Daftar Isi
- Pasar Platinum
- 1. ETFS
- 2. PLTM
- 3. PGM.B
- Garis bawah
Platinum adalah komoditas ketiga yang paling banyak diperdagangkan di dunia, setelah emas dan perak. Platinum sulit untuk dibeli dan disimpan secara fisik. Namun, investor dapat membeli dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) yang berspesialisasi dalam komoditas. Selain menjadi logam mulia yang langka, ada permintaan besar karena digunakan di bagian mobil dan sirkuit listrik dan bahkan memiliki beberapa kegunaan medis. Tentu saja, perhiasan platinum juga populer.
Pengambilan Kunci
- Platinum adalah komoditas ketiga yang paling banyak diperdagangkan di dunia, di belakang emas dan perak. Peluang untuk platinum sangat tergantung pada tren pasar dan permintaan logam dari sektor industri dan komersial. Membeli ke dalam platinum juga dianggap spekulatif, karena logam mulia dapat menjadi aset safe haven dan lindung nilai terhadap inflasi. ETF dan ETN adalah cara yang bagus untuk mendapatkan akses ke platinum bagi investor biasa.
Pasar Platinum
Platinum telah mengalami penurunan harga dalam beberapa tahun terakhir dan diperkirakan akan tetap di bawah tekanan selama beberapa bulan ke depan, pada awal 2019. Namun, beberapa peristiwa dapat meningkatkan nilai logam. Output tambang Platinum lebih rendah dari penutupan tambang dan penurunan investasi yang memiliki persediaan terbatas. Jika permintaan terus menjadi kuat, ketidakseimbangan antara penawaran di pasar dan permintaan bisa berarti kenaikan harga untuk logam mulia. Analis berharap untuk terus mencermati platinum karena bersaing untuk digunakan dengan paladium di mobil dan mobil listrik. India dan Cina juga dilaporkan meningkatkan permintaan untuk perhiasan platinum. Sementara itu, sektor industri seperti minyak bumi dan kaca memproyeksikan peningkatan penggunaan.
Namun, sebagian besar ETF platinum berada di bawah tekanan selama 2018, setelah berhenti selama sebagian besar 2017. Kelesuan ini telah bertahan hingga awal 2019, tetapi pada pertengahan jalan hingga 2019, harga logam telah naik.
Meskipun baru-baru ini berayun, dua dana yang kami sebelumnya tutupi akhirnya ditutup pada tahun 2018: The iPath Bloomberg Platinum Subindex Total Return ETN (PGM) pada bulan April dan ETRACS CMCI Long Platinum Total Return ETN (PTM) pada bulan Mei. ETN iPath dari Bloomberg ditutup sebagai bagian dari penghentian 50 ETN iPath secara bertahap pada April. Untuk mengantisipasi hal ini, iPath meluncurkan 15 ETN komoditas "Seri B" pada bulan Januari yang mirip dengan 50 yang ditutup, tetapi lebih murah bagi investor. Kami termasuk salah satu dari ETN "Seri B" ini, iPath Seri B Bloomberg Platinum Subindex Total Pengembalian ETN (PGMB) di antara daftar kami.
Selain PGMG, kami telah memilih dua ETF platinum teratas untuk diingat oleh investor, jika tren dalam industri meningkat. Ketiganya dipilih berdasarkan ketahanan mereka di tengah penurunan harga platinum dan prospek untuk 2019-2020. Perubahan permintaan yang meningkat dapat menghasilkan keuntungan yang lebih besar, khususnya bagi investor yang memperhatikan tren pasar.
Catatan: Data dana tersebut per 1 Oktober 2019.
1. Saham ETFS Fisik Platinum (PPLT)
- Rata-rata volume: 88.015 Aset bersih: $ 721 juta Hasil dividen: Pengembalian N / AYTD: + 15, 56% Rasio biaya: 0, 60% Harga: $ 82, 50
PPLT adalah pilihan terkuat untuk mendapatkan paparan harga platinum fisik. Membeli saham di ETF ini memberi investor pengembalian yang hampir sama dengan platinum aktual, dikurangi biaya dana. Perhatikan bahwa rasio pengeluaran adalah 0, 60%.
Investor cenderung menggunakan PPLT untuk menghindari eksposur ke pasar berjangka sambil mendapatkan eksposur ke platinum. Dana membeli dan memegang platinum dan menyimpannya di brankas. Itu tidak membayar dividen karena hanya menampung platinum.
2. GraniteShares Platinum Trust (PLTM)
- Rata-rata volume: 4, 488 Aktiva bersih: $ 6 juta Hasil dividen: N / AYTD pengembalian: + Rasio biaya 16%: 0, 50% Harga: $ 8, 70
GraniteShares Platinum Trust, yang memulai debutnya pada 22 Januari 2018, hanya ETF kedua yang didukung oleh platinum fisik, mengikuti saham platinum fisik ETFS. Dana berbiaya rendah ini baru ada selama delapan bulan dan mengisi kekosongan bagi mereka yang ingin berinvestasi dalam ETF platinum, di tengah penutupan dana baru-baru ini. Platinum yang mendasari dana tersebut akan disimpan di brankas yang aman di London. GraniteShares baru saja memperkenalkan komoditas ETFS, setelah juga mendukung GraniteShares Gold Trust (BAR) tahun lalu.
Sejauh ini, sejak mulai diperdagangkan pada akhir Januari 2018, GraniteShares Platinum Trust naik sekitar 13% sejak awal.
3. iPath Seri B Bloomberg Platinum Subindex Total Pengembalian ETN (PGM.B)
- Rata-rata volume: 163 Aset bersih: $ 4, 2 juta Hasil dividen: N / AYTD pengembalian: + 16, 25% Rasio biaya: 0, 45% Harga: $ 41, 50
PGM menawarkan pendekatan berbeda ke pasar berjangka platinum. Ini melacak indeks satu kontrak berjangka platinum pada suatu waktu, mulai tiga bulan dari jatuh tempo dan diadakan sampai sebelum berakhirnya, sesuai dengan jadwal yang ditetapkan. Akibatnya, kinerjanya berbeda dari harga spot. Itu membuat catatan lebih murah daripada dan berbeda dari pesaing seperti PPLT, yang lebih dekat melacak harga spot. Karena ini ETN, pajaknya lebih rendah. Namun, itu diperdagangkan tipis dan bisa sulit dan mahal untuk keluar dari catatan.
Dana diluncurkan 17 Januari 2018, dan saat ini naik sekitar 14% sejak saat itu.
Garis bawah
PGMB tidak membuat saham baru, terutama karena itu adalah ETN. Hal ini dapat menyebabkan penilaian berlebihan terhadap entitas ini. Membuat saham baru cenderung mengurangi harga ETF, tetapi karena ETN jarang mengeluarkan saham baru, tidak ada masalah baru untuk mengimbangi kenaikan harga saham. Namun, investor yang tertarik pada platinum dapat membeli saham ETN yang ada. PPLT dan PLTM adalah ETF aktual dengan banyak saham yang tersedia.
Secara keseluruhan, peluang untuk platinum sangat tergantung pada tren pasar. Secara komersial dan sebagai safe haven potensial, ia memiliki potensi untuk meningkatkan nilai melalui permintaan konsumen yang lebih besar. Penggunaan industri juga merupakan faktor yang sangat sensitif, terutama karena manufaktur di industri otomotif maju dan perkembangan baru terjadi dengan kendaraan listrik. Membeli ke platinum adalah spekulatif, oleh karena itu investor harus mengalokasikan sesuai dan berharap untuk menonton pasar secara konsisten untuk mengambil keuntungan dari potensi keuntungan.
