Apakah Daylight Overdraft?
Cerukan siang hari terjadi ketika bank menarik lebih banyak uang daripada yang ada di rekening Federal Reserve untuk melakukan pembayaran; cerukan harus diselesaikan pada akhir hari kerja.
Pengambilan Kunci
- Dengan cerukan siang hari, bank mentransfer bersih lebih banyak dalam sehari daripada dalam cadangannya, tindakan yang diambil karena perlu melakukan pembayaran. Biasanya, bank menyelesaikan ketidakseimbangan cadangan di pasar pinjaman semalam, tetapi cerukan siang hari terjadi selama jam kerja normal. Beberapa bank diizinkan oleh Federal Reserve untuk melakukan cerukan asalkan pembayaran yang masuk akan memungkinkan mereka untuk membayar kembali dana pada akhir hari. Posisi keuangan bank menentukan apakah akan diizinkan oleh Federal Reserve untuk melakukan cerukan sama sekali, apalagi seberapa banyak.
Memahami Daylight Overdraft
Federal Reserve Banks mengoperasikan Fedwire, sistem pembayaran yang memungkinkan penyelesaian dana di antara ribuan bank. Beberapa bank ini diizinkan untuk melakukan overdraw pada akun mereka berdasarkan pemahaman bahwa pembayaran yang masuk akan memungkinkan mereka untuk mengisi kembali dana pada akhir hari. Cerukan ini dikenal sebagai cerukan harian atau siang hari.
The Fed memberikan batas cerukan siang hari yang berbeda berdasarkan pada posisi keuangan bank. Beberapa bank sama sekali tidak diizinkan untuk melakukan overdraw pada akun mereka, sementara yang lain dapat melakukan overdraw sebesar 187, 5% dari ukuran modal mereka, metrik yang digunakan The Fed untuk menganalisis kemampuan bank untuk memenuhi standar modal berbasis risiko.
Bank dikenai biaya untuk cerukan siang hari sebagai cara untuk mencegah mereka menjadi terlalu bergantung pada perlindungan tersebut. Sementara daylight overdraft membantu meningkatkan likuiditas dan efisiensi sistem keuangan, mereka juga berpotensi menimbulkan risiko sistemik. Risikonya adalah bahwa terlalu banyak bank menarik rekening mereka secara bersamaan, yang akan berdampak pada aliran uang melalui sistem keuangan dan ekonomi. Ketika bank mengalami terlalu banyak cerukan di siang hari, Federal Reserve dapat turun tangan dan memaksakan pengawasan tambahan.
Biasanya, bank akan menunggu sampai penutupan bisnis untuk menyelesaikan ketidakseimbangan cadangan. Fasilitas pinjaman memberi lembaga keuangan akses ke dana untuk memenuhi persyaratan cadangan, menggunakan pasar pinjaman semalam. Bank sentral juga dapat menggunakan fasilitas pinjaman untuk meningkatkan likuiditas dalam periode yang lebih lama. Mereka umumnya mencapai ini dengan menggunakan fasilitas lelang jangka.
Federal Reserve memungut bayaran ketika sebuah bank mengeluarkan cerukan siang hari, sebagai cara untuk mencegah bank dari mengambil tindakan seperti itu terlalu sering.
Contoh Overlight Siang Hari
Secara hipotetis, Bank ABC dapat memiliki $ 250 juta aset, dengan Federal Reserve mensyaratkan bahwa bank menyimpan 10%, atau $ 25 juta, dalam cadangan. Tetapi pada hari tertentu, bank mungkin harus mentransfer $ 30 juta dari berbagai rekeningnya. Jika transfer jumlah itu, itu telah menciptakan overdraft $ 5 juta siang hari yang harus ditutup pada akhir hari melalui pinjaman dari Federal Reserve, dengan imbalan biaya.
Cerukan Siang Hari untuk Individu
Pelanggan perbankan juga sering diberikan "cerukan siang hari" pribadi, biasanya tanpa biaya. Jika seorang pelanggan tidak memiliki cukup dana di akun mereka untuk menutup biaya selama satu hari, beberapa bank tetap akan membiarkan biaya tersebut tetap berjalan. Asalkan dana diganti pada akhir hari, biasanya tidak ada biaya. Jika dana tidak diganti, bank akan membebankan biaya cerukan, sering $ 35 per transaksi.
