Daftar Isi
- Anuitas: Gambaran Besar
- Bagaimana Anuitas Bekerja
- Jenis Anuitas
- Manfaat Pajak Anuitas
- Mengambil Distribusi
- Apa yang Harus Dipertimbangkan
Pengambilan Kunci
- Investor biasanya membeli anuitas untuk memberikan aliran pendapatan tetap selama masa pensiun. Anuitas langsung membayar pendapatan segera, sementara anuitas tangguhan membayarnya di masa mendatang. Organisasi memberikan pertumbuhan investasi pajak tangguhan, tetapi Anda harus membayar pajak penghasilan atas uang tersebut saat Anda tarik itu. Sebagian besar anuitas menghukum investor untuk penarikan awal, dan banyak memiliki biaya tinggi.
Anuitas: Gambaran Besar
Anuitas adalah kontrak antara Anda — annuitant — dan perusahaan asuransi. Sebagai imbalan atas kontribusi Anda, perusahaan asuransi berjanji akan membayar Anda sejumlah uang tertentu, secara berkala, untuk periode tertentu. Banyak orang membeli anuitas sebagai semacam asuransi pendapatan pensiun, menjamin mereka aliran pendapatan reguler setelah mereka meninggalkan dunia kerja, seringkali selama sisa hidup mereka.
Kebanyakan anuitas juga menawarkan keuntungan pajak. Penghasilan investasi tumbuh bebas pajak sampai Anda mulai menarik penghasilan. Fitur ini dapat menarik bagi investor muda, yang dapat berkontribusi pada anuitas tangguhan selama bertahun-tahun dan memanfaatkan peracikan bebas pajak dalam investasi mereka.
Anuitas biasanya memiliki ketentuan yang menghukum investor jika mereka menarik dana lebih awal. Juga, aturan pajak umumnya mendorong investor untuk menunda penarikan sampai mencapai usia minimum. Namun, sebagian besar anuitas memungkinkan investor untuk menarik 10% hingga 15% dari akun untuk tujuan darurat tanpa penalti.
Dibandingkan dengan jenis investasi lain, anuitas juga dapat memiliki biaya yang relatif tinggi.
Bagaimana Anuitas Bekerja
Ada dua kategori utama anuitas, berdasarkan kapan mereka mulai membayar: segera dan ditangguhkan.
Dengan anuitas segera, Anda memberi perusahaan asuransi sejumlah uang dan mulai menerima pembayaran segera. Pembayaran tersebut dapat berupa jumlah tetap atau variabel, tergantung pada kontrak.
Anuitas seringkali memiliki biaya tinggi, jadi berbelanjalah dan pastikan Anda memahami semua pengeluaran sebelum membelinya.
Biasanya, Anda dapat memilih jenis anuitas ini jika Anda memiliki rejeki nomplok satu kali, seperti warisan. Orang-orang yang dekat dengan pensiun juga dapat mengambil sebagian dari tabungan pensiun mereka dan membeli anuitas segera sebagai cara untuk menambah penghasilan mereka dari Jaminan Sosial dan sumber-sumber lain.
Anuitas tangguhan disusun untuk memenuhi kebutuhan investor yang berbeda — untuk mengakumulasi modal selama masa kerja Anda, yang kemudian dapat dikonversi menjadi aliran pendapatan untuk tahun-tahun berikutnya.
Kontribusi yang Anda buat pada anuitas akan ditangguhkan pajak hingga Anda mengambil penghasilan dari akun. Periode kontribusi reguler dan pertumbuhan yang ditangguhkan pajak ini disebut fase akumulasi.
Anda dapat membeli anuitas tangguhan dengan lump sum, serangkaian kontribusi berkala, atau kombinasi keduanya.
Jenis Anuitas
Dalam kategori luas anuitas langsung dan ditangguhkan, ada juga beberapa jenis yang dapat dipilih. Itu termasuk anuitas tetap, indeks, dan variabel.
Anuitas Tetap
Anuitas tetap memberikan sumber penghasilan pensiun yang dapat diprediksi, dengan risiko yang relatif rendah. Anda menerima sejumlah uang tertentu setiap bulan selama sisa hidup Anda atau periode lain yang Anda pilih, seperti 5, 10, atau 20 tahun.
Anuitas tetap menawarkan keamanan tingkat pengembalian yang dijamin. Ini akan menjadi kenyataan terlepas dari apakah perusahaan asuransi mendapatkan pengembalian yang cukup atas investasi sendiri untuk mendukung tingkat itu. Dengan kata lain, risikonya ada pada perusahaan asuransi, bukan Anda. Itulah salah satu alasan untuk memastikan Anda berurusan dengan perusahaan asuransi padat yang mendapat nilai tinggi dari lembaga pemeringkat perusahaan asuransi besar.
Kelemahan dari anuitas tetap adalah bahwa jika pasar investasi bekerja dengan sangat baik, perusahaan asuransi, bukan Anda, yang akan memetik manfaatnya. Terlebih lagi, dalam periode inflasi yang serius, anuitas tetap dengan gaji rendah dapat kehilangan daya belanjakan dari tahun ke tahun.
Departemen asuransi negara Anda memiliki yurisdiksi atas anuitas tetap karena mereka adalah produk asuransi. Selain itu, komisaris asuransi negara Anda mengharuskan penasihat memiliki lisensi untuk menjual anuitas tetap. Anda dapat menemukan informasi kontak untuk departemen asuransi negara bagian Anda di situs web National Association of Insurance Commissioner.
Anuitas Terindeks
Anuitas terindeks, juga disebut anuitas ekuitas-indeks atau indeks tetap, menggabungkan fitur anuitas tetap dengan kemungkinan beberapa pertumbuhan investasi tambahan, tergantung pada bagaimana kinerja pasar keuangan. Anda dijamin pengembalian minimum tertentu, ditambah pengembalian yang dipatok pada kenaikan indeks pasar yang relevan, seperti S&P 500.
Anuitas berindeks diatur oleh komisaris asuransi negara sebagai produk asuransi, dan agen harus memiliki lisensi anuitas tetap untuk menjualnya. Otoritas Pengatur Industri Keuangan (FINRA), sebuah organisasi yang mengatur diri sendiri untuk industri sekuritas, juga mensyaratkan bahwa perusahaan anggotanya memantau semua produk yang dijual oleh penasihat mereka, jadi jika Anda berurusan dengan perusahaan anggota FINRA, Anda mungkin memiliki pandangan lain secara tidak resmi menonton transaksi. Peringatan investor FINRA ini memiliki detail lebih lanjut.
Anuitas Variabel
Daripada terikat pada indeks pasar, seperti halnya anuitas yang diindeks, anuitas variabel memberikan pengembalian yang didasarkan pada kinerja portofolio reksa dana yang telah Anda pilih. Perusahaan asuransi juga dapat menjamin aliran pendapatan minimum tertentu, jika kontrak mencakup opsi manfaat pendapatan minimum yang dijamin.
Tidak seperti anuitas tetap dan terindeks, anuitas variabel dianggap sebagai keamanan di bawah hukum federal dan tunduk pada peraturan oleh Securities and Exchange Commission (SEC) dan FINRA. Calon investor juga harus menerima prospektus.
Ketika Anda membeli anuitas, Anda bertaruh bahwa Anda akan hidup cukup lama untuk mendapatkan nilai uang Anda — atau, idealnya, lebih dari itu.
Manfaat Pajak Anuitas
Anuitas menawarkan beberapa manfaat pajak. Secara umum, selama fase akumulasi kontrak anuitas, penghasilan Anda akan ditangguhkan pajak. Anda membayar pajak hanya ketika Anda mulai mengambil penarikan dari anuitas. Penarikan dikenakan pajak dengan tarif pajak yang sama dengan penghasilan biasa Anda.
Mengambil Distribusi dari Anuitas
Setelah Anda memutuskan untuk memulai tahap distribusi anuitas Anda, Anda memberi tahu perusahaan asuransi Anda. Aktuaris perusahaan asuransi kemudian menentukan jumlah pembayaran berkala Anda dengan menggunakan model matematika.
Faktor utama yang masuk ke dalam perhitungan adalah nilai dolar saat ini dari akun, usia Anda saat ini (semakin lama Anda menunggu sebelum mengambil penghasilan, semakin besar pembayaran bulanan Anda), perkiraan pengembalian yang disesuaikan dengan inflasi di masa depan dari aset akun, dan harapan hidup Anda berdasarkan tabel harapan hidup standar industri. Akhirnya, ketentuan pasangan yang termasuk dalam kontrak diperhitungkan dalam persamaan. Kebanyakan annuitant memilih untuk menerima pembayaran bulanan selama sisa hidup mereka dan hidup pasangan mereka, jika pasangan mereka hidup lebih lama dari mereka.
Anuitas dapat memiliki banyak ketentuan lain, seperti jumlah tahun pembayaran yang dijamin. Berdasarkan ketentuan itu, jika Anda (dan pasangan Anda, jika berlaku) meninggal sebelum masa pembayaran yang dijamin berakhir, perusahaan asuransi membayar sisa dana kepada ahli waris Anda.
Secara umum, semakin banyak jaminan dalam kontrak anuitas, semakin kecil pembayaran bulanan Anda.
Apa yang Harus Dipertimbangkan
Anuitas mungkin masuk akal sebagai bagian dari rencana pensiun keseluruhan, terutama jika Anda merasa tidak nyaman dengan investasi atau khawatir tentang hidup lebih lama dari aset Anda. Tetapi sebelum Anda membelinya, pastikan untuk mempertimbangkan pertanyaan-pertanyaan berikut:
- Apakah Anda akan menggunakan anuitas terutama untuk menabung untuk masa pensiun atau tujuan jangka panjang yang serupa? Jika tidak, investasi lain mungkin lebih disukai. Dalam kasus anuitas variabel, bagaimana perasaan Anda jika nilai akun turun di bawah jumlah yang telah Anda investasikan karena portofolio dasar berkinerja buruk? Itu bisa terjadi. Apakah Anda mengerti semua biaya dan pengeluaran anuitas itu? Apakah Anda cukup yakin bahwa Anda dapat menahan anuitas cukup lama untuk menghindari membayar biaya penyerahan? Apakah Anda memiliki aset lain yang dapat Anda gunakan jika Anda menghadapi keadaan darurat keuangan yang tidak terduga?
