Apa itu Kreditor Aman?
Kreditor yang dijamin adalah kreditor atau pemberi pinjaman yang terkait dengan investasi atau penerbitan produk kredit yang didukung oleh agunan. Kreditor terjamin memiliki klaim tingkat pertama atas pembayaran investasi kredit yang tertekan. Jika seorang peminjam default pada produk kredit yang aman, kreditor dijamin memiliki hak hukum untuk aset dijamin yang digunakan sebagai jaminan yang dapat disita dan dijual untuk melunasi kewajiban yang tersisa.
Hancurkan Kreditor Terjamin
Kreditor terjamin dapat berbagai entitas. Lembaga keuangan umumnya mengeluarkan pinjaman yang dijamin untuk konsumen dan bisnis dengan penerimaan berbagai jenis jaminan. Produk kredit aman terstruktur juga ada, biasanya dikemas dalam bentuk pinjaman sindikasi dan obligasi korporasi.
Kredit aman didukung oleh agunan yang ditunjuk yang memberikan kreditor urutan pertama hak agunan jika peminjam bangkrut. Jaminan yang dijanjikan menambah sumber pembayaran kedua bagi kreditor yang mengarah pada investasi risiko yang lebih rendah. Dalam kesepakatan kredit yang dijamin, persyaratan kontrak kredit kredit mencakup ketentuan yang memungkinkan pemberi pinjaman atau penjamin emisi untuk mendapatkan hak gadai atas properti jaminan yang memberi mereka kemampuan untuk dengan mudah mendapatkan persetujuan hukum dari pengadilan untuk menyita properti jika syarat pembayaran tidak dipenuhi.. Bisnis dengan risiko gagal bayar yang rendah biasanya dapat menjaminkan berbagai jenis jaminan dalam transaksi kredit yang memungkinkan mereka memperoleh pembiayaan kredit pada tingkat serendah mungkin.
Pengambilan Kunci
- Kredit yang terjamin biasanya memerlukan jaminan jika peminjam gagal bayar. Jaminan yang dijamin dapat mengurangi risiko investasi. Pinjaman yang dijamin sering kali memiliki tingkat bunga yang lebih rendah karena risiko yang lebih rendah.
Utang terjamin dapat dibandingkan dengan utang senior dalam struktur pembiayaan modal. Sebagian besar hutang senior adalah hutang yang dijamin namun dapat juga tidak dijamin dengan ketentuan pembayaran senior. Kreditor yang aman dapat yakin bahwa mereka akan dibayar jika peminjam menjadi bangkrut. Jika suatu perusahaan dilikuidasi, jaminan yang terkait dengan kesepakatan kredit aman hanya dapat digunakan untuk melunasi kreditor terjamin. Jaminan yang dijamin tidak akan tersedia untuk melunasi pinjaman senior tanpa jaminan. Perusahaan pada umumnya dapat menawarkan gadai pertama atau gadai kedua pada jaminan yang memungkinkan mereka untuk berpotensi menggunakan aset jaminan tertentu dalam dua penerbitan kredit terpisah.
Pinjaman Pribadi Terjamin
Pinjaman pribadi yang terjamin adalah produk kredit populer yang tersedia untuk peminjam di pasar kredit. Pinjaman yang dijamin dengan jaminan umumnya memiliki risiko yang lebih rendah yang menghasilkan tingkat bunga yang lebih rendah. Jenis-jenis jaminan yang diterima oleh pemberi pinjaman dijamin termasuk real estat, mobil, perhiasan, dan seni.
Pinjaman Aman Institusional
Pinjaman aman untuk bisnis juga merupakan penawaran yang menguntungkan bagi lembaga keuangan. Bisnis memiliki berbagai opsi untuk jaminan yang dijaminkan dalam kesepakatan peminjaman. Seringkali agunan akan mencakup real estat atau peralatan. Pinjaman institusional juga dapat dijual di pasar sekunder, menawarkan pembeli baru jaminan yang sama.
Pinjaman sindikasi juga dapat disusun untuk memasukkan ketentuan untuk agunan. Dalam pinjaman sindikasi, banyak investor terlibat dalam pinjaman terstruktur. Perusahaan dan penjamin emisi dapat menggunakan jaminan untuk menawarkan kepada investor tertentu persyaratan risiko yang lebih rendah atau seluruh sindikat dapat didukung oleh jaminan untuk secara komprehensif menurunkan risiko bagi semua peminjam yang terlibat.
Obligasi Terjamin
Obligasi korporasi adalah produk kredit lain yang dapat didukung oleh agunan untuk menurunkan risiko. Obligasi korporasi disusun dan diterbitkan atas nama korporasi melalui penjamin emisi. Penjamin emisi memiliki fleksibilitas untuk membangun ikatan unitranche dengan beberapa atau semua bagian termasuk dukungan agunan untuk risiko yang lebih rendah. Mirip dengan pinjaman, obligasi juga dapat dijual di pasar sekunder setelah penerbitan utama mereka. Di pasar sekunder, ketentuan agunan tetap berlaku dengan obligasi yang dijamin terus berfungsi sebagai investasi berisiko rendah.
