Strategi Jaminan Sosial
Mayoritas orang yang menerima tunjangan Jaminan Sosial membayar pajak penghasilan atas sebagian dari pendapatan itu. Itu karena, pada tahun 1983, pembayaran Jaminan Sosial telah dikenakan pajak di atas ambang batas pendapatan tertentu. Dengan tidak adanya penyesuaian inflasi yang dilakukan terhadap tolok ukur ini sejak tahun 1983, mereka sekarang dilampaui oleh sebagian besar pembayar pajak yang menerima tunjangan Jaminan Sosial dan juga memiliki sumber pendapatan lain.
Sejumlah strategi, baik sebelum dan sesudah Anda pensiun, dapat membatasi jumlah pajak yang Anda bayarkan untuk tunjangan Jaminan Sosial. Ini termasuk perencanaan dengan hati-hati ketika — dan dalam urutan apa — Anda menarik uang dari rekening pensiun yang dilindungi pajak. Mengurangi penghasilan kena pajak Anda selama tahun-tahun saat Anda menggambar Jaminan Sosial juga dapat memiliki manfaat lain, seperti menurunkan premi Medicare Anda, yang bervariasi berdasarkan pendapatan.
Pengambilan Kunci
- Hingga 50% dari manfaat Jaminan Sosial dikenakan pajak untuk individu dengan penghasilan gabungan minimal $ 25.000, atau pasangan yang mengajukan bersama-sama dengan penghasilan gabungan minimal $ 32.000. Hingga 85% dari manfaat Jaminan Sosial dikenakan pajak untuk individu dengan gabungan penghasilan setidaknya $ 34.000, atau pasangan yang mengajukan bersama-sama dengan penghasilan gabungan setidaknya $ 44.000. Pensiunan yang menerima sangat sedikit penghasilan lain, baik dari pembayaran program pensiun atau penghasilan lain, mungkin tidak akan membayar pajak atas manfaat Jaminan Sosial mereka.
Berapa Banyak dari Penghasilan Jaminan Sosial Anda Kena Pajak
Tidak ada wajib pajak, berapapun pendapatannya, semua tunjangan Jaminan Sosialnya dikenai pajak. Inilah cara IRS menghitung berapa yang dapat dikenai pajak.
Perhitungan dimulai dengan penghasilan bruto Anda yang disesuaikan dari sumber selain Jaminan Sosial. Penghasilan itu mungkin termasuk upah, pendapatan wiraswasta, bunga, dividen, distribusi minimum yang disyaratkan dari rekening pensiun yang memenuhi syarat, dan penghasilan kena pajak lainnya yang harus dilaporkan pada laporan pajak Anda. Kemudian bunga bebas pajak ditambahkan. Akhirnya, (hanya) setengah dari tunjangan Jaminan Sosial Anda ditambahkan ke penghasilan lain tersebut untuk sampai pada angka pendapatan gabungan yang akan menentukan berapa banyak manfaat Anda yang terkena pajak.
Jadwal tarif kemudian diterapkan pada angka pendapatan itu untuk sampai pada pajak, jika ada, Anda harus membayar. Tarif yang berlaku untuk Anda tergantung pada status dan penghasilan Anda.
Tarif Pajak Perorangan
Manfaat akan dikenakan pajak jika Anda mengajukan pengembalian pajak federal sebagai "individu" dan penghasilan gabungan Anda dari semua sumber adalah sebagai berikut:
- Antara $ 25.000 dan $ 34.000: Anda mungkin harus membayar pajak penghasilan hingga 50% dari manfaat Anda. Lebih dari $ 34.000: Hingga 85% dari manfaat Anda mungkin dikenakan pajak.
Tarif Pajak Menikah
Untuk pasangan yang mengajukan pengembalian bersama, tunjangan Anda akan dikenakan pajak jika Anda dan pasangan Anda memiliki penghasilan gabungan yaitu sebagai berikut:
- Antara $ 32.000 dan $ 44.000: Anda mungkin harus membayar pajak penghasilan hingga 50% dari manfaat Anda. Lebih dari $ 44.000: Hingga 85% dari manfaat Anda mungkin dikenakan pajak.
Jika Anda menikah dan mengajukan SPT terpisah, pajak atas tunjangan Anda akan dihitung berdasarkan tarif yang tercantum di atas untuk perorangan.
Membayar Pajak untuk Jaminan Sosial
Anda akan menerima Pernyataan Manfaat Jaminan Sosial (Formulir SSA-1099) setiap Januari, yang merinci jumlah manfaat yang Anda terima selama tahun pajak sebelumnya. Anda dapat menggunakan ini untuk menentukan apakah Anda berutang pajak penghasilan federal atas tunjangan Anda. Jika Anda berhutang pajak atas tunjangan Jaminan Sosial Anda, Anda dapat melakukan estimasi pembayaran pajak triwulanan kepada IRS atau memilih untuk memotong pajak federal dari pembayaran Anda sebelum Anda menerimanya.
Kemungkinan Pajak Negara atas Jaminan Sosial
Ada 13 negara bagian di mana tunjangan Jaminan Sosial Anda juga dapat dikenakan pajak di tingkat negara bagian, setidaknya untuk beberapa penerima. Jika Anda tinggal di salah satu negara bagian — Colorado, Connecticut, Kansas, Minnesota, Missouri, Nebraska, New Mexico, North Dakota, Rhode Island, Utah, Vermont, dan Virginia Barat — hubungi agen pajak negara bagian yang relevan. Seperti halnya pajak federal, cara agen-agen ini memajaki Jaminan Sosial bervariasi berdasarkan pendapatan dan kriteria lainnya.
Bisakah saya bekerja sambil mengumpulkan jaminan sosial?
Ketika Jaminan Sosial Tidak Kena Pajak
Tidak mungkin Anda akan dinilai pajak atas tunjangan Jaminan Sosial jika Anda memiliki sedikit atau tidak ada penghasilan tambahan dari distribusi program pensiun atau penghasilan lainnya. Manfaat rata-rata yang dibayarkan pada November 2019 adalah sekitar $ 1.359 per bulan, atau $ 16.308 per tahun. Seperti yang ditunjukkan jadwal di atas, tunjangan hanya akan dikenakan pajak ketika penghasilan keseluruhan melebihi $ 25.000 untuk pensiunan tunggal atau $ 32.000 untuk pasangan yang mengajukan pengembalian pajak gabungan.
$ 1, 359
Manfaat Jaminan Sosial bulanan rata-rata pada November 2019; total tahunan adalah $ 16.308.
Menghindari Pajak atas Manfaat
Cara paling sederhana untuk menjaga tunjangan Jaminan Sosial Anda bebas dari pajak penghasilan adalah dengan mempertahankan total penghasilan gabungan Anda agar tetap rendah di bawah ambang batas untuk membayar pajak. Namun, sebagian besar pensiunan tidak dapat hidup dengan manfaat bulanan rata-rata yang sangat sedikit tanpa menambahnya dari investasi atau sumber lain.
Bagi kebanyakan orang, tujuan realistis adalah membatasi berapa pajak yang dibayarkan untuk tunjangan Jaminan Sosial. Ini dapat dicapai melalui sejumlah solusi kreatif di sekitar rekening pensiun di mana Anda menempatkan tabungan Anda, dan urutan di mana Anda menyadap aset-aset itu untuk mendapatkan penghasilan. Berikut ini ikhtisar dari beberapa solusi tersebut:
Terima Penghasilan Kena Pajak Sebelum Pensiun
Salah satu cara yang menjanjikan untuk meminimalkan penghasilan kena pajak Anda saat menggambar Jaminan Sosial adalah untuk memaksimalkan, atau setidaknya meningkatkan, penghasilan kena pajak Anda di tahun-tahun sebelum Anda mulai menerima manfaat.
Cara utama adalah dengan menarik dana lebih awal — atau "melakukan distribusi, " dalam bahasa pensiun — dari rekening pensiun Anda yang dilindungi pajak, seperti IRA dan 401 (k). Ingatlah bahwa Anda dapat membuat distribusi bebas penalti setelah usia 59½. Itu berarti Anda menghindari hukuman karena melakukan penarikan ini terlalu dini, tetapi Anda masih harus membayar pajak atas jumlah yang Anda tarik.
Karena setiap penarikan dikenakan pajak, tentu saja harus direncanakan dengan hati-hati dengan pajak-pajak lain yang harus Anda bayar atas penghasilan untuk tahun itu. Tujuannya adalah untuk membayar pajak lebih sedikit dengan melakukan lebih banyak penarikan selama periode pra-Jaminan Sosial ini daripada yang akan Anda lakukan setelah Anda mulai mendapat manfaat. Itu memerlukan mempertimbangkan gigitan pajak total dari penarikan, tunjangan Jaminan Sosial, dan sumber lainnya.
Perhatikan juga bahwa pada usia 72 tahun, Anda harus mengambil distribusi minimum dari akun ini, jadi Anda perlu merencanakan dana untuk penarikan wajib tersebut. Usia untuk distribusi minimum yang diperlukan dinaikkan dari 70½ menjadi 72 oleh Undang-Undang SECURE tahun 2019.
Strategi ini dapat membantu Anda melakukan lebih daripada mengoptimalkan perlakuan pajak untuk mengambil uang dari akun-akun ini. Dengan memberikan penghasilan dini untuk pensiun, itu juga dapat memungkinkan Anda untuk menunda mulai menerima manfaat Jaminan Sosial. Dan itu meningkatkan ukuran pembayaran.
Simpan Beberapa Penghasilan Pensiun di akun Roth
Kontribusi yang dibuat untuk Roth IRA atau 401 (k) adalah dalam dolar setelah pajak, yang berarti mereka tidak dikenakan pajak ketika dana ditarik. Alih-alih mengambil distribusi kena pajak dari IRA tradisional atau program pensiun berkualifikasi lainnya, mengambil distribusi dari Roth IRA dapat memberikan penghasilan tambahan tanpa mempengaruhi perhitungan pendapatan gabungan. Itu, pada gilirannya, berarti mereka tidak akan menaikkan pajak yang Anda harus bayar atas tunjangan Jaminan Sosial Anda.
Keuntungan itu menjadikannya bijaksana, jauh sebelum pensiun, untuk mempertimbangkan campuran rekening pensiun reguler dan Roth. Campuran semacam itu akan memungkinkan Anda fleksibilitas yang lebih besar untuk mengelola penarikan dari setiap akun untuk meminimalkan pajak yang akan Anda bayar atas manfaat Jaminan Sosial Anda. Efek serupa dapat dicapai dengan menarik dari tabungan konvensional atau rekening pasar uang sebagai pengganti yang dilindungi pajak.
Beli Kontrak Anuitas
Kontrak Anuitas Panjang Umur Kualifikasi (QLAC) adalah anuitas tangguhan yang didanai dengan investasi dari program pensiun yang memenuhi syarat atau IRA. QLACs menyediakan pembayaran bulanan yang dijamin sampai mati dan terlindung dari penurunan pasar saham. Selama anuitas mematuhi persyaratan Internal Revenue Service (IRS), ia dibebaskan dari aturan distribusi minimum yang disyaratkan hingga pembayaran dimulai setelah tanggal mulai anuitas yang ditentukan.
Dengan membatasi distribusi, dan dengan demikian penghasilan kena pajak, selama QLAC pensiun dapat membantu meminimalkan gigitan pajak yang diambil dari manfaat Jaminan Sosial Anda. Menurut aturan saat ini, seorang individu dapat menghabiskan 25% atau $ 135.000 (mana yang kurang) dari rekening tabungan pensiun mereka atau IRA untuk membeli QLAC melalui premi tunggal. Semakin lama seorang individu hidup, semakin lama QLAC membayar.
Penghasilan QLAC dapat ditangguhkan hingga usia 85 tahun. QLAC memungkinkan pasangan atau orang lain menjadi pengadu bersama, yang berarti bahwa kedua individu yang disebutkan tersebut dilindungi terlepas dari berapa lama mereka hidup (dengan beberapa kondisi).
Meskipun ada daya tarik QLAC dalam membatasi pendapatan kena pajak, mereka tidak boleh dibeli hanya untuk membantu meminimalkan pajak atas manfaat Jaminan Sosial, atau bahkan secara umum. Anuitas pensiun memiliki kelebihan dan kekurangan yang harus ditimbang dengan hati-hati, lebih disukai dengan bantuan dari penasihat pensiun, sebelum Anda memilih kendaraan ini untuk membantu memberikan penghasilan setelah kehidupan kerja Anda berakhir.
