Apa itu Pinjaman Judul Mobil?
Pinjaman judul mobil adalah jenis pinjaman jangka pendek di mana peminjam menjaminkan mobil mereka sebagai jaminan. Mereka juga dikenal sebagai pinjaman judul otomatis.
Untuk mendapatkan pinjaman mobil, peminjam harus memiliki mobil mereka secara gratis dan jelas. Jika peminjam gagal membayar kembali pinjaman, pemberi pinjaman mengambil kepemilikan mobil dan dapat menjualnya untuk memulihkan investasi mereka.
Pengambilan Kunci
- Kredit kepemilikan mobil adalah pinjaman jangka pendek yang dijamin yang menggunakan mobil peminjam sebagai jaminannya. Kredit tersebut dikaitkan dengan pinjaman subprime, karena pinjaman tersebut sering melibatkan suku bunga tinggi dan peminjam dengan peringkat kredit yang buruk. Langkah tambahan kadang-kadang diperlukan untuk mengurangi pinjaman pemberi pinjaman risiko, seperti memasang pelacak GPS di mobil untuk membantu dalam kepemilikan kembali potensial.
Memahami Pinjaman Judul Mobil
Kredit kepemilikan mobil umumnya dipandang sebagai contoh pinjaman subprime. Ini karena para pengguna pinjaman ini seringkali merupakan peminjam berpenghasilan rendah dengan peringkat kredit yang relatif buruk. Karena mereka dianggap memiliki risiko gagal bayar yang tinggi, para peminjam ini seringkali tidak mampu mendapatkan bentuk pembiayaan yang lebih tradisional, seperti jalur kredit pribadi (LOC). Dengan demikian, pinjaman mobil umumnya membawa suku bunga tinggi.
Kritik terhadap kredit kepemilikan mobil menyatakan bahwa mereka adalah bentuk pinjaman predatori di mana pemberi pinjaman berusaha mengeksploitasi keputusasaan para peminjam dan kurangnya alternatif yang jelas. Di sisi lain, pembela praktik berpendapat bahwa pemberi pinjaman mobil berhak atas suku bunga dan agunan yang lebih tinggi karena risiko gagal bayar rata-rata yang lebih tinggi terkait dengan pinjaman subprime.
Salah satu praktik kontroversial khusus yang terkait dengan pinjaman hak milik mobil, dan dengan pinjaman jangka pendek pada umumnya, adalah penggunaan suku bunga non-tahunan. Misalnya, jika pemberi pinjaman mengiklankan pinjaman 30 hari dengan suku bunga 10%, tanpa menentukan apakah suku bunga tahunan, peminjam mungkin tertipu untuk menerima pinjaman yang sangat mahal. Dalam beberapa kasus, kesalahan-kesalahan ini dapat menyebabkan peminjam secara tidak sengaja kehilangan hak milik atas mobil mereka karena telah meremehkan biaya bunga ketika menganggarkan pembayaran pinjaman.
Biaya tambahan
Kredit kepemilikan mobil sering melibatkan biaya tambahan, yang secara material dapat meningkatkan biaya pinjaman. Jika peminjam tidak dapat melakukan pembayaran, mereka dapat memilih untuk menggulingkan pinjaman menjadi periode jatuh tempo yang baru diperpanjang. Dalam keadaan seperti itu, pinjaman baru kemungkinan akan melibatkan biaya tambahan serta tingkat bunga yang lebih tinggi. Jika peminjam terus tidak dapat membayar hutang, mobil mereka dapat diambil alih dan dijual oleh pemberi pinjaman.
Pinjaman judul mobil umumnya dibuat untuk jumlah yang relatif kecil, berkisar antara beberapa ratus dan beberapa ribu dolar. Saldo persis dihitung berdasarkan nilai pasar mobil yang dijaminkan, dengan jumlah pinjaman sering berkisar antara 25% dan 50% dari nilai mobil.
Aplikasi untuk kredit kepemilikan mobil dapat diselesaikan secara online atau di etalase. Dalam kedua kasus tersebut, pemohon harus menunjukkan bukti kepemilikan mereka pada mobil, asuransi mobil mereka, SIM mereka, dan tentu saja mobil itu sendiri. Bergantung pada pemberi pinjaman, peminjam mungkin perlu menginstal pelacak GPS ke dalam mobil serta perangkat yang akan menonaktifkan kunci kontak mobil jika perlu bagi pemberi pinjaman untuk mengambil kembali kendaraan.
Contoh Dunia Nyata dari Pinjaman Judul Mobil
Mary baru-baru ini kehilangan pekerjaannya, dan dia berjuang untuk menemukan cara untuk membayar pembayaran sewa yang akan datang. Sebagai solusi jangka pendek, ia memutuskan untuk meminjam uang menggunakan pinjaman mobil untuk mobilnya, yang memiliki nilai pasar saat ini $ 2.500. Penyedia pinjaman setuju untuk memperpanjang pinjaman judul mobilnya sebesar $ 1.250.
Dalam proses aplikasi, Mary diminta untuk memberikan bukti gelarnya ke mobil serta dokumentasi tambahan. Tingkat bunga diiklankan sebagai 20% untuk jangka waktu satu bulan pinjaman, tetapi Mary membuat kesalahan dengan berasumsi bahwa tingkat bunga sudah tahunan. Tingkat bunga tahunan sebenarnya adalah 240% — jauh lebih tinggi daripada yang diterima Mary secara sadar.
Pada akhir masa satu bulan, Mary diharuskan membayar $ 1.500, jauh lebih banyak daripada kira-kira $ 1.270 yang ia harapkan. Karena keadaan keuangannya yang menyedihkan, Mary tidak dapat menemukan tambahan $ 230 dan karena itu terpaksa kehilangan gelar mobilnya.
