Real estat dapat menjadi lindung nilai terhadap volatilitas pasar ketika saham jatuh, dan ada banyak manfaat terkait dengan memiliki properti investasi. Menjadi tuan tanah adalah cara cerdas untuk menghasilkan aliran pendapatan pasif yang stabil, tetapi dibutuhkan sejumlah uang tunai untuk memulai. Ketika Anda tidak memiliki bankroll yang besar, mengambil pinjaman mungkin merupakan satu-satunya cara untuk menyegel transaksi. (Untuk lebih lanjut, lihat tutorial: Menjelajahi Investasi Real Estat.)
Pembiayaan properti investasi dapat mengambil beberapa bentuk, dan ada kriteria khusus yang harus dapat dipenuhi oleh peminjam. Memilih jenis pinjaman yang salah dapat memengaruhi keberhasilan investasi Anda, jadi penting untuk memahami bagaimana berbagai alternatif bekerja sebelum mendekati pemberi pinjaman.
Opsi # 1: Pinjaman Bank Konvensional
Dengan pinjaman konvensional, skor kredit pribadi Anda dan riwayat kredit menentukan kemampuan Anda untuk disetujui dan suku bunga seperti apa yang berlaku untuk hipotek. Pemberi pinjaman juga meninjau pendapatan dan aset dan peminjam harus mampu membayar hipotek mereka yang ada jika mereka memiliki satu dan pembayaran pinjaman bulanan pada properti investasi. Pendapatan sewa di masa depan tidak diperhitungkan dalam perhitungan utang-terhadap-pendapatan, dan sebagian besar pemberi pinjaman berharap peminjam memiliki setidaknya enam bulan uang tunai yang disisihkan untuk menutupi kedua kewajiban hipotek. (Untuk saran lebih lanjut tentang pembiayaan, baca: Membeli Properti Investasi Pertama Anda? Top 10 Tips .)
Opsi # 2: Pinjaman Fix-and-Flip
Sementara menjadi tuan tanah memiliki fasilitasnya, ia juga datang dengan sakit kepala tertentu. Bagi beberapa investor, membalik adalah alternatif yang lebih menarik karena memungkinkan mereka untuk menerima keuntungan secara sekaligus ketika rumah dijual daripada menunggu dengan cek sewa setiap bulan. Dalam skenario itu, pinjaman fix-and-flip akan lebih tepat.
Pinjaman fix-and-flip adalah jenis pinjaman jangka pendek yang memungkinkan peminjam menyelesaikan renovasi mereka sehingga rumah dapat dikembalikan ke pasar secepat mungkin. Pinjaman fix-and-flip pada dasarnya adalah pinjaman uang keras, yang berarti pinjaman tersebut dijamin oleh properti. Pemberi pinjaman uang keras berspesialisasi dalam jenis pinjaman ini, tetapi platform crowdfunding real estat tertentu juga menawarkannya.
Kelebihan dari menggunakan pinjaman uang keras untuk membiayai rumah sandal adalah bahwa mungkin lebih mudah untuk memenuhi syarat dibandingkan dengan pinjaman konvensional. Sementara pemberi pinjaman masih mempertimbangkan hal-hal seperti kredit dan pendapatan, fokus utama adalah pada profitabilitas properti. Perkiraan nilai setelah perbaikan rumah (ARV) digunakan untuk mengukur apakah Anda akan dapat membayar kembali pinjaman. Dimungkinkan juga untuk mendapatkan pendanaan pinjaman dalam hitungan hari daripada menunggu berminggu-minggu atau berbulan-bulan untuk penutupan hipotek konvensional. (Untuk lebih lanjut tentang cara menjaga flip di jalur, lihat: 5 Kesalahan Yang Membuat House Flipping A Flop .)
Kelemahan terbesar dari menggunakan pinjaman fix-and-flip adalah bahwa itu tidak akan murah. Suku bunga untuk pinjaman jenis ini dapat mencapai 18%, tergantung pada pemberi pinjaman, dan jangka waktu Anda untuk membayarnya kembali mungkin pendek. Tidak jarang pinjaman uang keras memiliki jangka waktu kurang dari satu tahun. Biaya originasi dan biaya penutupan mungkin juga lebih tinggi dibandingkan dengan pembiayaan konvensional, yang dapat mengurangi pengembalian.
Opsi # 3: Mengetuk Ekuitas Beranda
Menggambar pada ekuitas rumah Anda, baik melalui pinjaman ekuitas rumah, HELOC atau pembiayaan kembali tunai, adalah cara ketiga untuk mengamankan properti investasi untuk sewa jangka panjang atau membiayai flip. Dalam kebanyakan kasus, dimungkinkan untuk meminjam hingga 80% dari nilai ekuitas rumah untuk digunakan untuk pembelian rumah kedua.
Menggunakan ekuitas untuk membiayai investasi real estat memiliki pro dan kontra, tergantung pada jenis pinjaman yang Anda pilih. Dengan HELOC, misalnya, Anda dapat meminjam terhadap ekuitas sama seperti yang Anda lakukan dengan kartu kredit, dan pembayaran bulanan sering kali hanya berupa bunga. Nilai tukar biasanya variabel, namun, yang artinya dapat meningkat jika tarif perdana berubah.
Pembiayaan kembali tunai akan dilakukan dengan suku bunga tetap, tetapi itu dapat memperpanjang umur hipotek Anda saat ini. Jangka waktu pinjaman yang lebih panjang bisa berarti membayar lebih banyak bunga untuk tempat tinggal utama. Itu harus ditimbang dengan pengembalian yang diantisipasi yang akan dibawa oleh properti investasi. (Untuk mengetahui lebih lanjut apakah pembiayaan kembali masuk akal, lihat: 9 Hal yang Perlu Diketahui Sebelum Anda Membiayai Kembali Hipotek Anda .)
Garis bawah
Berinvestasi dalam properti sewaan atau menangani proyek flipping rumah adalah usaha yang berisiko, tetapi mereka menawarkan potensi hasil yang besar. Mencari uang untuk memanfaatkan peluang investasi tidak harus menjadi penghalang jika Anda tahu ke mana harus mencari. Ketika Anda membandingkan berbagai opsi pinjaman, ingatlah apa biaya jangka pendek dan jangka panjangnya dan bagaimana hal itu dapat memengaruhi garis bawah investasi.
