Saham eceran khusus sangat bergantung pada daya beli konsumen, pasar tenaga kerja yang menguntungkan, dan kenaikan upah. Oleh karena itu, tidak mengherankan bahwa industri ini berkinerja buruk pada Indeks S&P 500 sekitar 7, 5% selama sebulan terakhir setelah laporan pekerjaan Juni mengecewakan. Seperti kebanyakan sektor lain, berbicara tentang resesi yang membayangi dan perkembangan perang perdagangan yang terus-menerus mendominasi feed berita juga tidak membantu.
Namun, mendorong kepercayaan konsumen Juli dan data penjualan ritel menunjukkan fundamental yang kuat. Indeks Kepercayaan Konsumen Conference Board (CB) mencatat pembacaan tertinggi sejak Desember, sementara penjualan ritel inti untuk bulan ini tumbuh 1% - dengan mudah melampaui perkiraan analis kenaikan 0, 4% yang sederhana. Selain itu, banyak pengecer khusus terus menjalani kegiatan restrukturisasi dan ekspansi untuk memberikan pengalaman berbelanja yang lebih personal di era digital.
Dari sudut pandang teknis, tiga saham ritel khusus duduk di dukungan penting dan terlihat siap untuk berlari lebih tinggi menjelang musim belanja liburan mendatang. Di bawah ini, kami membahas bagaimana masing-masing perusahaan mengubah model bisnisnya agar tetap kompetitif dan menjajaki beberapa peluang perdagangan untuk mendapatkan tawaran.
Ulta Beauty, Inc. (ULTA)
Ulta Beauty, Inc. (ULTA) beroperasi sebagai pengecer kecantikan di Amerika Serikat yang menawarkan berbagai kosmetik, produk perawatan kulit, pewangi, produk perawatan rambut, dan aksesoris salon. Pengecer kecantikan juga menawarkan layanan salon lengkap di dalam toko, menyediakan layanan rambut, kulit, dan alis. Menurut artikel Barron, analis Guggenheim Steven Forbes percaya bahwa investasi di pusat pemenuhan yang lebih cepat digabungkan dengan inovasi digital - seperti menggunakan kecerdasan buatan (AI) untuk mempersonalisasikan pengalaman berbelanja - menempatkan Ulta Beauty dalam posisi untuk mengamankan pangsa pasar tambahan. Perusahaan melaporkan pendapatan kuartal kedua pada hari Kamis, 29 Agustus, setelah pasar tutup. Pada 19 Agustus 2019, saham Ulta Beauty memiliki kapitalisasi pasar $ 18, 83 miliar dan diperdagangkan naik 31, 53% pada tahun itu, mengungguli industri ritel lain-lain dan S&P 500 masing-masing sebesar 18, 04% dan 16, 3%.
Meskipun kenaikan kuat dari tahun ke tahun (YTD) saham, harga telah merosot sekitar 10% selama bulan lalu, tetapi menemukan dukungan penting pada $ 318 dari garis horizontal 12 bulan dan rata-rata bergerak sederhana 200 hari (SMA)). Mereka yang mengambil posisi panjang pada level saat ini harus mengantisipasi pergerakan kembali ke $ 360 - area di mana harga mungkin menghadapi perlawanan dari garis tren utama dari kisaran perdagangan yang telah berlaku sejak awal April. Kelola risiko penurunan dengan menempatkan order stop-loss di bawah level terendah bulan ini di $ 315, 49.
Perusahaan Pemasok Traktor (TSCO)
Dengan kapitalisasi pasar $ 12, 13 miliar, Tractor Supply Company (TSCO) memiliki dan mengoperasikan toko ritel gaya hidup pedesaan di Amerika Serikat, dengan menargetkan petani dan peternak rekreasi. Perusahaan, yang memiliki 1.790 toko di 49 negara bagian, baru-baru ini menambahkan lebih dari 100.000 item ke situs webnya, bersama dengan opsi beli-daring-di-toko untuk menangkis persaingan dari raksasa e-commerce Amazon.com, Inc. (AMZN). Selanjutnya, program loyalitas baru spesialis ritel pedesaan, Neighbor's Club, harus membantu menyesuaikan promosi lebih efektif. Analis memiliki target harga 12 bulan pada saham di $ 115, 58 - 15% di atas penutupan $ 100, 55 Jumat. Meskipun saham Tractor Supply telah naik 21, 30% YTD, itu telah jatuh 10, 47% selama sebulan terakhir pada 19 Agustus 2019. Investor menerima hasil dividen 1, 19%.
Saham Tractor Supply naik dalam tren naik tertib antara akhir Desember dan Juli, dengan SMA 50-hari bertindak sebagai jalur dukungan. Sejak mencetak level tertinggi 12-bulan pada 19 Juli, harga telah naik kembali dengan tajam, memberikan peluang perdagangan swing buy-the-dip. Cari titik masuk dekat $ 97, 50, di mana harga menemukan pertemuan dukungan dari ayunan tinggi Februari, ayunan rendah, dan SMA 200 hari. Sekali dalam perdagangan, pertimbangkan untuk menetapkan perintah take-profit dekat resistensi di $ 112, 50 dan memotong kerugian jika harga gagal menahan level $ 95.
Perusahaan Suku Cadang Asli (GPC)
Genuine Parts Company (GPC) mendistribusikan penggantian otomotif, suku cadang industri, dan produk bisnis di Amerika Utara dan juga global. Perusahaan mengumumkan pada bulan Juli bahwa perusahaan distribusi otomotif yang sepenuhnya dimiliki oleh London, Alliance Automotive Group, setuju untuk mengakuisisi Todd Group - distributor terkemuka suku cadang dan aksesoris truk untuk aftermarket tugas berat independen. Manajemen mengharapkan kesepakatan untuk memperluas jangkauan perusahaan di Eropa dan menghasilkan pendapatan tahunan sekitar $ 85 juta. Baru-baru ini, pengecer suku cadang mobil senilai $ 13, 12 miliar setuju untuk menjual anak perusahaan distributor komponen listrik / industri EIS, Inc. untuk mendanai pertumbuhan organik dan akuisisi, berinvestasi kembali dalam bisnis, membeli kembali saham, dan membayar hutang. Saham Genuine Parts telah jatuh hampir 15% selama sebulan terakhir pada 19 Agustus 2019. Namun, hasil dividen 3, 43% yang menarik sebagian mengimbangi depresiasi modal.
Sejak mencapai tinggi YTD mereka pada awal April, saham Genuine Parts telah terombang-ambing dalam saluran menurun yang terdefinisi dengan baik. Perpindahan ke saluran bawah pola pada $ 88 memberikan peluang perdagangan risiko / imbalan yang sangat baik. Mereka yang mengambil entri harus menetapkan target laba menuju trendline atas saluran di $ 103 dan posisi berhenti di bawah terendah 15 Agustus di $ 87, 92. Perdagangan menawarkan rasio risiko / hadiah lebih dari 1: 7 ($ 13, 21 hadiah per saham / risiko $ 1, 88 per saham), dengan asumsi eksekusi pada harga penutupan $ 89, 79 Jumat.
StockCharts.com
