Ada banyak hal yang harus Anda pertimbangkan ketika Anda membuat portofolio investasi Anda. Anda harus tahu apa toleransi risiko dan strategi investasi Anda, belum lagi jenis aset yang Anda rencanakan untuk menaruh uang Anda. Semua ini tergantung pada tujuan Anda — apa yang Anda rencanakan untuk jangka panjang seperti perencanaan untuk pendidikan anak-anak Anda dan pensiun Anda, tetapi juga tujuan jangka pendek Anda.
Anda mungkin menemukan saat-saat ketika Anda membutuhkan akses ke uang tunai segera — katakan untuk keadaan darurat medis atau jika Anda ingin berlibur. Memasukkan uang Anda ke dalam akun yang membuat Anda tertarik, tetapi memungkinkan Anda melakukan penarikan dengan mudah dapat membantu Anda mewujudkan tujuan-tujuan ini. Anda mungkin ingin mempertimbangkan untuk memasukkan sejumlah uang ke dalam rekening tabungan, atau Anda dapat mencoba akun pasar uang (MMA), aset likuid yang memberikan tingkat bunga yang lebih tinggi.
Pengambilan Kunci
- Rekening pasar uang adalah rekening simpanan yang disimpan di bank, credit union, atau lembaga keuangan lain yang membayar bunga dan dilengkapi dengan hak istimewa menulis dan kartu debit. MMA tidak seperti investasi lain karena mereka dapat dengan mudah dilikuidasi, tidak seperti investasi lainnya. Dua faktor membatasi likuiditas akun pasar uang termasuk persyaratan saldo minimum dan batasan jumlah penarikan bulanan.
Akun Pasar Uang
Rekening pasar uang adalah rekening simpanan yang disimpan di bank, credit union, atau lembaga keuangan lainnya. Akun ini membayar bunga — jauh lebih tinggi daripada rekening tabungan reguler. Bank menggunakan uang itu dalam rekening pasar uang untuk berinvestasi dalam aset likuid jangka pendek termasuk surat utang negara (obligasi-T) atau obligasi daerah. Bank mendapatkan bunga dari investasi ini dan, pada dasarnya, membagi bunga dengan pemegang rekening.
Melakukan penarikan dari akun pasar uang semudah akun deposito lainnya. Banyak dari mereka datang dengan kartu debit dan fitur lain termasuk kemampuan untuk menulis cek. Pemegang akun juga dapat mengunjungi bank atau cabang serikat kredit mereka untuk melakukan penarikan.
Meskipun mereka mungkin memiliki beberapa kesamaan dengan rekening giro dan tabungan standar, mereka memiliki batasan tertentu, yang membuatnya kurang fleksibel. Mereka mungkin datang dengan persyaratan saldo minimum, jumlah penarikan terbatas, dan sering kali datang dengan biaya dan biaya lainnya.
Akun dan Likuiditas Pasar Uang
Rekening pasar uang tidak seperti investasi lain karena mereka adalah aset yang sangat likuid. Kecuali untuk batasan tertentu pada ketersediaan dana yang baru disimpan, deposito rekening pasar uang tersedia untuk penarikan segera. Ini berarti akun-akun ini dapat dengan cepat dikonversi menjadi uang tunai tanpa kehilangan nilai. Rekening pasar uang adalah simpanan nonterm, sehingga tidak ada tanggal jatuh tempo. Pemegang akun tidak kehilangan bunga ketika mereka melikuidasi akun mereka. Deposit berjangka, di sisi lain, mengharuskan pemegang akun untuk membuka akun sampai tanggal jatuh tempo. Penarikan lebih awal biasanya menghasilkan penyitaan bunga.
Ada dua faktor yang membatasi likuiditas akun pasar uang. Tidak seperti giro atau tabungan, bank mewajibkan orang yang memegang rekening pasar uang untuk mempertahankan saldo minimum — sebanyak $ 5.000 hingga $ 10.000 di sisi rendahnya. Dan karena itu adalah rekening tabungan, ia harus mengikuti peraturan federal. Semua pemegang akun dibatasi hingga enam penarikan per bulan. Setiap transaksi debit tambahan menghasilkan biaya layanan atau biaya transaksi.
Likuiditas akun pasar uang mungkin dibatasi oleh saldo minimum dan jumlah penarikan terbatas.
Basis Setoran untuk Bank
Bank-bank komersial dan serikat-serikat kredit menyediakan rekening pasar uang untuk menarik simpanan yang relatif besar dan stabil dalam pertukaran dengan suku bunga yang sedikit lebih tinggi dari pada rekening tabungan dan rekening giro berbunga. Basis simpanan yang stabil ini meningkatkan kemampuan lembaga keuangan untuk memberikan pinjaman.
Kebutuhan akan stabilitas ini memunculkan satu-satunya batasan likuiditas substantif, yang merupakan persyaratan untuk mempertahankan saldo tertentu dan batas jumlah penarikan. Melanggar persyaratan saldo dan batas transaksi ini dapat mengurangi bunga yang diperoleh dari simpanan atau menambah biaya yang dibayarkan.
Penting untuk dicatat bahwa rekening pasar uang, yang merupakan rekening simpanan yang diasuransikan secara federal, berbeda dari dana pasar uang yang ditawarkan oleh bank investasi.
Akun Pasar Uang vs. Dana Pasar Uang
Fakta bahwa rekening pasar uang diasuransikan, dan oleh karena itu diatur, oleh Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) memberikan dukungan peraturan dan struktural untuk rekening-rekening ini. Tentu saja, kemampuan untuk memulihkan kerugian melalui asuransi bukanlah sumber likuiditas praktis karena pemulihan semacam itu dapat memakan waktu hingga dua hari kerja. Namun, asuransi federal ini merupakan perbedaan penting, dan sering disalahpahami, antara rekening pasar uang dan dana pasar uang.
Dana pasar uang adalah jenis reksa dana. Mereka agak mirip dengan rekening pasar uang karena mereka adalah aset berisiko rendah yang juga berinvestasi dalam kendaraan jangka pendek yang sangat likuid. Tapi di situlah kesamaan berakhir. Dana pasar uang ditawarkan oleh perusahaan investasi, yang menjual saham kepada investor dalam dana tersebut. Investor dapat menjual saham mereka jika mereka membutuhkan uang tunai, dan umumnya mendapatkan keuntungan atau kerugian modal yang harus dilaporkan ke Internal Revenue Service (IRS). Dan tidak seperti rekening pasar uang, prinsip dalam dana pasar uang tidak dijamin. Dana pasar uang diatur oleh Securities and Exchange Commission (SEC), dan tidak diasuransikan oleh FDIC.
