Apa itu Persyaratan Modal Solvabilitas (SCR)?
Persyaratan modal solvabilitas (SCR) adalah jumlah total dana yang wajib dimiliki oleh perusahaan asuransi dan reasuransi di Uni Eropa.
SCR adalah angka berbasis formula yang dikalibrasi untuk memastikan bahwa semua risiko yang dapat dikuantifikasi dipertimbangkan, termasuk underwriting non-jiwa, underwriting hidup, underwriting kesehatan, pasar, kredit, risiko operasional dan risiko rekanan. Persyaratan modal solvabilitas mencakup bisnis yang ada serta bisnis baru yang diharapkan selama 12 bulan. Diperlukan untuk dihitung ulang setidaknya sekali setahun.
Bagaimana Solvabilitas Kebutuhan Modal Bekerja
Persyaratan modal solvabilitas adalah bagian dari Solvency II Directive yang dikeluarkan oleh Uni Eropa (UE) pada tahun 2009, yang lebih dari selusin arahan UE yang ada. Arahan ini bertujuan untuk mengoordinasikan undang-undang dan peraturan dari 28 anggota UE terkait dengan industri asuransi. Jika otoritas pengawas menentukan bahwa persyaratan tersebut tidak cukup mencerminkan risiko yang terkait dengan jenis asuransi tertentu, ia dapat menyesuaikan persyaratan modal yang lebih tinggi.
SCR ditetapkan pada tingkat yang memastikan bahwa perusahaan asuransi dan reasuransi dapat memenuhi kewajiban mereka kepada pemegang polis dan penerima manfaat selama 12 bulan berikutnya dengan probabilitas 99, 5 persen, yang membatasi kemungkinan jatuh ke dalam kehancuran finansial menjadi kurang dari sekali dalam 200 kasus. Formula mengambil pendekatan modular, yang berarti bahwa paparan individu untuk setiap kategori risiko dinilai dan kemudian dikumpulkan bersama.
Pengambilan Kunci
- Persyaratan modal solvabilitas (SCR) adalah persyaratan modal yang diamanatkan Uni Eropa untuk perusahaan asuransi dan reasuransi Eropa. SCR, serta persyaratan modal minimum (MCR), didasarkan pada formula akuntansi yang harus dihitung ulang setiap tahun. Terdapat tiga pilar persyaratan pelaporan untuk SCR yang diamanatkan oleh arahan Solvency II.
Tiga Pilar Direktif Solvabilitas II
Arahan EU Solvency II menunjuk tiga pilar atau tingkatan persyaratan modal. Pilar I mencakup persyaratan kuantitatif, yaitu jumlah modal yang harus dimiliki oleh perusahaan asuransi. Pillar II menetapkan persyaratan untuk tata kelola, pengawasan yang efektif, dan manajemen risiko perusahaan asuransi. Pilar III merinci persyaratan pengungkapan dan transparansi.
Sifat menuntut Solvency II telah menarik kritik. Menurut penyedia layanan data RIMES, undang-undang baru ini memberlakukan beban kepatuhan yang kompleks dan signifikan pada banyak organisasi keuangan Eropa. Misalnya, 75 persen perusahaan pada tahun 2011 melaporkan bahwa mereka tidak dalam posisi untuk mematuhi persyaratan pelaporan Pilar III.
Persyaratan Modal Minimum
Selain persyaratan modal SCR, persyaratan modal minimum (MCR) juga harus dihitung. Angka ini mewakili ambang batas di bawah mana badan pengatur nasional akan melakukan intervensi. MCR dimaksudkan untuk mencapai tingkat kemungkinan kecukupan 85 persen selama periode satu tahun.
Untuk tujuan pengaturan, angka SCR dan MCR harus dianggap sebagai lantai "lunak" dan "keras". Artinya, proses intervensi berjenjang berlaku setelah kepemilikan modal perusahaan asuransi (kembali) jatuh di bawah SCR, dengan intervensi menjadi semakin lebih intens ketika kepemilikan modal mendekati MCR. Petunjuk Solvabilitas II memberikan sejumlah opsi kepada regulator regional untuk mengatasi pelanggaran MCR, termasuk penarikan lengkap otorisasi dari penjualan kebijakan baru dan penutupan paksa perusahaan.
