Orang Amerika melihat saldo kartu kredit mereka turun $ 19 miliar pada penutupan kuartal pertama 2018, menurut Laporan Triwulan terbaru tentang Utang Rumah Tangga dan Kredit dari Federal Reserve Bank of New York (FRBNY). Itu penurunan 2, 3% dari kuartal keempat 2017. Tapi daripada menyarankan peningkatan tingkat utang, penurunan itu hanya cerminan dari pola musiman, karena investor memungut biaya lebih sedikit setelah musim belanja liburan yang sibuk.
Saldo kartu kredit hanya mewakili $ 815 miliar dari $ 13, 21 triliun total utang rumah tangga yang dimiliki Amerika pada akhir kuartal pertama tahun 2018. Itu turun sekitar $ 19 miliar dari saldo $ 834 yang dilaporkan untuk kuartal keempat 2017. Saldo kartu kredit adalah kategori utang terkecil setelah kredit ekuitas rumah. Sejak akhir 2016, orang Amerika telah meningkatkan saldo kartu kredit mereka sebesar $ 55 miliar.
Hal yang paling penting untuk dipahami tentang data ini adalah bahwa saldo kartu kredit tidak sama dengan utang kartu kredit. Konsumen yang membayar tagihan kartu kredit mereka secara penuh setiap bulan - sekitar 78 juta orang Amerika - memiliki saldo kartu kredit. Hanya mereka yang tidak membayar saldo secara penuh yang memiliki hutang kartu kredit. Sekitar 200 juta orang Amerika menggunakan kartu kredit, tetapi hanya sekitar 122 juta orang Amerika yang memiliki hutang kartu kredit.
Kenakalan yang lebih tinggi, lebih sedikit kebangkrutan
Saldo yang menjadi 90 hari atau lebih menunggak naik setengah poin persentase dari kuartal keempat 2017 menjadi 8% pada kuartal pertama 2018. Kartu kredit memiliki tingkat kenakalan tertinggi kedua setelah pinjaman siswa. Statistik ini masuk akal, karena hukuman karena tidak membayar hipotek atau pinjaman mobil Anda - kepemilikan kembali - jauh lebih kaku daripada hukuman karena tidak melakukan pembayaran kartu kredit minimum.
Namun, dengan catatan yang lebih positif, jumlah konsumen yang memiliki notasi kebangkrutan ditambahkan ke laporan kredit mereka pada kuartal pertama turun menjadi 192.000, level terendah dalam sejarah 19 tahun laporan itu.
Konsumen memiliki akses yang lebih besar ke kredit secara keseluruhan pada 2017 dan paruh pertama 2018, laporan TransUnion. Faktor-faktor positif termasuk ekonomi yang kuat dan kenakalan yang rendah. Risiko ke depan termasuk kenaikan suku bunga dan efek ketidakpastian dari reformasi pajak baru-baru ini. (Lihat Bagaimana GOP Pajak Mempengaruhi Anda .) Tingkat kartu kredit rata-rata pada akhir Juni, seperti yang dilaporkan oleh CreditCards.com, adalah 16, 83% variabel. Seiring dengan kenaikan suku bunga 0, 25% Fed di bulan Juni, biaya pinjaman meningkat. Tetapi peningkatan yang diantisipasi dalam PDB, pendapatan pribadi dan pekerjaan menjadi pertanda baik untuk sisa tahun 2018.
Apa Arti Meningkatnya Saldo Kartu Kredit?
Saldo kartu kredit bisa menjadi masalah pada saat resesi menghantam atau jika suku bunga naik lebih cepat dari pendapatan. Rumah tangga yang biasanya membayar saldo penuh mungkin mulai melakukan pembayaran lebih kecil. Rumah tangga yang biasanya melakukan pembayaran minimum atau sedikit lebih dari itu mungkin berhenti membayar sama sekali, meningkatkan tingkat kenakalan. Saldo yang benar-benar menunggak masalah karena pemberi pinjaman mungkin tidak pernah menagih sepeser pun untuk mereka. Kemudian, ketika pemberi pinjaman kehilangan uang, konsumen mengalami batas kredit yang lebih rendah dan standar yang lebih ketat untuk mendapatkan kartu kredit. Jika Anda menggunakan kredit selama Resesi Hebat, Anda tahu betul bagaimana proses ini bekerja.
Untuk 2018, TransUnion membuat beberapa prediksi tentang tren kartu kredit. Biro kredit memperkirakan kenakalan tetap dapat dikelola karena ada lebih banyak subprime dan hampir perdana pemegang kartu baru pada tahun 2016 dan awal 2017 daripada pada akhir 2017. Itu berarti bank tidak memberikan kredit sebanyak mungkin kepada peminjam yang berisiko lebih tinggi untuk tidak melunasi utang mereka. saldo. Namun "dikelola" tidak berarti tidak berubah. TransUnion mengharapkan kenakalan yang serius akan meningkat dari 1, 86% menjadi 1, 96% pada akhir tahun ketika tingkat bunga utama meningkat (data FRBNY berasal dari Equifax, sehingga mereka tidak identik dengan angka TransUnion).
TransUnion juga mengharapkan konsumen untuk mengakhiri 2018 dengan sekitar 1% lebih banyak hutang kartu kredit. Konsumen dengan saldo diperkirakan akan mengakhiri tahun ini dengan membawa $ 5.675 dalam hutang kartu kredit versus $ 5.626 pada akhir 2017. Dengan tingkat bunga rata-rata sekitar 17%, seorang konsumen yang berutang $ 5.626 pada kartu kredit (saldo rata-rata saat ini) dan mengirimkan minimum pembayaran 2% dari saldo setiap bulan akan membayar bunga sekitar $ 926 selama setahun. Jika konsumen itu tidak pernah membayar lebih dari minimum 2% per bulan, mereka akan membayar bunga yang mengejutkan $ 12, 406 pada saat saldo dilunasi. (Untuk bantuan dalam menggali utang, baca Cara Mengkonsolidasikan Utang Kartu Kredit dan Melunasinya .)
Total Utang Rumah Tangga Juga Meningkat
Meningkatnya tingkat utang rumah tangga dapat mengindikasikan bahwa konsumen kekurangan uang dan perlu meminjam untuk memenuhi kebutuhan hidup. Meningkatnya utang juga dapat berarti bahwa konsumen hidup di luar kemampuan mereka dan meminjam untuk mengikuti gaya hidup yang meningkat. Sejauh pertumbuhan ekonomi bergantung pada konsumen yang terus mengambil lebih banyak utang, risiko resesi meningkat.
Memang, Biro Riset Ekonomi Nasional (NBER) mengatakan peningkatan utang rumah tangga relatif terhadap PDB suatu negara merupakan indikator kuat dari melemahnya ekonomi. PDB AS tumbuh sebesar 2, 3% pada tahun 2017, sementara utang rumah tangga tumbuh sebesar 4, 3% ($ 572 miliar dibagi dengan $ 13, 15 triliun). Pada catatan yang lebih positif, data dari Federal Reserve Bank of St. Louis menunjukkan bahwa rasio utang rumah tangga AS terhadap PDB telah menurun sejak resesi berakhir dan stabil dari awal 2015 hingga Oktober 2016, bulan terakhir di mana data tersedia.
Mirip dengan NBER, Dana Moneter Internasional memperkirakan bahwa peningkatan rasio utang rumah tangga kemungkinan akan membantu pertumbuhan ekonomi dan lapangan kerja, tetapi dalam tiga hingga lima tahun, pertumbuhan melambat dan krisis keuangan menjadi lebih mungkin terjadi. Pada awalnya, IMF mencatat, konsumen membelanjakan lebih banyak, dan ekonomi tumbuh. Kemudian, konsumen harus menarik kembali pengeluaran untuk mengelola utang mereka, yang membalikkan pertumbuhan dan berkontribusi terhadap pengangguran.
Garis bawah
Total saldo kartu kredit terus meningkat, dan lebih dari sepertiga konsumen kartu kredit membayar kembali saldo mereka secara penuh setiap bulan. Tetapi jika total hutang rumah tangga - yang meliputi saldo kartu kredit, pinjaman mobil, pinjaman pelajar dan hipotek - terus meningkat lebih cepat dari PDB, kita mungkin melihat perlambatan ekonomi dan peningkatan hutang kartu kredit yang belum dibayar dalam beberapa tahun ke depan.
