Apa pengembalian / hasil periode memegang?
Pengembalian periode memegang adalah total pengembalian yang diterima dari memegang aset atau portofolio aset selama periode waktu, yang dikenal sebagai periode holding, umumnya dinyatakan sebagai persentase. Pengembalian periode holding dihitung berdasarkan total pengembalian dari aset atau portofolio (pendapatan ditambah perubahan nilai). Ini sangat berguna untuk membandingkan pengembalian antara investasi yang dimiliki untuk periode waktu yang berbeda.
Return / Yield Periode Memegang
Formula untuk Periode Holding Return Adalah
Holding Period Return (HPR) dan HPR tahunan untuk pengembalian selama beberapa tahun dapat dihitung sebagai berikut:
Formula Pengembalian Periode Holding. Investopedia
Pengembalian yang dihitung untuk periode waktu reguler seperti kuartal atau tahun dapat dikonversi ke pengembalian periode holding juga.
Memahami Pengembalian Periode Memegang
Return periode holding adalah total pengembalian yang diterima dari memegang aset atau portofolio aset selama periode waktu tertentu, umumnya dinyatakan sebagai persentase. Pengembalian periode holding dihitung berdasarkan total pengembalian dari aset atau portofolio (pendapatan ditambah perubahan nilai). Ini sangat berguna untuk membandingkan pengembalian antara investasi yang dimiliki untuk periode waktu yang berbeda.
Mulai hari setelah akuisisi sekuritas dan berlanjut sampai hari pelepasan atau penjualannya, periode penahanan menentukan implikasi pajak. Misalnya, Sarah membeli 100 lembar saham pada 2 Januari 2016. Ketika menentukan periode kepemilikannya, ia mulai menghitung pada 3 Januari 2016. Hari ketiga setiap bulan setelah itu dianggap sebagai awal bulan baru, terlepas dari berapa hari setiap bulan berisi.
Jika Sarah menjual sahamnya pada 23 Desember 2016, dia akan merealisasikan capital gain atau kehilangan modal jangka pendek karena masa holdingnya kurang dari satu tahun. Jika dia menjual sahamnya pada 3 Januari 2017, dia akan merealisasikan untung atau rugi modal jangka panjang karena periode holdingnya lebih dari satu tahun.
Pengambilan Kunci
- Pengembalian periode memegang (atau hasil) adalah total pengembalian yang diperoleh dari suatu investasi selama waktu itu telah diadakan. Periode memegang adalah jumlah waktu investasi dipegang oleh investor, atau periode antara pembelian dan penjualan suatu keamanan.Pengembalian periode memegang berguna untuk membuat seperti perbandingan antara pengembalian investasi yang dibeli pada periode waktu yang berbeda.
Contoh Pengembalian / Hasil Periode Memegang
Berikut ini adalah beberapa contoh penghitungan pengembalian periode penahanan:
1. Berapa HPR untuk seorang investor, yang membeli saham setahun lalu seharga $ 50 dan menerima dividen $ 5 selama setahun, jika saham tersebut sekarang diperdagangkan dengan $ 60?
2. Investasi mana yang berkinerja lebih baik: Reksa Dana X, yang diadakan selama tiga tahun dan dihargai dari $ 100 hingga $ 150, memberikan $ 5 dalam distribusi, atau Reksa Dana B, yang naik dari $ 200 menjadi $ 320 dan menghasilkan $ 10 dalam distribusi selama empat tahun?
Catatan: Dana B memiliki HPR yang lebih tinggi, tetapi ditahan selama empat tahun, berbeda dengan tiga tahun dimana Dana X diselenggarakan. Karena periode waktunya berbeda, ini mengharuskan HPR tahunan dihitung, seperti yang ditunjukkan di bawah ini.
3. Perhitungan HPR tahunan:
Dengan demikian, meskipun memiliki HPR yang lebih rendah, Dana X adalah investasi yang unggul.
4. Portofolio saham Anda memiliki pengembalian berikut dalam empat kuartal tahun tertentu: + 8%, -5%, + 6%, + 4%. Bagaimana membandingkannya dengan indeks patokan, yang memiliki total pengembalian 12% sepanjang tahun?
Portofolio Anda, karenanya, mengungguli indeks lebih dari satu persentase poin. (Namun, risiko portofolio juga harus dibandingkan dengan indeks untuk mengevaluasi jika pengembalian tambahan dihasilkan dengan mengambil risiko yang jauh lebih tinggi.)
