Apa itu Pembatalan Utang (COD)?
Pembatalan hutang (COD) terjadi ketika kreditur membebaskan seorang debitur dari kewajiban hutang. Debitur mungkin dapat bernegosiasi dengan kreditor secara langsung untuk pengampunan utang. Mereka juga dapat menerima pembatalan hutang melalui program keringanan hutang atau dengan mengajukan kebangkrutan. Hutang yang diampuni oleh kreditor dikenai pajak sebagai penghasilan. Utang yang dibatalkan biasanya akan dicatat oleh kreditor dan dilaporkan kepada debitur sebagai pendapatan pada 1099-C.
BREAKING DOWN Pembatalan Utang (COD)
Pembatalan hutang dapat sangat membantu memberikan pertolongan bagi peminjam yang tertekan. Dalam beberapa kasus, pengampunan hutang juga dapat ditawarkan antar negara untuk dukungan ekonomi.
Peminjam yang tertekan dapat bekerja secara langsung dengan kreditor untuk menegosiasikan penghapusan utang. Banyak peminjam yang tertekan dapat memilih untuk mengajukan kebangkrutan atau bekerja dengan program keringanan utang yang dapat menurunkan total utang peminjam. Ketika memperoleh keringanan hutang, peminjam harus merencanakan ke depan untuk pajak-pajak atas potensi penghematan karena setiap pendapatan yang dihemat dari pembatalan hutang dikenakan pajak dan dirinci dalam 1099-C.
Bernegosiasi dengan Kreditor
Menegosiasikan pembatalan utang dengan kreditor bisa jadi menantang. Sebagian besar kreditor tidak bersedia untuk membatalkan utang individu karena bunga dan biaya kredit yang disetujui adalah sumber utama pendapatan yang mempengaruhi laba mereka. Namun, beberapa kreditor memasukkan ketentuan dalam perjanjian kredit mereka untuk utang yang dibatalkan. Banyak kreditor juga memiliki layanan bantuan kredit yang dapat diperoleh dengan biaya tambahan yang kecil dan digunakan dalam situasi kesulitan tertentu seperti kehilangan pekerjaan atau kejadian medis. Meninjau persyaratan kartu kredit dari semua kreditor dapat membantu peminjam untuk mengidentifikasi sendiri kreditor mereka bahwa mereka dapat dengan mudah memenuhi syarat untuk pembatalan utang.
Pinjaman tertentu yang dikeluarkan di bawah program pemerintah mungkin memiliki peluang lebih tinggi untuk penghapusan utang. Pinjaman ini dapat mencakup pinjaman siswa atau pinjaman hipotek yang memenuhi syarat untuk pengampunan utang di bawah program bantuan yang disponsori pemerintah. Untuk peminjam yang tertekan, beberapa pemberi pinjaman mungkin juga bersedia untuk menegosiasikan pengurangan pokok pinjaman hipotek karena dapat menghemat biaya penyitaan.
Program Bantuan Hutang
Perusahaan-perusahaan bantuan dan penyelesaian utang tersedia di seluruh negara untuk membantu dengan penghapusan utang. Bekerja dengan sumber konseling kredit seperti National Foundation for Credit Counselors dapat membantu peminjam untuk mengidentifikasi program yang sesuai untuk situasi mereka.
Perusahaan penyelesaian utang adalah entitas nirlaba yang bekerja atas nama peminjam untuk menegosiasikan penyelesaian utang dengan kreditor. Ada banyak peringatan untuk bekerja dengan perusahaan-perusahaan ini dan proses penyelesaiannya bisa memakan waktu bertahun-tahun. Namun, penyelesaian utang bisa menjadi pilihan bagi peminjam yang terus menunggak pembayaran.
Perusahaan penyelesaian utang akan menilai seluruh profil kredit peminjam dan menghubungi kreditor secara langsung atas nama peminjam untuk pengampunan utang. Program bantuan hutang biasanya akan meminta peminjam menghentikan pembayaran tagihan kredit bulanan mereka untuk meningkatkan kemungkinan bahwa kreditor akan menyelesaikan. Secara umum, sebagian besar perusahaan juga akan meminta klien untuk melakukan pembayaran escrow bulanan menuju penyelesaian lumpsum yang akan dibayarkan pada suatu waktu di masa mendatang.
Kebangkrutan
Dalam banyak situasi, kebangkrutan mungkin menjadi pilihan terbaik bagi peminjam yang tertekan. Dalam kebangkrutan, peminjam mendapat dukungan dari seorang pengacara dan pengadilan. Pengampunan hutang juga tidak dianggap sebagai pendapatan dalam kebangkrutan yang dapat membantu menghemat kewajiban pajak.
