Apa itu Dana Fokus?
Reksa dana terfokus adalah reksa dana yang hanya memiliki ragam saham atau obligasi yang relatif kecil yang serupa di beberapa dimensi. Menurut definisi, reksa dana terfokus berfokus pada sejumlah saham terbatas di sejumlah sektor, daripada memegang campuran posisi yang luas atau beragam. Dana terfokus cenderung memegang posisi di sekitar 20-30 perusahaan atau kurang, tidak seperti banyak dana yang memegang posisi lebih dari 100 perusahaan.
Pengambilan Kunci
- Dana terfokus adalah kategori reksa dana yang berinvestasi dalam sejumlah kecil sekuritas yang masing-masing terkait dalam beberapa hal. Dana sektor, misalnya, akan menampung hanya saham yang berada dalam segmen industri tertentu dan telah diteliti dengan cermat untuk dimasukkan.Fokus dana memberikan eksposur pasar yang tajam, bukan portofolio beragam yang luas.
Memahami Dana Fokus
Reksadana sering dipasarkan sebagai cara yang baik untuk mendiversifikasi portofolio investasi. Memang, sebagian besar reksa dana dirancang untuk memegang posisi di sejumlah besar perusahaan, dengan berbagai bobot yang telah ditentukan, yang menyelamatkan investor dari kesulitan memilih masing-masing keamanan secara individual. Diversifikasi ini memungkinkan investor untuk mendapatkan akses ke premi risiko ekuitas sambil meminimalkan risiko dan volatilitas.
Namun, beberapa investor merasa bahwa diversifikasi juga dapat membatasi pengembalian dengan menyebarkan uang dari beberapa sektor atau perusahaan, yang tidak semuanya cenderung mengungguli pada saat yang sama. Jika seorang investor merasa kuat bahwa suatu sektor atau industri tertentu akan mengungguli dalam waktu dekat, ia dapat meningkatkan pengembalian dengan memusatkan investasi di sektor itu.
Banyak ETF sektor memiliki karakteristik dana terfokus.
Dana terfokus mengalokasikan kepemilikannya di antara sejumlah sekuritas yang diteliti dengan cermat. Meskipun mereka tidak mengalami manfaat diversifikasi karena strategi "mencari kualitas", dana terfokus bergantung pada keahlian penelitian untuk memilih saham di atas rata-rata. Akibatnya, pengembalian cenderung lebih fluktuatif. Dana ini juga dikenal sebagai "dana kurang terdiversifikasi" atau "dana terkonsentrasi."
Contoh Dana Fokus
Fidelity Focused Stock Fund memiliki strategi investasi utama berikut:
- Biasanya berinvestasi setidaknya 80% dari aset dalam saham. Berinvestasi secara normal di saham biasa. Berinvestasi secara normal di 30-80 saham. Berinvestasi dalam saham domestik dan asing. Berinvestasi dalam saham "pertumbuhan" atau saham "nilai" atau keduanya. Menggunakan analisis fundamental faktor-faktor seperti kondisi keuangan masing-masing penerbit posisi industri, serta kondisi pasar dan ekonomi, untuk memilih investasi
Fidelity Focused Stock Fund memiliki pengembalian tahunan 10 tahun sebesar 10, 12%, pada 30 April 2018, dibandingkan dengan 9, 02% untuk benchmark, indeks Standard & Poor's 500. Fidelity Focused Stock Fund memiliki rasio pengeluaran bruto 0, 57%. 10 kepemilikan terbesarnya, pada 30 April 2018 adalah:
- SISTEM ADOBE INCSQUARE INC CL AS&P INCUNU INCINTUIT GLOBAL PASIFIK CORPMICROSOFT CORPHUMANA INCSCHWAB CHARLES CORPPAYPAL HLDGS INCBANK PERUSAHAAN AMERIKA CORPORATION
Jika digabungkan, kesepuluh holding ini menyumbang 53, 22% dari total dana.
