Apa itu Akuntansi Mental?
Akuntansi mental mengacu pada perbedaan nilai yang orang tempatkan pada uang, berdasarkan kriteria subyektif, yang seringkali memiliki hasil yang merugikan. Akuntansi mental adalah konsep di bidang ekonomi perilaku. Dikembangkan oleh ekonom Richard H. Thaler, ia berpendapat bahwa individu mengklasifikasikan dana secara berbeda dan karenanya rentan terhadap pengambilan keputusan yang tidak rasional dalam pembelanjaan dan perilaku investasi mereka.
Pengambilan Kunci
- Akuntansi mental, sebuah konsep ekonomi perilaku yang diperkenalkan pada tahun 1999 oleh ekonom pemenang Hadiah Nobel, Richard Thaler, mengacu pada nilai-nilai berbeda yang orang tempatkan pada uang, berdasarkan kriteria subyektif, yang seringkali memiliki hasil yang merugikan. Akuntansi mental sering mengarahkan orang untuk membuat keputusan investasi yang irasional dan berperilaku dengan cara yang kontraproduktif atau merugikan secara finansial, seperti mendanai rekening tabungan berbunga rendah sambil membawa saldo kartu kredit yang besar. Untuk menghindari bias akuntansi mental, individu harus memperlakukan uang sebagai sangat sepadan ketika mereka mengalokasikan di antara akun yang berbeda, baik itu anggaran akun (pengeluaran hidup sehari-hari), akun pengeluaran diskresioner, atau akun kekayaan (tabungan dan investasi).
Memahami Akuntansi Mental
Richard Thaler, saat ini seorang profesor ekonomi di University of Chicago Booth School of Business, memperkenalkan akuntansi mental dalam makalahnya tahun 1999 "Mental Accounting Matters, " yang muncul dalam Journal of Behavioral Decision Making. Dia mulai dengan definisi ini: "Akuntansi mental adalah serangkaian operasi kognitif yang digunakan oleh individu dan rumah tangga untuk mengatur, mengevaluasi, dan melacak kegiatan keuangan." Makalah ini kaya dengan contoh bagaimana akuntansi mental mengarah pada pengeluaran yang tidak rasional dan perilaku investasi.
Teori yang mendasari adalah konsep fungibilitas uang. Mengatakan uang sepadan artinya bahwa, terlepas dari asalnya atau tujuan penggunaannya, semua uang itu sama. Untuk menghindari bias akuntansi mental, individu harus memperlakukan uang sebagai sepadan sepadan ketika mereka mengalokasikan di antara akun yang berbeda, baik itu akun anggaran (pengeluaran hidup sehari-hari), akun pengeluaran diskresioner, atau akun kekayaan (tabungan dan investasi).
Mereka juga harus menghargai satu dolar sama apakah itu diperoleh melalui kerja atau diberikan kepada mereka. Namun, Thaler mengamati bahwa orang sering melanggar prinsip fungibilitas, terutama dalam situasi rejeki nomplok. Ambil pengembalian pajak. Mendapatkan cek dari IRS umumnya dianggap sebagai "uang yang ditemukan, " sesuatu yang ekstra yang sering kali merasa bebas untuk dibelanjakan oleh penerima pada item pilihan. Tetapi pada kenyataannya, uang itu seharusnya menjadi milik individu pada awalnya, seperti kata "pengembalian uang", dan terutama merupakan pemulihan uang (dalam hal ini, pembayaran pajak yang berlebihan), bukan hadiah. Oleh karena itu, itu tidak boleh diperlakukan sebagai hadiah, tetapi lebih dipandang dengan cara yang sama bahwa individu akan melihat pendapatan reguler mereka.
Richard Thaler memenangkan Hadiah Nobel Memorial Ilmu Ekonomi 2017 untuk karyanya dalam mengidentifikasi perilaku irasional individu dalam keputusan ekonomi.
Contoh Akuntansi Mental
Individu tidak menyadari garis pemikiran akuntansi mental tampaknya masuk akal, tetapi sebenarnya sangat tidak logis. Misalnya, beberapa orang menyimpan "guci uang" khusus atau dana serupa yang disisihkan untuk liburan atau rumah baru, sementara pada saat yang sama membawa hutang kartu kredit yang besar. Mereka cenderung memperlakukan uang dalam dana khusus ini secara berbeda dari uang yang digunakan untuk membayar utang, meskipun fakta bahwa mengalihkan dana dari proses pembayaran utang meningkatkan pembayaran bunga, sehingga mengurangi total kekayaan bersih mereka.
Dipatahkan lebih lanjut, itu tidak masuk akal (dan, pada kenyataannya, merugikan) untuk mempertahankan tabung tabungan yang menghasilkan sedikit atau tanpa bunga sementara secara bersamaan memegang utang kartu kredit yang menghasilkan angka dua digit setiap tahun. Dalam banyak kasus, bunga hutang ini akan mengikis bunga yang bisa Anda peroleh dalam rekening tabungan. Individu dalam skenario ini akan lebih baik menggunakan dana yang mereka simpan di akun khusus untuk melunasi hutang mahal sebelum diakumulasi lebih jauh.
Dengan cara ini, solusi untuk masalah ini tampaknya mudah. Meskipun demikian, banyak orang tidak berperilaku seperti ini. Alasannya berkaitan dengan jenis nilai pribadi yang ditempatkan individu pada aset tertentu. Banyak orang merasa, misalnya, bahwa uang yang dihemat untuk rumah baru atau dana kuliah anak "terlalu penting" untuk dilepaskan, bahkan jika melakukan itu akan menjadi langkah yang paling logis dan menguntungkan. Jadi praktik mempertahankan uang dalam rekening berbunga rendah atau tanpa bunga sembari membawa hutang juga masih umum.
Profesor Thaler membuat penampilan cameo dalam film The Big Short untuk menjelaskan "kekeliruan tangan panas" seperti yang diterapkan pada kewajiban hutang kolateral sintetik (CDO) selama gelembung perumahan sebelum krisis keuangan 2007-2008.
Akuntansi Mental dalam Berinvestasi
Orang-orang juga cenderung mengalami bias akuntansi mental dalam berinvestasi juga. Sebagai contoh, banyak investor membagi aset mereka antara portofolio yang aman dan yang spekulatif dengan alasan bahwa mereka dapat mencegah pengembalian negatif dari investasi spekulatif yang berdampak pada total portofolio. Dalam hal ini, perbedaan dalam kekayaan bersih adalah nol, terlepas dari apakah investor memiliki banyak portofolio atau satu portofolio yang lebih besar. Satu-satunya perbedaan dalam kedua situasi ini adalah jumlah waktu dan upaya yang diperlukan investor untuk memisahkan portofolio dari satu sama lain.
Akuntansi mental sering mengarahkan investor untuk membuat keputusan irasional. Meminjam dari teori terobosan Daniel Kahneman dan Amos Tversky tentang keengganan terhadap kerugian, Thaler menawarkan contoh ini. Seorang investor memiliki dua saham: satu dengan keuntungan kertas, yang lain dengan kerugian kertas. Investor perlu mengumpulkan uang tunai dan harus menjual salah satu saham. Akuntansi mental bias terhadap penjualan pemenang meskipun menjual yang kalah biasanya merupakan keputusan yang rasional, karena manfaat kerugian pajak serta fakta bahwa kehilangan saham adalah investasi yang lebih lemah. Rasa sakit karena menyadari kerugian terlalu berat bagi investor untuk ditanggung, sehingga investor menjual pemenang untuk menghindari rasa sakit itu. Ini adalah efek keengganan kerugian yang dapat menyesatkan investor dengan keputusan mereka.
