Apa Kepemilikan Perusahaan dari Asuransi Jiwa (COLI)?
Kepemilikan perusahaan atas asuransi jiwa (COLI) atau asuransi jiwa milik perusahaan mengacu pada asuransi yang diperoleh dan dimiliki oleh perusahaan pada karyawannya. Polis asuransi ini diambil oleh perusahaan atas karyawan mereka. Dengan mengambil kebijakan, perusahaan bertanggung jawab untuk melakukan pembayaran premi dan menerima tunjangan kematian daripada keluarga atau ahli waris tertanggung.
Pengambilan Kunci
- Kepemilikan perusahaan atas asuransi jiwa adalah asuransi yang diperoleh dan dimiliki oleh perusahaan atas pegawainya. Perusahaan membayar premi dan menerima tunjangan kematian setelah karyawan meninggal. Ahli waris atau keluarga karyawan yang diasuransikan tidak menerima tunjangan apa pun.COLI melindungi kepentingan perusahaan dan lindung nilai terhadap hal-hal seperti kematian karyawan yang tak terduga, dan juga membantu mendanai manfaat perusahaan.
Cara Kerja Kepemilikan Perusahaan Asuransi Jiwa (COLI)
Kepemilikan perusahaan atas asuransi jiwa memiliki sejarah panjang di dunia korporat dan cukup umum di dunia bisnis bagi personel perusahaan termasuk eksekutif puncak. Banyak perusahaan menyebut kebijakan yang dimiliki perusahaan untuk manajemen senior sebagai asuransi orang kunci. Untuk karyawan lain, kebijakan kadang-kadang secara mengejek disebut sebagai asuransi petugas kebersihan atau asuransi petani mati. Ini menunjukkan status mereka yang lebih rendah di perusahaan. Ketika pemberi kerja dari kebijakan yang dimiliki perusahaan adalah bank, kebijakan tersebut disebut sebagai Asuransi Jiwa yang Dimiliki Bank (BOLI).
COLI umumnya digunakan untuk melindungi kepentingan perusahaan dan melakukan lindung nilai terhadap hal-hal seperti kematian karyawan yang tak terduga. Karena perusahaan adalah ahli waris dari kebijakan tersebut, perusahaan dapat memutuskan apakah dan bagaimana menggunakan nilai tunai dan mampu meminjam atau melakukan penarikan terhadapnya.
Kebijakan juga dapat digunakan untuk mendanai manfaat karyawan. Poin penting yang perlu diperhatikan adalah bahwa kebijakan ini terpisah dan berbeda dari rencana tunjangan karyawan, karena satu-satunya penerima manfaat adalah perusahaan — bukan karyawan atau keluarga mereka. Kebijakan COLI memberikan manfaat yang sama kepada pemiliknya seperti produk asuransi jiwa lainnya. Manfaat kematian tidak kena pajak dan pendapatan investasi pada premi asuransi dapat tumbuh bebas pajak dalam polis kecuali jika diserahkan sebelum kematian tertanggung.
Pertimbangan Khusus
Karyawan baru seringkali berakhir menandatangani sejumlah besar dokumen, yang mencakup perjanjian untuk perlindungan asuransi jiwa dan kesehatan, atau bahkan aplikasi untuk layanan ini. Hingga 1984, perusahaan dapat meningkatkan dan mengurangi premi kebijakan COLI untuk manfaat pajak. Banyak perusahaan yang mempekerjakan karyawan baru pada 1990-an mulai mengasuransikan basis karyawannya tanpa pandang bulu, jarang mendapatkan izin tertulis dari mereka.
Tetapi banyak hal berubah setelah 2006, ketika Internal Revenue Service (IRS) dan Congress memberikan batasan dan ketentuan tentang bagaimana perusahaan dapat mengelola kebijakan COLI dan BOLI. Beberapa di antaranya adalah:
- Perusahaan harus memberi tahu karyawan ketika mereka memutuskan untuk mengambil kebijakan untuk mengasuransikannya. Karyawan yang diasuransikan harus menyetujui kebijakan secara tertulis. Pengusaha harus mendapatkan persetujuan tertulis dari karyawan untuk melanjutkan kebijakan setelah ia meninggalkan perusahaan.
Namun, ketentuan baru masih memungkinkan perusahaan untuk mengurangi premi COLI dari pendapatan dan laba mereka bahkan setelah imbalan dibayarkan kepada keluarga karyawan.
Karyawan harus memberikan persetujuan tertulis yang memungkinkan perusahaan mengeluarkan COLI.
Kritik Kepemilikan Perusahaan Asuransi Jiwa (COLI)
Kebijakan COLI dan BOLI telah menuai banyak kritik karena dianggap sangat tidak etis. Sebelum perubahan yang dilakukan oleh IRS dan Kongres, banyak perusahaan mengambil kebijakan tanpa persetujuan atau sepengetahuan karyawan mereka. Ini memungkinkan mereka mendapat untung dari kematian karyawan biasa, yang tidak menerima manfaat langsung bagi diri mereka sendiri.
Kritik lain adalah bahwa perusahaan terus mendapatkan keuntungan bahkan setelah seorang karyawan meninggalkan posisi mereka. Kebijakan tetap utuh, selama perusahaan tetap membayar premi, bahkan ketika hubungan majikan-karyawan berakhir. Seperti disebutkan di atas, karyawan sekarang harus memberikan persetujuan tertulis yang memungkinkan pemberi kerja untuk terus mempertahankan kebijakan tersebut.
