Apa Surat Kuasa Terbatas itu?
Surat Kuasa Terbatas (LPOA) adalah otorisasi bagi manajer portofolio untuk melakukan fungsi spesifik atas nama klien di akun klien tersebut. Suatu LPOA memberikan keleluasaan manajer portofolio untuk melakukan fungsi-fungsi, seperti otorisasi perdagangan, otoritas pencairan, otoritas pembayaran biaya dan izin untuk mengirimkan formulir langsung ke broker (pernyataan proksi, penawaran tender, dll.). Sebelum klien menandatangani LPOA, mereka harus mengetahui fungsi spesifik yang telah mereka otorisasi untuk dilakukan oleh manajer portofolio, karena klien akan bertanggung jawab atas keputusan yang dibuat oleh manajer.
Memahami Surat Kuasa Terbatas
"Terbatas" dalam LPOA mengacu pada fakta bahwa fungsi akun kritis tertentu masih hanya tersedia bagi pemegang akun, seperti penarikan tunai, perubahan penerima manfaat atau tindakan akun penting lainnya. Klien harus secara jelas menyatakan kekuatan apa yang ingin mereka pertahankan.
Otorisasi LPOA menjadi lebih lazim dalam dekade terakhir karena banyak investor memindahkan akun mereka dari perusahaan pialang standar ke perusahaan pengelola uang butik seperti Registered Investment Advisors (RIAs). LPOA memungkinkan manajer untuk menjalankan strategi investasi mereka untuk klien tanpa harus terus menerus menghubungi klien untuk menyetujui pesanan sebelum dieksekusi.
Jenis Kekuasaan yang Terbatas
- Springing Powers: Suatu LPOA yang memiliki kekuatan springing hanya menjadi aktif jika dipicu oleh peristiwa yang ditentukan. Springing power LPOA biasanya digunakan dengan wasiat atau kepercayaan hidup keluarga. Pada dasarnya, LPOA jenis ini mulai berlaku ketika klien meninggal atau menjadi lumpuh dan tidak dapat lagi mengelola akun mereka. Itu tidak dapat dipicu jika klien mampu menangani urusannya sendiri. Durable and Non-Durable: LPOA yang tahan lama memberi manajer portofolio wewenang berkelanjutan untuk melakukan fungsi-fungsi tertentu, bahkan setelah klien meninggal atau menjadi tidak mampu. Mayoritas LPOA tidak tahan lama, yang berarti mereka batal ketika klien meninggal atau menjadi cacat.
Formulir Surat Kuasa Terbatas
Klien biasanya mengisi formulir Surat Kuasa ketika mereka membuka akun mereka dengan manajer portofolio. Sebagian besar formulir memberi klien opsi untuk memilih antara LPOA atau surat kuasa penuh. Klien harus memberikan rincian tentang pengacara mereka, yang biasanya merupakan manajer portofolio. Manajer tambahan yang berniat untuk membuat keputusan investasi atas nama klien juga harus memiliki rincian mereka yang disediakan pada formulir. Setelah selesai, baik klien dan pengacara sebenarnya harus menandatangani formulir.
Biasanya, manajer portofolio membantu klien mereka mengisi formulir POA. Klien yang tidak yakin tentang fungsi apa yang mereka otorisasi atau memiliki struktur akun yang rumit mungkin ingin meminta pengacara untuk meninjau formulir POA sebelum menandatanganinya.
