Apa itu Term Loan?
Pinjaman berjangka adalah pinjaman dari bank untuk jumlah tertentu yang memiliki jadwal pembayaran tertentu dan tingkat bunga tetap atau mengambang. Pinjaman berjangka sering kali sesuai untuk bisnis kecil yang sudah mapan dengan laporan keuangan yang baik. Juga, pinjaman berjangka mungkin memerlukan uang muka yang substansial untuk mengurangi jumlah pembayaran dan total biaya pinjaman.
Pinjaman Berjangka
Cara Kerja Term Term
Dalam pinjaman perusahaan, pinjaman berjangka biasanya untuk peralatan, real estat, atau modal kerja yang dilunasi antara satu dan 25 tahun. Seringkali, bisnis kecil menggunakan uang tunai dari pinjaman berjangka untuk membeli aset tetap, seperti peralatan atau bangunan baru untuk proses produksinya. Beberapa bisnis meminjam uang yang mereka butuhkan untuk beroperasi dari bulan ke bulan. Banyak bank telah membentuk program pinjaman berjangka khusus untuk membantu perusahaan dengan cara ini.
Pinjaman berjangka membawa suku bunga tetap atau variabel — berdasarkan suku bunga acuan seperti suku bunga utama AS atau London InterBank Ditawarkan Rate (LIBOR) - jadwal pembayaran bulanan atau triwulanan, dan tanggal jatuh tempo yang telah ditentukan. Jika hasil pinjaman digunakan untuk membiayai pembelian suatu aset, masa manfaat aset tersebut dapat memengaruhi jadwal pembayaran. Pinjaman membutuhkan jaminan dan proses persetujuan yang ketat untuk mengurangi risiko gagal bayar atau gagal bayar. Namun, pinjaman berjangka umumnya tidak memberikan hukuman jika mereka dilunasi lebih awal dari jadwal.
Pengambilan Kunci
- Pinjaman berjangka adalah pinjaman yang dikeluarkan oleh bank dengan jumlah tetap dan jadwal pembayaran tetap dengan tingkat bunga tetap atau mengambang. Perusahaan sering menggunakan pinjaman berjangka untuk membeli aset tetap, seperti peralatan atau bangunan baru untuk proses produksinya. Pinjaman jangka dapat berupa fasilitas jangka panjang dengan pembayaran tetap, sementara pinjaman jangka pendek dan menengah mungkin membutuhkan pembayaran balon.
Jenis-Jenis Istilah Pinjaman
Pinjaman berjangka datang dalam beberapa varietas, biasanya mencerminkan umur pinjaman.
- Pinjaman jangka pendek, biasanya ditawarkan kepada perusahaan yang tidak memenuhi syarat untuk jalur kredit, umumnya berjalan kurang dari satu tahun, meskipun itu juga dapat merujuk pada pinjaman hingga 18 bulan atau lebih. Pinjaman jangka menengah umumnya berjalan lebih dari satu — tetapi kurang dari tiga — tahun dan dibayar secara angsuran bulanan dari arus kas perusahaan. Pinjaman jangka panjang berlaku selama tiga hingga 25 tahun, menggunakan aset perusahaan sebagai jaminan, dan membutuhkan pembayaran bulanan atau triwulanan dari laba atau arus kas. Pinjaman membatasi komitmen keuangan lain yang mungkin diambil oleh perusahaan, termasuk utang lain, dividen, atau gaji kepala sekolah dan dapat mensyaratkan sejumlah keuntungan yang disisihkan untuk pembayaran kembali pinjaman.
Baik pinjaman jangka menengah dan pinjaman jangka panjang yang lebih pendek mungkin juga merupakan pinjaman balon dan disertai dengan pembayaran balon — disebut demikian karena angsuran terakhir membengkak atau "balon" menjadi jumlah yang jauh lebih besar daripada yang sebelumnya.
Sementara pokok pinjaman berjangka tidak jatuh tempo secara teknis sampai jatuh tempo, sebagian besar pinjaman berjangka beroperasi pada jadwal yang ditentukan yang membutuhkan ukuran pembayaran tertentu pada interval tertentu.
Contoh dari Term Term Berorientasi Perusahaan
Pinjaman Administrasi Bisnis Kecil, yang secara resmi dikenal sebagai pinjaman terjamin 7 (a), mendorong pembiayaan jangka panjang. Pinjaman jangka pendek dan jalur kredit bergulir juga tersedia untuk membantu kebutuhan modal kerja segera dan siklus perusahaan. Jatuh tempo untuk pinjaman jangka panjang bervariasi sesuai dengan kemampuan membayar, tujuan pinjaman, dan masa manfaat aset yang dibiayai. Maksimum jatuh tempo pinjaman adalah 25 tahun untuk real estat, tujuh tahun untuk modal kerja, dan sepuluh tahun untuk sebagian besar pinjaman lainnya. Peminjam membayar pinjaman dengan pembayaran pokok dan bunga bulanan.
Seperti halnya pinjaman, pembayaran pinjaman suku bunga tetap SBA tetap sama karena suku bunga konstan. Sebaliknya, jumlah pembayaran pinjaman variabel-rate dapat bervariasi karena suku bunga dapat berfluktuasi. Pemberi pinjaman dapat membuat pinjaman SBA dengan pembayaran bunga saja selama awal perusahaan atau fase ekspansi. Akibatnya, bisnis memiliki waktu untuk menghasilkan pendapatan sebelum melakukan pembayaran pinjaman penuh. Sebagian besar pinjaman SBA tidak memungkinkan pembayaran balon.
SBA menagih peminjam biaya prabayar hanya jika pinjaman memiliki jangka waktu 15 tahun atau lebih. Aset bisnis dan pribadi mengamankan setiap pinjaman sampai nilai pemulihan sama dengan jumlah pinjaman atau sampai peminjam menjaminkan semua aset sebagaimana tersedia secara wajar.
