Pengembalian Tahunan Lain vs. Pengembalian Tahunan yang Efektif: Suatu Tinjauan
Pada dasarnya, pengembalian tahunan yang efektif bertanggung jawab atas penggabungan antar-tahun, sedangkan pengembalian tahunan yang dinyatakan tidak.
Pengambilan Kunci
- Pengembalian tahunan yang dinyatakan tidak memperhitungkan pengaruh bunga majemuk dalam-tahun. Pengembalian tahunan yang berlaku secara efektif untuk penggabungan bunga dalam-tahun, Bank menunjukkan tingkat mana yang nampak lebih menguntungkan, sesuai dengan produk keuangan yang mereka jual.
Pengembalian Tahunan Lain
Pengembalian tahunan yang dinyatakan adalah pengembalian tahunan sederhana yang diberikan bank kepada Anda atas pinjaman. Suku bunga ini tidak memperhitungkan pengaruh bunga majemuk.
Pengembalian Tahunan yang Efektif
Pengembalian tahunan yang efektif adalah alat utama untuk mengevaluasi pengembalian sejati atas investasi atau tingkat bunga sebenarnya atas pinjaman. Pengembalian tahunan yang efektif sering digunakan untuk mencari tahu strategi keuangan terbaik untuk orang atau organisasi.
Perbedaan utama
Perbedaan antara kedua ukuran ini paling baik digambarkan oleh sebuah contoh. Misalkan tingkat bunga tahunan yang dinyatakan pada rekening tabungan adalah 10%, dan Anda memasukkan $ 1.000 ke dalam rekening tabungan ini. Setelah satu tahun, uang Anda akan tumbuh menjadi $ 1.100. Tetapi jika akun memiliki fitur peracikan triwulanan, tingkat pengembalian efektif Anda akan lebih tinggi dari 10%. Setelah kuartal pertama atau tiga bulan pertama, tabungan Anda akan tumbuh menjadi $ 1.025. Kemudian, pada kuartal kedua, efek peracikan akan menjadi jelas. Anda akan menerima $ 25 lagi dengan bunga $ 1.000 asli, tetapi Anda juga akan menerima $ 0, 63 tambahan dari $ 25 yang dibayarkan setelah kuartal pertama.
Dengan kata lain, bunga yang diperoleh di setiap kuartal akan meningkatkan bunga yang diperoleh di kuartal berikutnya. Pada akhir tahun, kekuatan peracikan triwulanan akan memberi Anda total $ 1, 103.80. Jadi, meskipun tingkat bunga tahunan yang dinyatakan adalah 10%, karena peracikan triwulanan, tingkat pengembalian efektif adalah 10, 38%.
Perbedaan 0, 38% itu mungkin tampak tidak signifikan, tetapi bisa sangat besar ketika Anda berurusan dengan angka besar: 0, 38% dari $ 100.000 adalah $ 380. Hal lain yang perlu dipertimbangkan adalah peracikan tidak harus terjadi setiap triwulan, atau hanya empat kali setahun, seperti yang terjadi pada contoh di atas. Ada akun yang majemuk bulanan, dan bahkan ada yang majemuk setiap hari. Dan, seperti contoh kita menunjukkan, frekuensi pembayaran bunga akan berdampak pada tingkat pengembalian efektif.
Pertimbangan Khusus
Ketika bank membebankan bunga, suku bunga yang disebutkan digunakan sebagai pengganti suku bunga tahunan yang efektif untuk membuat konsumen percaya bahwa mereka membayar suku bunga yang lebih rendah. Misalnya, untuk pinjaman dengan tingkat bunga 30%, ditambah bulanan, tingkat bunga tahunan efektif adalah 34, 48%. Dalam skenario seperti itu, bank biasanya akan mengiklankan suku bunga yang dinyatakan dan bukan suku bunga efektif.
Untuk bunga yang dibayar bank pada rekening deposito, kurs tahunan efektif diiklankan karena terlihat lebih menarik. Misalnya, untuk setoran dengan tingkat bunga 10% per bulan, tingkat bunga tahunan efektif adalah 10, 47%. Bank akan mengiklankan suku bunga efektif tahunan 10, 47% daripada suku bunga 10%.
Pada dasarnya, mereka menunjukkan tingkat yang tampaknya lebih menguntungkan.
