Harga saham kapal pesiar merosot ke posisi terendah multi-bulan pada Agustus, terganggu oleh permintaan yang lesu di seluruh Eropa dan Asia, gangguan berlayar, dan larangan pemerintah terhadap pelayaran penumpang ke Kuba. Sementara tantangan-tantangan ini terus memengaruhi operator-operator terkemuka, ekonomi yang tangguh, dividen yang sehat, dan penilaian rendah harus memastikan bahwa stok perusahaan-perusahaan ini tetap bertahan. Bahkan, pasar kapal pesiar global diproyeksikan akan tumbuh pada tingkat pertumbuhan tahunan gabungan (CAGR) sebesar 6, 53% antara 2018 dan 2022, menurut businesswire.com.
Selain itu, di bagian depan panduan, perusahaan pelayaran telah mengeluarkan pandangan konservatif untuk sisa tahun ini yang telah sangat membebani sentimen investor tetapi juga meningkatkan potensi ketukan pendapatan dalam industri yang memiliki sejarah panjang melebihi ekspektasi Wall Street.
Pedagang yang memiliki kaki laut harus mempertimbangkan untuk melakukan pelayaran di salah satu dari tiga saham utama industri: Royal Caribbean Cruises Ltd. (RCL), Carnival Corporation & Plc (CCL), atau Norwegian Cruise Line Holdings Ltd. (NCLH). Mari kita ulas setiap perusahaan secara lebih rinci dan beralih ke grafik untuk kemungkinan peluang perdagangan.
Royal Caribbean Cruises Ltd. (RCL)
Dengan kapitalisasi pasar $ 22, 93 miliar, Royal Caribbean Cruises adalah salah satu saham kapal pesiar terbesar di dunia. Perusahaan ini mengoperasikan sekitar 60 kapal dengan merek yang meliputi Royal Caribbean International, Celebrity Cruises, Azamara Club Cruises, dan Silversea Cruises. Hasil kuartal kedua Royal Caribbean terkesan, dengan laba per saham (EPS) datang pada $ 2, 54 untuk memberikan kejutan garis bawah 3, 7%. Ini menandai kuartal ke 18 berturut-turut bahwa operator jalur pelayaran telah membukukan kekalahan pendapatan. Pendapatan yang dilaporkan sebesar $ 2, 8 miliar juga melampaui harapan dan meningkat 20, 1% secara tahun-ke-tahun. Perusahaan baru-baru ini menaikkan dividen kuartalan menjadi 78 sen per saham, menjadikan hasil dividen tahunan menjadi 2, 82%. Pada 11 September 2019, perdagangan saham Royal Caribbean sekitar 11 kali lipat dari pendapatan sebelumnya dan telah naik 17, 75% year to date (YTD), secara kasar sejalan dengan pengembalian pasar yang lebih luas.
Setelah mencapai ketinggian 2019 pada 3 Mei, saham perusahaan menghabiskan tiga bulan ke depan perdagangan dalam saluran menurun yang sempit. Dalam sesi perdagangan hari Selasa, pembeli mendorong harga di atas garis tren atas pola dan SMA 200-hari, yang dapat memicu rally menuju puncak awal Mei di $ 130, 29. Mereka yang naik ke saham kapal pesiar di level saat ini harus berpikir tentang melindungi downside dengan perintah stop-loss yang diposisikan di bawah rendah 9 September di $ 108, 49.
Carnival Corporation & Plc (CCL)
Karnaval, yang diperdagangkan dengan pendapatan sekitar 11 kali 2020, beroperasi sebagai perusahaan pelayaran global, mengoperasikan lebih dari 100 kapal. Beberapa merek kapal pesiar yang terkenal termasuk Carnival Cruise Line, Princess Cruises, dan Holland America Line. Karnaval melaporkan hasil kuartal kedua yang lebih baik dari perkiraan; Namun, perusahaan menurunkan pedoman 2019 setahun penuh di belakang perubahan kebijakan administrasi Trump pada perjalanan ke Kuba dan harga tiket yang lebih rendah. Meskipun revisi turun, analis memiliki target harga 12 bulan pada saham di $ 55, 94 - mewakili 12, 6% premium hingga penutupan $ 49, 66 Selasa. Saham karnaval memiliki nilai pasar $ 34, 3 miliar, menawarkan imbal hasil dividen 4, 20%, dan naik 3, 77% pada tahun tersebut pada 11 September 2019.
Saham karnaval diperdagangkan sideways ke rendah antara akhir Juni dan Agustus setelah perusahaan mengecewakan investor dengan prospek yang lebih ramping untuk sisa 2019. Namun, penembusan kemarin di atas kesenjangan laba 20 Juni tinggi menunjukkan bahwa pasar mungkin telah sepenuhnya mempertimbangkan faktor negatif ke dalam harga.. Pedagang yang membeli di sini harus menetapkan order take-profit dekat $ 58, di mana harga menemukan resistensi overhead dari ayunan Februari yang tinggi. Kelola risiko dengan menempatkan pemberhentian tepat di bawah $ 47 dan mengubahnya ke titik impas jika harga naik di atas SMA 200-hari.
Norwegian Cruise Line Holdings Ltd. (NCLH)
Norwegian Cruise Line beroperasi sebagai perusahaan pelayaran di Amerika Serikat dan secara global. Perusahaan yang berbasis di Miami ini menargetkan pasar gaya bebas dan mewah di tiga mereknya - Norwegia, Oceania, dan Bupati Seven Seas. Raksasa kapal pesiar senilai $ 11, 48 miliar ini berencana untuk memperkenalkan 11 kapal penumpang selama delapan tahun ke depan untuk meningkatkan kapasitas dan menumbuhkan pangsa pasar global. Norwegian Cruise Line menghasilkan pertumbuhan atas dan bawah masing-masing sebesar 9, 3% dan 7, 4%, dari kuartal tahun lalu, dibantu oleh kenaikan harga organik dan pengeluaran onboard yang kuat. Hasil positif juga melampaui ekspektasi pendapatan Wall Street untuk kuartal ke 10 berturut-turut. Seperti Carnival, perusahaan ini mengurangi rentang panduan EPS 2019 setahun penuh. Saat ini, saham memiliki price-to-earning forward (forward P / E) sebesar 10.44. Saham Norwegian Cruise Line diperdagangkan pada $ 54, 67 dan telah mengembalikan kenaikan YTD yang melaju hampir 30% pada 11 September 2019.
Harga saham perusahaan mengalami pelayaran yang lancar antara Januari dan April tetapi kandas pada Mei hingga Juli. Sejak mencapai level terendah enam bulan pada 5 Agustus, saham telah pulih dengan baik untuk diperdagangkan di atas area penting resistensi di $ 53. Mereka yang mengantisipasi momentum kenaikan untuk melanjutkan harus bertujuan untuk membukukan keuntungan di dekat tertinggi 2019 YTD di $ 59, 71 dan membatasi kerugian dengan menempatkan penghentian di bawah level resistensi sebelumnya yang dibahas di atas, yang sekarang bertindak sebagai dasar dukungan.
StockCharts.com
