Federal Reserve, bank sentral independen AS, memengaruhi kehidupan warga AS setiap hari. Beberapa tindakannya menyentuh dekat dengan rumah dan diikuti dan diteliti dengan cermat sementara yang lain kurang dikenal, meskipun semua keputusan mereka memberi kesan pada individu. Meskipun artikel ini akan fokus pada efek Federal Reserve pada individu, deskripsi singkat bermanfaat. Untuk informasi lebih mendalam, situs webnya sangat membantu.
Siapakah The Fed?
Federal Reserve biasa disebut sebagai "The Fed" adalah bagian dari Pemerintah Federal AS, tetapi merupakan kantor independen, yang berarti dapat membuat keputusan tanpa persetujuan dari Presiden atau Kongres dan harus "bebas" dari politik partai (meskipun yang ditunjuk berasal dari Presiden dan disetujui oleh Kongres). Menurut situs webnya, tujuan The Fed adalah "untuk mempromosikan pertumbuhan yang berkelanjutan, tingkat pekerjaan yang tinggi, stabilitas harga untuk membantu menjaga daya beli dolar dan tingkat suku bunga jangka panjang yang moderat." Ia mencapai tujuannya dengan empat tugas dasar: melakukan kebijakan moneter, mengawasi bank, menjaga stabilitas sistem keuangan dan memberikan layanan keuangan kepada sistem perbankan.
Apa artinya itu bagimu
The Fed bertindak di belakang layar untuk menyentuh kehidupan kita dalam banyak hal - mulai dari kliring cek yang kami tunai untuk memproses transfer elektronik atau pembayaran yang kami lakukan melalui rekening pembayaran tagihan online kami atau ketika kami mentransfer uang dari satu akun ke akun lainnya. Tetapi itu juga memengaruhi hidup kita dengan cara yang kurang jelas.
Yang pertama dari empat tugasnya - untuk melakukan kebijakan moneter - sering dibahas di media karena berdampak luas pada kemampuan individu untuk membeli barang atau jasa. Ada beberapa ilustrasi tentang ini. The Fed mengendalikan atau mengatur suku bunga, jadi, misalnya, jika Anda ingin membeli obligasi, itu berdampak pada tingkat berapa Anda akan dibayar dan harga obligasi atau jika Anda ingin membeli rumah, itu berdampak pada tingkat hipotek. Ini mencapai ini dalam beberapa cara, salah satunya adalah menurunkan suku bunga yang dikenakan bank. Ketika bank meminjam uang dari The Fed untuk dipinjamkan kepada individu, jika suku bunga yang harus dibayar bank lebih rendah, maka lebih murah bagi bank untuk meminjamkan dan mereka akan mengenakan tarif yang lebih rendah.
Demikian pula, itu dapat mempengaruhi kemampuan perusahaan untuk mempekerjakan karyawan. Jika The Fed mengharapkan perlambatan ekonomi dan ingin menciptakan lebih banyak pekerjaan, itu dapat memberikan lebih banyak uang kepada bank untuk dipinjamkan ke bisnis sehingga mereka dapat merekrut. Atau jika percaya konsumen (yaitu Anda dan saya) perlu mengeluarkan lebih banyak uang agar bisnis dapat menghasilkan lebih banyak dan mempekerjakan lebih banyak, maka ia dapat menurunkan suku bunga sehingga suku bunga kredit mobil, pinjaman rumah, dan kartu kredit lebih murah bagi kami.
Dua tugas lainnya berpusat pada mengawasi dan menyediakan layanan kepada bank. The Fed dapat mengubah tingkat cadangan kas yang harus dipertahankan bank sehingga bank dapat meminjamkan uang lebih banyak atau lebih sedikit. Seperti peraturan suku bunga mereka, mengubah tingkat cadangan kas membantu individu mengakses pinjaman untuk membeli mobil atau rumah atau kuliah dan bisnis yang mereka beli dari manfaat dengan pendapatan penjualan yang lebih tinggi yang harus diterjemahkan ke dalam keinginan yang meningkat dan kemampuan untuk mempekerjakan lebih banyak orang.
Di sisi lain, Fed juga memantau bank untuk memastikan bahwa simpanan simpanan aman dan bank tidak meregangkan dirinya sendiri sehingga tidak kehabisan uang tunai.
Tujuan akhirnya, untuk menjaga stabilitas sistem keuangan, dapat dicapai dengan menambah atau mengurangi jumlah uang beredar. Contohnya adalah ketika Fed membeli sekuritas di pasar, seperti obligasi Treasury pemerintah AS, yang meningkatkan jumlah uang yang beredar. Jika jumlah uang terlalu besar dan inflasi mulai meningkat, pemerintah dapat mengurangi aktivitas pembelian atau menaikkan suku bunga, yang pada dasarnya akan menekan pengeluaran dan pinjaman konsumen. Ini adalah salah satu tali pengikat yang harus dijalani The Fed - tingkat “mencetak” uang (persediaan uang yang beredar). Meningkatkan pasokan mungkin awalnya terasa enak bagi konsumen, tetapi tidak semua anak anjing dan mawar lama; ada kerugian untuk semua pencetakan uang ini! Semakin banyak persediaan dolar yang beredar, semakin sedikit nilainya, sehingga semakin sedikit barang yang dapat kita beli dengan jumlah uang yang sama (dengan kata lain, dibutuhkan lebih banyak dolar untuk membeli barang yang sama).
Garis bawah
Pakar berita keuangan ingin fokus dengan penuh perhatian pada tindakan Fed. Tetapi apa yang dilakukan Fed benar-benar penting bagi individu dan kemampuan mereka untuk mempertahankan pekerjaan dan membeli barang dan jasa. Ketika sistem keuangan menjadi rusak, dampaknya segera dirasakan oleh semua konsumen dan tugas The Fed untuk memastikan bahwa semua bekerja dalam keseimbangan yang terkendali menjadi sangat penting untuk menjaga ekonomi yang berjalan dengan baik dan efisien.
