Tahun terakhir pengurangan pajak untuk asuransi hipotek swasta (PMI) diizinkan adalah untuk tahun pajak 2017 — tetapi hanya untuk hipotek yang diambil atau dibiayai kembali setelah 1 Januari 2007. Jika persyaratan tertentu dipenuhi, premi asuransi hipotek dapat dikurangkan sebagai pengurang terperinci atas pengembalian Anda. Jika pendapatan kotor Anda yang disesuaikan (AGI) adalah $ 109.000 atau lebih untuk tahun itu, pengurangan ini tidak diperbolehkan. Ini juga berlaku untuk orang yang sudah menikah yang mengajukan secara terpisah, untuk siapa batas penghasilan kotor yang disesuaikan adalah $ 54.500. Pengurangan pajak PMI tidak lagi diizinkan untuk tahun pajak 2018, tetapi itu bisa berubah.
Pengurangan Pajak PMI: Garis Waktu Legislasi
Undang-undang Pertolongan dan Perawatan Kesehatan pertama kali memperkenalkan pengurangan untuk asuransi hipotek pada tahun 2006. Pada tahun 2015, Kongres memperpanjang pengurangan dengan Undang-Undang Melindungi Orang Amerika dari Kenaikan Pajak (PATH), tetapi pengurangan tersebut berakhir pada tanggal 31 Desember 2016. Perpanjangan itu bagus hanya untuk satu tahun.
Kongres kemudian melangkah lagi. Undang-Undang Anggaran Bipartisan tahun 2018 memperpanjang pengurangan premi asuransi hipotek secara surut hingga 2017. Pada 8 Januari 2019, Perwakilan California Julia Brownley memperkenalkan Undang-Undang Pengurangan Pajak Asuransi Hipotek tahun 2019, yang akan membuat pengurangan asuransi hipotek menjadi bagian permanen dari kode pajak dan akan berlaku surut untuk semua jumlah yang dibayarkan atau masih harus dibayar sejak 31 Desember 2017. Sebagian besar ekonom mengharapkan undang-undang yang cukup bipartisan ini untuk membuatnya melalui komite dan disetujui oleh kongres.
Berapa Banyak Pengurangan PMI Bisa Menghemat Wajib Pajak?
Tergantung pada berapa banyak Anda berutang dan golongan pajak Anda, tetapi aturan praktis yang baik adalah bahwa Anda akan membayar $ 50 per bulan dalam premi untuk setiap $ 100.000 pembiayaan. Perlu diingat, bahwa jumlah uang muka, jenis pinjaman, dan persyaratan pemberi pinjaman semuanya dapat memengaruhi biaya aktual Anda.
Misalnya, jika seseorang memberi diskon 5% untuk rumah $ 200.000, mereka akan membayar premi PMI bulanan sekitar $ 125. Tingkatkan uang muka Anda menjadi 10%, dan Anda akan membayar kurang dari $ 80 sebulan.
Jadi, bagaimana hal ini memengaruhi tagihan pajak Anda? Bayangkan penghasilan kotor seseorang yang disesuaikan adalah $ 100.000. Anda membeli rumah $ 200.000, meletakkan 5%, dan membayar $ 1.500 dalam premi PMI ($ 125 kali 12 bulan). Pengurangan untuk PMI memotong penghasilan kena pajak Anda sebesar $ 1.500. Jika Anda berada di braket pajak 12%, Anda menghemat $ 180 pada tagihan pajak Anda ($ 1.500 x 12%), dan jika Anda berada di braket pajak 22%, Anda menghemat $ 330 ($ 1.500 x 22%).
Contoh Perhitungan
Anda harus mengalokasikan premi asuransi selama jangka waktu yang lebih pendek dari hipotek yang dinyatakan atau 84 bulan, mulai bulan asuransi dimulai. Misalkan Anda mengambil hipotek 15 tahun yang dimulai pada bulan Juli tahun berjalan. Di awal pinjaman, Anda membayar di muka semua asuransi hipotek yang diperlukan untuk jangka waktu pinjaman, dalam hal ini, $ 8.600.
Pengurangan = ($ 8.600 / 84) x 6 bulan = $ 614.29
Jika penghasilan Anda kurang dari jumlah maksimum yang diizinkan, Anda dapat mengurangi jumlah di atas untuk tahun tersebut.
Membatalkan PMI
Satu langkah lebih baik daripada pengurangan pajak, menyingkirkan PMI sama sekali bahkan lebih baik. Pemilik rumah dapat membatalkan PMI ketika mereka memiliki 20% ekuitas di rumah Anda. Pemberi pinjaman diharuskan untuk membatalkannya secara otomatis setelah Anda memiliki ekuitas 22%.
Asal Mula Pengurangan Pajak Asuransi Hipotek
Pengurangan pajak ini berasal sebagai bagian dari Tax Relief dan Health Care Act 2006 dan pada awalnya diterapkan pada polis asuransi hipotek swasta yang dikeluarkan pada 2007. Sebagai tanggapan terhadap pemulihan yang lambat di pasar perumahan, Melindungi orang Amerika dari Tax Hikes Act 2015 memperpanjang pengurangan hingga 2016. Tidak diketahui apakah ekstensi ini akan berlaku untuk tahun pajak mendatang, karena Kongres harus menyetujuinya secara langsung. Pengurangan itu diizinkan untuk kebijakan yang dikeluarkan oleh perusahaan asuransi hipotek swasta, Layanan Perumahan Pedesaan Departemen Pertanian, Departemen Urusan Veteran AS dan Administrasi Perumahan Federal.
Pengurangan asuransi hipotek ditemukan pada Jadwal A dari pengembalian pajak pada baris 13 di bawah bagian "Bunga yang Anda Bayarkan". Jumlah yang dimasukkan dalam bagian ini ditemukan dalam kotak empat Formulir 1098 yang dikirim oleh pemberi pinjaman.
