Sebagian besar profesional investasi menghabiskan banyak waktu dalam penjualan dan pelatihan teknis, namun sedikit waktu yang dihabiskan untuk mengembangkan pengetahuan mereka tentang standar perawatan fidusia untuk penasihat investasi. Dua sebutan yang ditawarkan oleh Pusat Studi Fidusia menawarkan penasihat keuangan kesempatan untuk meningkatkan pengetahuan fidusia mereka dan menunjukkan bahwa mereka serius tentang tanggung jawab fidusia mereka. Pusat Studi Fidusia menawarkan penunjukan Fidusia Investasi Terakreditasi (AIF) dan Analis Fidusia Investasi Terakreditasi (AIFA).
Standar
Menurut Foundation for Fiduciary Studies, lebih dari lima juta orang memiliki tanggung jawab hukum untuk mengelola uang orang lain secara bijaksana. Sederhananya, ada banyak fidusia di luar sana. Mempertimbangkan banyaknya orang yang terlibat dalam proses manajemen investasi, dan triliunan dolar yang dipertaruhkan, orang akan berharap bahwa profesi tersebut akan memerlukan fidusia investasi untuk diinformasikan, dan mematuhi, standar praktik yang sama dengan para profesional di bidang lain, seperti kedokteran, hukum, dan akuntansi.
Sementara penerapan standar tersebut untuk profesi investasi belum menjadi norma di masa lalu, kasus-kasus kelalaian fidusia baru-baru ini dan undang-undang yang dihasilkan telah menempatkan fokus pada tanggung jawab fidusia dan kebutuhan untuk dilatih di dalamnya. Seperti kebanyakan penunjukan profesional lainnya, AIF dan AIFA dan proses mendapatkannya, membutuhkan waktu belajar dan berhasil menyelesaikan ujian.
Penunjukan AIF
Centre for Fiduciary Studies menawarkan program pelatihan berbasis kelas dan web bagi mereka yang bercita-cita untuk mendapatkan penunjukan AIF. Program berbasis kelas adalah kursus tiga hari yang dipimpin oleh instruktur dari staf Pusat Studi Fidusia. Kursus satu hari menggabungkan pengajaran berbasis kelas dan web, dan program berbasis web dapat diselesaikan selama 180 hari. Mereka yang baru dalam bidang studi fidusia mungkin ingin mempertimbangkan manfaat dari diskusi yang hidup yang dapat terjadi di ruang kelas, serta kesempatan untuk mengajukan pertanyaan.
Dua Puluh Dua Praktek Prudent
Program AIF menyediakan instruksi terperinci tentang cara mematuhi standar perawatan fidusia, dan memperkenalkan peserta pada 22 Praktik Investasi yang Prudent yang dikembangkan oleh Foundation for Fiduciary Studies. Praktik-praktik ini menggabungkan "persyaratan minimum undang-undang terkait dengan praktik terbaik industri." Fidusia mungkin yakin bahwa mereka memenuhi kewajiban mereka dengan berpegang pada praktik-praktik ini. Seorang klien akan mendapat manfaat dari menggunakan keahlian seorang penasihat dengan penunjukan AIF, karena penasihat tersebut akan memiliki standar keunggulan yang tidak dapat dipatuhi orang lain.
Penunjukan AIFA
Program AIFA, tingkat keahlian fidusia berikutnya, adalah kursus kelas tiga hari yang ditawarkan kepada lulusan program AIF. Kursus ini memperluas masing-masing 'praktik yang bijaksana' dan mengajarkan peserta bagaimana mengevaluasi kepatuhan fidusia dengan praktik-praktik ini, yang membuat mereka memenuhi syarat untuk menyatakan kesesuaian organisasi dengan 'standar keunggulan fidusia', sebagaimana didefinisikan oleh Foundation for Fiduciary Studies. Dengan memperoleh sertifikasi ini, organisasi semacam itu menunjukkan kepada peserta, investor, atau donor rencana pensiunnya bahwa organisasi itu memegang dirinya sendiri - dan pengelolaan uang mereka - dengan standar tertinggi.
Sementara lulusan dari kedua program dapat memperoleh apresiasi dan pengetahuan tentang praktik investasi yang bijaksana, melalui prestasi mereka, mereka juga mendapatkan kredibilitas. Bisnis penasihat investasi sangat kompetitif, dan prospek sering mengevaluasi beberapa penasihat sebelum memilih satu. Dengan menghabiskan waktu dan uang untuk pendidikan lebih lanjut, penasihat menunjukkan kesediaan mereka untuk memperoleh keahlian yang diperlukan untuk memenuhi tanggung jawab fidusia mereka kepada klien mereka.
Persepsi Publik
Seiring dengan meningkatnya kesadaran masyarakat tentang tanggung jawab fidusia, demikian juga peluang untuk berkonsultasi tentang masalah fidusia. AIFA berada pada posisi yang tepat untuk memanfaatkan peluang ini. Untuk organisasi yang ingin memastikan bahwa proses investasi mereka memenuhi standar perawatan fidusia, AIFA dapat melakukan perjanjian konsultasi untuk mengidentifikasi bidang yang tidak sesuai, dan peluang untuk perbaikan.
Misalnya, jika Anda pernah memiliki kesempatan untuk menyaksikan cara kerja komite investasi dari organisasi amal kecil atau rencana pensiun usaha kecil, Anda mungkin mengamati kurangnya proses yang terstruktur dan langkah-langkah yang menentukan untuk pengambilan keputusan. Pendekatan penilaian AIFA menawarkan metode unik untuk membantu membawa struktur dan organisasi ke proses yang mungkin rentan terhadap anggota komite nakal atau penyedia layanan investasi yang terlalu bersemangat.
Untuk organisasi yang percaya diri dalam kepatuhan mereka dengan standar perawatan fidusia, mereka yang memiliki penunjukan AIFA dapat memberikan penilaian yang menghasilkan Sertifikasi Keunggulan Fidusia. Sertifikasi ini dapat digunakan oleh organisasi untuk menunjukkan tingkat kepengurusan yang tinggi, yang mensyaratkan bahwa kepentingan peserta tersebut - donor potensial, peserta program pensiun, atau pihak lain yang berkepentingan - ditempatkan di atas organisasi sendiri.
Hadiah Pendidikan Berkelanjutan
Dengan lebih banyak uang yang dipercayakan kepada fidusia dari sumbangan amal, rencana pensiun, dan penasihat investasi, publik ingin tahu bahwa uangnya dikelola secara bijaksana. Tumbuhnya kesadaran akan kewajiban fidusia meningkat setiap kali contoh kesalahan fidusia buruk ditemukan - seperti dalam kasus yang melibatkan rencana pensiun Enron.
Dalam kasus Enron, fidusia - termasuk eksekutif puncak perusahaan dan dewan direksi - gagal mematuhi kewajiban fidusia mereka untuk menempatkan kepentingan peserta rencana di atas kepentingan mereka sendiri. Di antara banyak kegagalan fidusia yang didokumentasikan oleh gugatan yang diajukan oleh Departemen Tenaga Kerja AS, mereka secara tidak bijaksana menginvestasikan kontribusi yang sesuai dalam saham perusahaan, menyesatkan karyawan tentang kesehatan perusahaan, dan mendorong mereka untuk berinvestasi lebih banyak di saham Enron, bahkan ketika mereka tahu itu. perusahaan sedang menurun. Melalui tindakan ini dan lainnya, mereka menghancurkan dana pensiun karyawan mereka.
Garis bawah
Menanggapi meningkatnya kesadaran akan tugas-tugas fidusia, anggota parlemen mengesahkan Undang-Undang Perlindungan Pensiun tahun 2006, yang menyoroti para penasihat fidusia, dengan ketentuan yang mensyaratkan audit tahunan oleh pakar yang berhati-hati. AIFA memenuhi syarat untuk melakukan layanan audit pengaturan saran investasi yang memenuhi syarat yang ditawarkan kepada peserta program pensiun.
Tumbuhnya kesadaran publik, peningkatan regulasi, dan besarnya jumlah uang yang dipercayakan kepada fidusia telah menciptakan badai sempurna bagi para penasihat yang, melalui penunjukan AIF dan AIFA, dapat memantapkan diri mereka sebagai ahli fidusia.
