Apakah Kode Indikator Jenis Pelanggan itu?
Kode indikator tipe pelanggan (kode CTI) adalah bagian dari sistem yang mengidentifikasi transaksi pertukaran berjangka yang dilakukan oleh broker untuk klien yang berbeda atau untuk diri mereka sendiri. Empat kode berbeda menunjukkan pihak untuk siapa transaksi dilakukan.
Tujuan utama untuk menerapkan kode-kode ini adalah untuk menciptakan jejak audit yang kuat untuk melacak transaksi dengan tidak hanya "apa" dan "kapan" tetapi juga untuk memasukkan "siapa."
Pengambilan Kunci
- Kode Indikator Jenis Pelanggan (kode CTI) mengidentifikasi jenis pelanggan apa yang terlibat dalam transaksi kontrak berjangka. Kode-kode CTI mengidentifikasi tidak hanya jenis pelanggan yang terlibat, tetapi siapa yang memulai perdagangan dan kapan, berdasarkan empat penunjukan utama. digunakan untuk melacak aliran pesanan dan mengaudit perdagangan untuk memastikan bahwa prioritas diberikan dengan tepat.
Memahami Kode Indikator Jenis Pelanggan (CTI)
Pertukaran berjangka menggunakan kode bernomor untuk menunjukkan berbagai jenis transaksi. Kode-kode ini adalah bagian dari jejak kertas yang diajukan ke kantor kliring pertukaran. Tujuan mereka adalah untuk membedakan untuk siapa dan pada jenis akun apa perdagangan ditempatkan.
Berikut adalah empat kategori kode, sebagaimana didefinisikan di situs web National Futures Association (NFA):
CTI 1: Transaksi diprakarsai dan dieksekusi oleh anggota individu untuk akunnya sendiri, untuk akun yang dia kontrol, atau untuk akun di mana dia memiliki kepemilikan atau kepentingan keuangan.
CTI 2: Transaksi dilaksanakan untuk akun kepemilikan anggota kliring atau perusahaan anggota non-kliring.
CTI 3: Transaksi di mana anggota individu atau pedagang yang berwenang mengeksekusi untuk akun pribadi anggota individu lain, untuk akun yang dikendalikan oleh anggota individu lainnya atau untuk akun di mana anggota individu lainnya memiliki kepemilikan atau kepentingan finansial.
CTI 4: Setiap transaksi yang tidak memenuhi definisi CTI 1, 2 atau 3. (Ini harus merupakan transaksi pelanggan non-anggota).
Standarisasi Informasi
Komite Kepatuhan Bersama (JCC) menetapkan pada tahun 2004 bahwa ada kebutuhan untuk membuat Kode CTI yang seragam di semua pasar berjangka AS. JCC sendiri merupakan komite pejabat kepatuhan senior dari semua bursa berjangka domestik dan National Futures Association, dibentuk pada Mei 1989 untuk mendorong perbaikan dan keseragaman dalam sistem dan prosedur mereka.
Perbaikan sistem kode secara khusus dimaksudkan untuk mengatasi meningkatnya jumlah sistem perdagangan elektronik dan banyak tempat berbeda untuk mengakses pasar. Beberapa bursa berjangka berencana untuk mendefinisikan kembali kode CTI di pasar mereka sendiri. Itu akan menghasilkan banyak kode yang berbeda, dan mungkin bertentangan, serta hilangnya keseragaman di seluruh bursa. Manfaat utama adalah pengurangan kebingungan bagi para pelaku pasar dan pengurangan beban kepatuhan pada perusahaan perdagangan.
Jejak audit pasar kontrak yang ditetapkan mencakup basis data riwayat transaksi elektronik. Basis data ini harus memuat riwayat semua perdagangan, baik dengan protes terbuka atau, lebih umum, dengan masuk ke sistem perdagangan elektronik. Ini termasuk semua perubahan dan pembatalan, kode indikator jenis pelanggan, dan informasi waktu dan pengurutan untuk merekonstruksi perdagangan.
