Navistar International Corporation (NAV) mengalahkan estimasi earning per share (EPS) pada 4 September. Saham rebound tetapi tetap di bawah level berisiko, dan grafik mingguannya tetap negatif tetapi oversold. Saham perlu menembus di atas "pembalikan ke rata-rata" di $ 28, 51 untuk mendapatkan kembali momentum teknis.
Pembuat truk dan bus komersial serta sasis untuk rumah motor dan van langkah ditutup pekan lalu di $ 26, 38, naik hanya 1, 7% tahun ini dan di wilayah pasar banteng di 23, 7% di atas rendahnya 28 Agustus $ 21, 32. Saham ini juga berada di wilayah pasar beruang di 33, 2% di bawah tertinggi 2019 di $ 39, 52 yang ditetapkan pada 4 Maret.
Navistar tidak hanya mengalahkan estimasi pendapatan; itu juga menegaskan pedoman setahun penuh. Beberapa di Wall Street memperingatkan bahwa truk berada dalam siklus pertumbuhan yang melambat karena pertumbuhan ekonomi global yang lebih lambat. Peringatan baru-baru ini adalah bahwa indeks manufaktur ISM turun di bawah 50, menunjukkan penyusutan produksi pabrik. Mari kita lihat apa yang dikatakan grafik.
Grafik harian untuk Navistar
Refinitiv XENITH
Grafik harian untuk Navistar menunjukkan flip-flopping antara formasi "death cross" dan "golden cross", yang mendukung lingkungan kisaran perdagangan. Pertanyaannya adalah: apa yang paling rendah dari kisaran? Kita tahu bahwa saham mencapai level terendah 52 minggu di $ 21, 32 pada 28 Agustus sebelum laporan pendapatan 4 September. Kenaikannya adalah untuk rata-rata bergerak sederhana 50 hari dan 200 hari masing-masing di $ 28, 51 dan $ 31, 29, dengan tingkat risiko setengah tahunan dan bulanan masing-masing $ 34, 39 dan $ 36, 37.
Grafik mingguan untuk Navistar
Refinitiv XENITH
Grafik mingguan untuk Navistar akan menjadi positif jika saham melihat reaksi pendapatan positif yang berkelanjutan. Jika saham berakhir minggu ini di atas rata-rata bergerak yang dimodifikasi lima minggu $ 26, 83 dan di atas rata-rata bergerak sederhana 200-minggu, atau "pembalikan ke rata-rata", pada $ 28, 51, grafik mingguan akan positif.
Ini akan didukung oleh pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan naik di atas ambang oversold 20.00. Pembacaan ini berakhir minggu lalu di 17, 17, yang berarti bahwa kenaikan di atas 20, 00 akan positif. Membantu kasus bullish adalah bahwa rasio P / E Navistar hanya 5, 60, menurut Macrotrends.
Strategi perdagangan: Beli sahar Navistar pada kelemahan ke terendah 28 Agustus $ 21, 32 dan mengurangi kepemilikan pada kekuatan ke tingkat berisiko setengah tahunan pada $ 34, 39.
Cara menggunakan tingkat nilai dan tingkat berisiko saya: Tingkat nilai dan tingkat berisiko didasarkan pada sembilan penutupan mingguan, bulanan, triwulanan, semesteran, dan tahunan tahunan terakhir. Set level pertama didasarkan pada penutupan pada 31 Desember. Level tahunan asli masih berlaku. Level mingguan berubah setiap minggu. Level bulanan berubah pada akhir setiap bulan, terakhir pada 30 Agustus. Level kuartalan diubah pada akhir Juni.
Teori saya adalah bahwa volatilitas sembilan tahun antara penutupan cukup untuk mengasumsikan bahwa semua peristiwa bullish atau bearish yang mungkin terjadi untuk saham diperhitungkan. Untuk menangkap volatilitas harga saham, investor harus membeli saham dengan kelemahan ke tingkat nilai dan mengurangi kepemilikan pada kekuatan untuk menjadi. tingkat yang berisiko. Pivot adalah level nilai atau level berisiko yang dilanggar dalam horizon waktunya. Pivot bertindak sebagai magnet yang memiliki probabilitas tinggi untuk diuji lagi sebelum waktu mereka habis.
Cara menggunakan pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan: Pilihan saya untuk menggunakan pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan didasarkan pada backtesting banyak metode membaca momentum harga saham dengan tujuan menemukan kombinasi yang menghasilkan paling sedikit sinyal salah. Saya melakukan ini setelah jatuhnya pasar saham tahun 1987, jadi saya senang dengan hasilnya selama lebih dari 30 tahun.
Pembacaan stokastik mencakup tertinggi, terendah, dan penutupan 12 minggu terakhir untuk stok. Ada perhitungan mentah perbedaan antara tertinggi tinggi dan terendah terendah versus penutupan. Level-level ini dimodifikasi menjadi membaca cepat dan membaca lambat, dan saya menemukan bahwa membaca lambat bekerja dengan sangat baik.
Skala membaca stokastik antara 00, 00 dan 100, 00, dengan pembacaan di atas 80, 00 dianggap overbought dan pembacaan di bawah 20, 00 dianggap oversold. Baru-baru ini, saya mencatat bahwa stok cenderung memuncak dan turun 10% hingga 20% dan lebih lama setelah pembacaan naik di atas 90, 00, jadi saya menyebutnya "gelembung parabola yang menggembung", karena gelembung selalu muncul. Saya juga menyebut bacaan di bawah jam 10.00 sebagai "terlalu murah untuk diabaikan."
