IRA Vs. Asuransi Jiwa untuk Tabungan: Suatu Tinjauan
Paket 401 (k) adalah tempat yang jelas untuk mulai menyisihkan dana pensiun jika atasan Anda menyamai sebagian dari kontribusi Anda. Tapi ke mana Anda pergi setelah Anda berkontribusi maksimal untuk pertandingan, atau jika tempat kerja Anda tidak menawarkannya?
Banyak pekerja yang terus mendanai rencana tempat kerja mereka, tetapi Anda juga memiliki beberapa opsi lain.
Salah satunya adalah berkontribusi ke rekening pensiun perorangan (IRA), yang biasanya menawarkan sedikit lebih banyak fleksibilitas. Rute lain yang memungkinkan adalah membeli asuransi jiwa permanen. Selain menawarkan manfaat kematian bagi para penyintas Anda, kebijakan ini juga menampilkan komponen tabungan. Sebagian dari premi Anda digunakan untuk manfaat kematian Anda; bagian lain membangun akun nilai tunai Anda, yang tumbuh atas dasar pajak tangguhan.
Dalam kasus-kasus tertentu, pendekatan “asuransi sebagai investasi” dapat menjadi langkah yang bijaksana. Tetapi ketika Anda melihat produk-produk ini lebih dekat, Anda akan menemukan bahwa mereka biasanya datang dengan biaya yang lebih tinggi dan kendala yang lebih besar daripada IRA.
Pengambilan Kunci
- Tabungan pensiun dapat tumbuh dengan cara yang diuntungkan pajak untuk pencairan di kemudian hari di kemudian hari.401 (k) rencana dan IRA memungkinkan pertumbuhan pajak yang ditangguhkan dalam investasi, yang kemudian dikenai pajak penghasilan pada saat penarikan, dan yang disertai dengan penalti untuk penarikan awal.. Polis asuransi jiwa permanen juga dapat dibangun untuk mengakumulasikan tabungan pensiun. Dana ini tidak berisiko kerugian di pasar dan dapat mengakumulasikan dan mencairkan bebas pajak jika dirancang dengan benar.
IRA atau 401 (k)
Di antara kedua strategi ini, IRA adalah cara yang lebih mudah untuk menabung untuk pensiun. Anda cukup membuat akun dengan perusahaan pialang, perusahaan reksa dana atau bank, dan pilih investasi yang ingin Anda lakukan dengan kontribusi Anda. Ini dapat mencakup semuanya, mulai dari saham individu hingga reksadana dan emas batangan.
Keuntungan utama dari akun ini adalah perlakuan pajak mereka, yang mirip dengan 401 (k). Dengan IRA tradisional, kontribusi Anda yang berkualitas dapat dikurangkan dari pajak, dan investasi tumbuh berdasarkan pajak yang ditangguhkan.
Ada batasannya. Untuk tahun pajak 2019 dan 2020, kontribusi maksimum untuk IRA ditetapkan sebesar $ 6.000, ditambah $ 1.000 lainnya jika Anda berusia 50 atau lebih.
Untuk paket non-Roth 401 (k), kontribusi maksimum untuk 2019 adalah $ 19.000, ditambah $ 6.000 untuk 50 atau lebih. Untuk tahun pajak 2020, batasannya akan meningkat menjadi $ 19.500 ditambah $ 6.500 untuk 50 orang atau lebih.
Setelah pensiun, Anda akan membayar pajak penghasilan biasa pada jumlah berapapun yang ditarik.
Roth IRA atau Roth 401 (k) memiliki manfaat yang sama, tetapi sebaliknya. Anda berinvestasi menggunakan dolar setelah pajak (jadi tidak ada pengurangan pajak pada waktu itu), tetapi Anda tidak membayar sepeser pun pajak tambahan atas dana yang terkumpul, selama Anda memiliki akun setidaknya selama lima tahun dan telah mencapai usia 59½ sebelum melakukan penarikan.
Asuransi Jiwa Permanen
Polis asuransi jiwa permanen sedikit lebih rumit. Setiap kali Anda membayar premi, sebagian darinya masuk ke akun bernilai tunai. Dengan polis asuransi jiwa lengkap, operator mengkredit akun Anda dengan persentase tertentu berdasarkan kinerja investasinya. Jika Anda memiliki kebijakan selama beberapa tahun, biasanya Anda akan melihat pengembalian tahunan dalam kisaran 3% hingga 6%, yang sering diperoleh dari investasi bebas pajak.
Jenis asuransi jiwa permanen lainnya bekerja sedikit berbeda. Misalnya, dengan kebijakan asuransi jiwa universal (VUL) variabel, jumlah kredit terkait dengan kinerja dana saham dan dana obligasi yang Anda pilih. Potensi pengembalian lebih tinggi, tetapi demikian pula risikonya. Jika pasar kehilangan kekuatan selama periode tertentu, Anda mungkin harus membayar premi yang lebih tinggi untuk menjaga cakupan Anda di tempat.
Investor yang bergantung pada asuransi jiwa untuk kebutuhan pensiun harus berpikir jangka panjang — perlu 10 hingga 20 tahun untuk membangun akun nilai tunai yang cukup besar. Setelah saldo Anda cukup besar, ada beberapa cara yang dapat Anda ambil pada kebijakan Anda untuk kebutuhan pribadi.
Penambahan berbayar (PUA) adalah cara yang baik untuk meningkatkan jumlah nilai tunai dalam kebijakan untuk biaya relatif rendah dan yang dapat memaksimalkan pendapatan pensiun di kemudian hari.
Salah satu kemungkinan adalah melakukan penarikan berkala. Selama Anda tidak menarik lebih dari basis Anda — yaitu, berapa banyak Anda membayar premi — Anda tidak akan mengalami pajak karena melakukan hal itu. Setiap jumlah tambahan akan dikenakan tarif pajak penghasilan biasa.
Untuk mencegah IRS, beberapa orang berhenti melakukan penarikan begitu mereka mencapai basis mereka. Dari sana, mereka mengambil pinjaman terhadap kebijakan mereka, yang biasanya bebas pajak.
Namun pilihan lain adalah menyerahkan kebijakan Anda dan mendapatkan nilai tunai dalam satu jumlah, dikurangi pinjaman yang belum dibayar. Tapi ada tangkapan penting: Setiap kali Anda mengeluarkan uang, Anda mengurangi manfaat kematian bagi ahli waris Anda. Jika Anda mengambil pinjaman terhadap polis Anda, Anda harus membayarnya kembali dengan bunga untuk membangunnya kembali. Dan jika Anda menyerahkannya, Anda mungkin akan kehilangan cakupan sama sekali.
Bandingkan ini dengan seseorang yang membeli polis asuransi jiwa berjangka yang jauh lebih murah, yang tidak memiliki fitur tabungan, dan menginvestasikan perbedaannya dalam IRA. Mereka dapat mencelupkan ke dalam tabungan mereka kapan saja setelah usia 59½ tanpa mempengaruhi asuransi atau pembayarannya jika Anda mati.
Dan mereka dapat meninggalkan sisa saldo kepada anggota keluarga mereka, yang tidak dapat dikatakan tentang akun nilai tunai Anda.
Pendekatan yang Mahal?
Mungkin ketukan terbesar pada polis asuransi jiwa permanen adalah biaya di muka. Pertama, ada biaya awal yang membantu membayar komisi agen. Seringkali, ini bisa memakan setengah dari premi tahun pertama Anda. Konsekuensinya, perlu beberapa tahun bagi akun nilai tunai Anda untuk benar-benar mulai tumbuh.
Selain itu, pemegang polis cenderung menghadapi biaya investasi yang tinggi, seringkali sekitar 3% setahun. Sebaliknya, rasio biaya rata-rata untuk semua reksa dana saham yang ditawarkan untuk dijual adalah 1, 25%. Jadi berinvestasi dalam IRA memungkinkan Anda untuk menghilangkan hambatan yang signifikan pada pengembalian Anda.
Tapi itu belum semuanya. Anda juga harus khawatir tentang biaya penyerahan jika kebijakan Anda gagal dalam beberapa tahun pertama. Anda tidak hanya akan kehilangan manfaat kematian tetapi juga sebagian besar dari saldo kas Anda. Dengan sebagian besar kebijakan, jumlah biaya ini secara bertahap berkurang selama periode tahun dan kemudian menghilang.
Namun, jika Anda berkomitmen pada strategi jangka panjang, polis asuransi jiwa permanen yang dirancang untuk mengakumulasi nilai tunai ekstra akan cenderung impas di sekitar tahun kesepuluh polis. Selain itu, uang tunai terakumulasi setiap tahun sebelumnya, jadi jika Anda menyerah kebijakan Anda akan menerima sejumlah uang kembali dan tidak akan keluar seluruh jumlah premi yang telah Anda bayar.
Perbedaan utama
Maka, apakah masuk akal untuk menggunakan asuransi jiwa sebagai investasi? Jawabannya mutlak — dalam beberapa kasus terbatas.
Misalnya, individu yang lebih kaya kadang-kadang akan mendirikan apa yang dikenal sebagai kepercayaan asuransi jiwa yang tidak dapat dibatalkan sehingga ahli waris mereka dapat menghindari pajak tanah. Secara teknis, perwalian membayar premi untuk polis asuransi jiwa, sehingga tunjangan kematian tidak dianggap sebagai bagian dari warisan anggota keluarga yang sudah meninggal.
Di luar itu, asuransi jiwa kadang-kadang merupakan pilihan yang masuk akal bagi investor sehari-hari yang telah melampaui kontribusi 401 (k) dan IRA yang diijinkan. Namun demikian, ada baiknya mengevaluasi apakah biaya yang cukup besar melebihi manfaat pajak yang potensial.
Agen menghasilkan banyak uang dengan menjual gagasan bahwa asuransi jiwa adalah cara terbaik untuk menabung untuk masa pensiun. Tetapi mengingat besarnya biaya kebijakan ini, Anda mungkin lebih baik membeli kebijakan jangka pendek dan berinvestasi dalam sesuatu yang lebih sederhana, seperti IRA.
