Apa itu Daftar yang Disetujui
Daftar yang Disetujui adalah daftar aset investasi yang telah dipilih sebelumnya yang dapat dibeli oleh broker, manajer reksa dana, atau agen serupa. Daftar semacam itu juga kadang disebut daftar legal.
BREAKING DOWN Daftar yang Disetujui
Daftar yang Disetujui ada sebagai tindakan perlindungan bagi investor, memastikan tingkat keamanan dari perspektif investor dan lembaga keuangan yang mengelola investasi.
Dalam broker dan reksa dana, maksud di balik daftar yang disetujui adalah untuk membatasi pilihan array untuk manajer akun dan broker. Dalam sebagian besar keadaan, daftar perusahaan investasi yang disetujui akan terdiri dari sekumpulan opsi yang relatif besar, biasanya jauh lebih besar daripada portofolio klien mana pun. Sementara bidang terbatas pada sekuritas yang telah disetujui perusahaan untuk dimasukkan, daftar yang disetujui ini masih akan memberikan ruang untuk pilihan dan fleksibilitas dalam membangun dan evolusi portofolio klien.
Membatasi broker atau manajer yang memiliki sedikit pengalaman pasar dengan daftar yang disetujui dapat berfungsi sebagai cara untuk meminimalkan risiko, dan untuk melayani sebagai cara membangun strategi investasi. Ketika penggunaan roboadvisors menjadi lebih populer di pasar keuangan, daftar yang disetujui berfungsi sebagai pedoman yang efektif untuk mengontrol algoritme penasihat keuangan digital ini.
Perusahaan investasi akan menerbitkan daftar yang disetujui secara berkala dengan target harga beli dan jual, berdasarkan data yang dikumpulkan oleh tim peneliti perusahaan. Daftar yang disetujui saat ini diterbitkan biasanya tersedia untuk klien melalui broker atau pengelola dana mereka.
Sementara daftar yang disetujui dapat memberikan buffer keamanan tertentu untuk investor yang peduli tentang manajemen risiko, model daftar yang disetujui tidak selalu efektif untuk setiap investor. Investor yang menginginkan pendekatan yang lebih fleksibel yang disesuaikan dengan investasi mereka sendiri dan strategi manajemen risiko mungkin ingin menyelidiki broker dan dana yang menyediakan berbagai pilihan yang lebih luas dalam membangun portofolio investasi mereka.
Daftar yang disetujui muncul sebagai strategi perlindungan pada tahun 1940-an yang dirancang untuk melindungi wali dari risiko biaya tambahan dari wali, yang secara efektif menjanjikan bahwa strategi investasi wali tidak akan mengarah pada kebangkrutan.
Daftar yang Disetujui di Sektor Publik
Daftar yang disetujui juga diterapkan oleh lembaga pemerintah lokal dan negara bagian untuk mengidentifikasi investasi yang memenuhi syarat untuk program pensiun, polis asuransi dan sejenisnya.
Persyaratan untuk dimasukkan dalam daftar yang disetujui bervariasi dari satu negara ke negara, tetapi dalam kebanyakan kasus termasuk investasi yang dirancang untuk melindungi kepentingan lembaga. Investasi yang disetujui biasanya berisiko rendah dan pengembalian rendah, dengan fokus pada stabilitas dan pertumbuhan dana yang stabil.
Efek yang memenuhi syarat untuk daftar yang disetujui negara biasanya berkualitas tinggi dan memenuhi standar yang ditentukan oleh negara. Dalam banyak kasus, daftar yang disetujui akan diminta untuk mematuhi Prudent Person Rule, sebuah gagasan yang membatasi keleluasaan dalam mengelola investasi dalam akun klien untuk jenis-jenis investasi yang mungkin dibeli oleh orang yang bijaksana ketika mencari pemasukan dan pelestarian yang wajar dari modal.
