Komponen Dow, Walt Disney Company (DIS) dapat menawarkan peluang pembelian yang sangat baik pada kuartal keempat jelang kenaikan besar pada 2020 dan seterusnya. Layanan streaming Disney + yang akan dirilis pada bulan November akan menghasilkan aliran pendapatan yang mengesankan, meskipun terdapat kompetisi yang semakin ketat, sementara film-film blockbuster terus memberikan penerimaan box office yang besar. Selain itu, prospeknya semakin cerah di ESPN, yang telah menjadi tanda di leher perusahaan sejak 2015, dengan layanan berlangganan baru yang melaporkan metrik yang solid.
Mouse membukukan kenaikan dramatis setelah menembus di atas resistensi empat tahun pada April 2019, tetapi kemunduran stabil sejak laporan pendapatan kuartal kedua Juli yang biasa-biasa saja telah merusak sentimen positif, menjatuhkan saham hampir 12% dari tertinggi sepanjang masa di atas $ 147. Itu juga telah bertindak buruk selama serangkaian hari reli yang dipimpin Dow, menunjukkan bahwa koreksi dua bulan masih belum berjalan dengan sendirinya.
Bagan Jangka Panjang DIS (1995 - 2019)
TradingView.com
Saham pecah di atas resistensi multi-dekade pada tahun 1986, memasuki tren kenaikan kuat yang dipercepat pada akhir tahun 1994. "The Lion King" mengukuhkan kelahiran kembali Disney sebagai titan Hollywood tahun itu, memicu aksi beli yang berakhir pada 1998 di sebuah split-disesuaikan $ 42, 75. Itu gagal breakout di atas level itu pada kuartal kedua 2000 dan menyelesaikan breakdown double top setelah serangan 11 September pada tahun 2001, mengkonfirmasi tren turun pertama sejak awal 80-an.
Penurunan berakhir pada level terendah delapan tahun pada remaja yang lebih rendah pada bulan Agustus 2002, memberikan jalan bagi upaya pemulihan berkaki tiga yang terhenti di level retracement sell-off Fibonacci 0, 786 pada pertengahan $ 30-an pada 2007. Kemunduran berikutnya menjadi vertikal selama keruntuhan ekonomi 2008, membuang saham dalam dua poin dari terendah 2002 pada Maret 2009. Cetakan rendah itu menawarkan peluang pembelian yang dramatis, menjelang bouncing yang menyelesaikan perjalanan pulang pergi ke ketinggian sebelumnya pada 2010.
Breakout kemudian pada tahun itu gagal pada 2011, menghasilkan penurunan besar, diikuti oleh uptick baru yang mencapai tertinggi baru pada 2013. Pembeli mengambil kendali kuat ke tinggi Agustus 2015 pada $ 122, 08, menjelang aksi jual brutal dipicu oleh kerugian pemirsa yang tak terduga. di divisi ESPN yang sebelumnya antipeluru. Saham kehilangan 26% hanya dalam tiga minggu setelah berita, melambung kuat ke kuartal keempat, dan akhirnya turun di pertengahan $ 80-an pada kuartal pertama 2016.
Aksi harga hingga Maret 2019 mengukir pola segitiga besar yang menembus ke atas pada volume berat pada bulan April, setelah perusahaan menetapkan tanggal rilis November untuk layanan streaming. Ini naik 25% menjadi bulan Juli dan berbalik arah, dan sekarang diperdagangkan sekitar 13 poin di atas level breakout, yang seharusnya menawarkan dukungan kuat. Namun, osilator stokastik bulanan memperingatkan pemain pasar untuk berdiri di samping untuk saat ini, memasuki siklus penjualan yang mempercepat menuju level oversold.
Bagan Jangka Pendek DIS (2018 - 2019)
TradingView.com
Aksi harga antara Desember 2018 dan Juli 2019 mengukir set lima-gelombang Elliott set, dengan kesenjangan kelanjutan besar-besaran antara $ 118 dan $ 126. Grid Fibonacci yang membentang di seluruh pola ini menempatkan aksi saat ini pada 200-hari eksponensial bergerak rata-rata (EMA) dan tingkat retracement 0, 382, menetapkan lantai perdagangan yang cenderung menghasilkan panggilan bottoming. Namun, osilator stokastik bulanan menceritakan kisah yang lebih bearish, meningkatkan kemungkinan bahwa penurunan akan memasuki celah kelanjutan dan diperdagangkan ke $ 120 yang lebih rendah sebelum menghasilkan sinyal beli yang dapat diandalkan.
Indikator akumulasi-distribusi volume (OBV) menyebar di atas tinggi 2015 dengan harga pada bulan April dan juga berbalik lebih rendah pada bulan Juli. Itu cocok dengan tinggi sebelumnya bulan lalu ketika saham diperdagangkan tujuh poin lebih rendah, menandakan sponsor yang loyal. Namun, fase distribusi kini telah dimulai kembali, menunjukkan bahwa itu akan mencapai dukungan di garis merah ketika harga diperdagangkan ke dalam celah, dengan klimaks penjualan menetapkan panggung untuk leg berikutnya dari penembusan besar tahun ini.
Garis bawah
Saham Walt Disney bisa kehilangan kekuatan dalam beberapa minggu mendatang, tetapi penurunan harus menawarkan kesempatan membeli berisiko rendah menjelang tren kenaikan yang membentang ke $ 200.
