Apa itu Manajemen Penasihat?
Istilah manajemen penasehat mengacu pada penyediaan panduan investasi profesional dan personal. Layanan manajemen penasehat memungkinkan individu untuk berkonsultasi dengan profesional investasi sebelum membuat perubahan pada portofolio mereka. Para profesional manajemen penasihat memiliki keahlian dalam satu atau lebih bidang investasi dan memberikan panduan yang disesuaikan dengan situasi spesifik individu.
Pengambilan Kunci
- Manajemen penasihat adalah penyediaan bimbingan investasi profesional yang dipersonalisasi, biasanya dengan biaya tertentu. Individu, tim independen, atau sekelompok profesional dalam bank swasta, perusahaan manajemen investasi, atau butik penasihat spesialis dapat melaksanakan manajemen penasihat. Peran utama dalam penasihat manajemen meliputi penasihat keuangan, manajer portofolio, bankir investasi, dan manajer investasi. Profesional manajemen penasihat meninjau situasi pribadi klien mereka, menentukan kelas aset terbaik, memantau kinerja investasi, memberikan panduan, dan menyeimbangkan kembali portofolio.
Memahami Manajemen Penasihat
Manajemen penasihat melibatkan manajemen dan perencanaan portofolio investasi, biasanya dengan biaya tertentu. Investor individu yang mencari nasihat investasi akan mencari layanan dari manajer penasihat atau perusahaan manajemen penasihat. Individu, tim independen, atau sekelompok profesional dalam bank swasta, perusahaan manajemen investasi, atau butik penasihat spesialis dapat melakukan manajemen penasihat. Peran kunci dalam bidang manajemen penasehat meliputi:
- Penasihat keuangan: Para profesional ini memberikan panduan dan saran keuangan termasuk manajemen investasi, pajak dan perencanaan perkebunan. Manajer portofolio: Grup ini terdiri dari satu atau lebih orang yang berinvestasi dalam jumlah berapa pun dan mengelola perdagangan portofolio sehari-hari untuk memaksimalkan pengembalian. Investasi bankir: Bankir ini membantu klien perusahaan menemukan sumber modal untuk transaksi bisnis, dan juga memberikan analisis dan bimbingan. Penasihat investasi: Klien yang beralih ke penasihat investasi menerima nasihat dan panduan yang sangat terspesialisasi untuk investasi dan perencanaan keuangan.
Penasihat investasi yang bekerja untuk kelompok manajemen penasehat bertemu dan bekerja dengan klien dalam sejumlah kapasitas. Mereka menilai cakrawala waktu klien, tujuan kinerja, dan toleransi risiko untuk menentukan kelas aset mana yang paling cocok untuk investasi. Penasihat bertanggung jawab untuk memantau kinerja investasi secara rutin dan sering melakukan pemesanan, dan juga memberikan panduan di bidang alokasi aset dan penyeimbangan ulang portofolio. Portofolio menyeimbangkan kembali pengamanan investor dari risiko yang tidak diinginkan dan memastikan bahwa eksposur portofolio tetap dalam bidang keahlian manajer.
Alokasi aset adalah praktik menyeimbangkan risiko dan imbalan dalam portofolio sesuai dengan tujuan individu atau kebijakan lembaga. Manajer mendistribusikan dana portofolio di antara tiga kelas aset utama: Ekuitas, pendapatan tetap, dan uang tunai dan setara, bersama dengan investasi alternatif seperti ekuitas swasta dan derivatif.
Karena setiap kelas aset menawarkan berbagai tingkat risiko dan pengembalian, masing-masing berperilaku berbeda dari waktu ke waktu. Investor dapat menggunakan alokasi aset yang berbeda untuk tujuan yang berbeda. Misalnya, seseorang yang menabung selama satu tahun perjalanan dalam waktu dekat dapat menginvestasikan tabungannya dalam campuran uang tunai yang konservatif, sertifikat deposito (CD), dan obligasi jangka pendek. Orang lain yang menabung untuk uang muka di rumah yang mahal — setidaknya satu dekade lagi — dapat mendiversifikasikan lebih banyak saham karena ia memiliki lebih banyak waktu untuk keluar dari fluktuasi pasar jangka pendek.
Manajemen Penasihat vs. Manajemen Investasi Discretionary
Layanan manajemen penasihat memungkinkan individu untuk mempertahankan kontrol penuh atas portofolio mereka dan membuat keputusan investasi mereka sendiri. Peran penasihat investasi terutama untuk memberikan pendapat yang terinformasi. Jadi, sementara seorang manajer kekayaan yang menawarkan layanan konsultasi berkonsultasi dengan kliennya dan memberikan saran, klienlah yang membuat keputusan jual-beli terbaik.
Dalam manajemen penasihat, klienlah yang membuat keputusan jual-beli terbaik.
Manajemen investasi diskresioner bekerja dengan cara yang berlawanan. Dalam disiplin ini, manajer kekayaan profesional mengambil lebih banyak kendali atas keputusan investasi. Untuk klien, pendekatan diskresi lebih mudah, dan cocok untuk mereka yang mungkin tidak memiliki pengalaman atau waktu untuk secara aktif mengelola portofolio mereka sendiri. Manajemen investasi diskresioner hanya dapat disediakan oleh para profesional yang sangat berpengalaman, banyak di antaranya memiliki penunjukan Chartered Financial Analyst (CFA).
Sementara manajer penasehat selalu menghabiskan waktu untuk memahami tujuan dan aset klien mereka, ini sering kali tidak proses menyeluruh seperti dengan manajer diskresioner.
