Deere & Company (DE) membukukan kerugian beruntun enam kuartal berturut-turut di mana ia melewatkan estimasi laba per saham (EPS). Pada 27 November, perusahaan itu mengalahkan perkiraan Wall Street, tetapi panduan yang lemah membuat harga saham melemah pada pembukaan hari itu.
Saham produsen alat berat ditutup 26 November di $ 176, 65 dan dibuka 27 November di $ 168, 50, kesenjangan lebih rendah sebesar 4, 6%. Saham Deere diperdagangkan serendah $ 162, 04 pada 1 Desember, bertahan di atas poros tengah tahunan pada $ 160, 91. Rebound pada hari Jumat adalah tes gagal dari level berisiko bulanan untuk Desember di $ 167, 05.
Saham telah memiliki kinerja yang masuk akal sejauh ini pada tahun 2019, meskipun perusahaan melewatkan pendapatan dan menawarkan bimbingan yang lemah. Deere sudah ada sejak 1837, tetapi jika Anda maju ke 2019, stok naik 10, 8% tahun ini dan di wilayah pasar naik 24, 5% di atas 20 Mei rendah $ 132, 68.
Perang perdagangan AS dengan Cina telah menjadi angin sakal bagi stok, tetapi permintaan dari petani AS telah mengimbangi hambatan ini. Saham tersebut dihargai dengan rasio P / E 16, 50 dan hasil dividen 1, 86%, menurut Macrotrends.
Grafik harian untuk Deere
Refinitiv XENITH
Grafik harian untuk Deere jelas menunjukkan bahwa stok telah sangat fluktuatif selama 52 minggu terakhir. Penurunan dari tertinggi 18 April di $ 169, 99 ke level terendah $ 132, 69 yang ditetapkan pada 20 Mei adalah kejatuhan pasar beruang 21, 9%. Ini adalah kesempatan membeli karena saham menguji level nilai tahunannya di $ 134, 22.
Penutupan $ 165, 71 pada 28 Juni merupakan masukan bagi analitik kepemilikan saya, dan inden setengah tahunan paruh kedua pada $ 160, 91 adalah magnet antara 10 Juli dan 3 Oktober, ketika itu menjadi tingkat nilai untuk membeli. Penutupan $ 168, 68 pada 30 September adalah masukan lain untuk analitik saya, dan tingkat risiko kuartal keempat saham berada di atas grafik di $ 118, 64. Penutupan $ 168, 05 pada 30 November adalah input terbaru, menghasilkan poros bulanan untuk Desember pada $ 167, 05, yang diuji pada posisi tertinggi pada 6 Desember.
Grafik mingguan untuk Deere
Refinitiv XENITH
Grafik mingguan untuk Deere negatif, dengan saham di bawah moving average lima minggu yang dimodifikasi pada $ 170, 23. Saham ini jauh di atas rata-rata bergerak sederhana 200-minggu, atau "pengembalian ke rata-rata" di $ 130, 51. Pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan berakhir minggu lalu menurun ke 72, 90, jatuh di bawah ambang overbought di 80, 00. Selama minggu 15 November ketika tingginya ditetapkan, pembacaan ini di atas 90, 00 pada 91, 71 sebagai "gelembung parabola yang menggembungkan, " dan stoknya 8, 5% di bawah tinggi.
Strategi perdagangan: Saham Beli Deere pada kelemahan ke level nilai tengah tahunan di $ 160, 91 dan mengurangi kepemilikan pada kekuatan ke level berisiko bulanan di $ 167, 05.
Cara menggunakan tingkat nilai dan tingkat berisiko saya: Tingkat nilai dan tingkat berisiko didasarkan pada sembilan penutupan bulanan, triwulanan, semesteran, dan tahunan terakhir. Set level pertama didasarkan pada penutupan pada 31 Desember 2018. Level tahunan asli tetap berlaku. Penutupan pada akhir Juni 2019 membentuk tingkat setengah tahunan baru, dan tingkat setengah tahunan untuk paruh kedua 2019 tetap dalam permainan. Level kuartalan berubah setelah akhir setiap kuartal, sehingga penutupannya pada 30 September menetapkan level untuk kuartal keempat. Penutupan pada 29 November menetapkan level bulanan untuk Desember.
Teori saya adalah bahwa volatilitas sembilan tahun antara penutupan cukup untuk mengasumsikan bahwa semua peristiwa bullish atau bearish yang mungkin terjadi untuk saham diperhitungkan. Untuk menangkap volatilitas harga saham, investor harus membeli saham dengan kelemahan ke tingkat nilai dan mengurangi kepemilikan pada kekuatan untuk menjadi. tingkat yang berisiko. Pivot adalah level nilai atau level berisiko yang dilanggar dalam horizon waktunya. Pivot bertindak sebagai magnet yang memiliki probabilitas tinggi untuk diuji lagi sebelum waktu mereka habis.
Cara menggunakan pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan: Pilihan saya untuk menggunakan pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan didasarkan pada backtesting banyak metode membaca momentum harga saham dengan tujuan menemukan kombinasi yang menghasilkan paling sedikit sinyal salah. Saya melakukan ini setelah jatuhnya pasar saham tahun 1987, jadi saya senang dengan hasilnya selama lebih dari 30 tahun.
Pembacaan stokastik mencakup tertinggi, terendah, dan penutupan 12 minggu terakhir untuk stok. Ada perhitungan mentah perbedaan antara tertinggi tinggi dan terendah terendah versus penutupan. Level-level ini dimodifikasi menjadi membaca cepat dan membaca lambat, dan saya menemukan bahwa membaca lambat bekerja dengan sangat baik.
Skala pembacaan stokastik antara 00.00 dan 100.00 dengan pembacaan di atas 80.00 dianggap overbought dan pembacaan di bawah 20.00 dianggap oversold. Baru-baru ini, saya mencatat bahwa stok cenderung memuncak dan turun 10% hingga 20% dan lebih lama setelah pembacaan naik di atas 90, 00, jadi saya menyebutnya "gelembung parabola yang menggembung", karena gelembung selalu muncul. Saya juga menyebut bacaan di bawah jam 10.00 sebagai "terlalu murah untuk diabaikan."
