401 (k) vs. Program Pensiun: Suatu Tinjauan
401 (k) rencana dan rencana pensiun tradisional adalah dua bagian dari bangku pensiun tradisional berkaki tiga: pensiun yang disediakan majikan, Jaminan Sosial, dan tabungan pensiun pribadi. Perbedaan terbesar antara rencana 401 (k) dan program pensiun tradisional adalah perbedaan antara program imbalan pasti dan program kontribusi pasti.
Program manfaat pasti, seperti pensiun, menjamin sejumlah penghasilan bulanan tertentu dalam masa pensiun dan menempatkan investasi dan risiko umur panjang pada penyedia paket. Program kontribusi pasti, seperti 401 (k), menempatkan investasi dan risiko jangka panjang pada masing-masing karyawan, meminta mereka untuk memilih investasi pensiun mereka sendiri tanpa jaminan minimum atau manfaat maksimum. Karyawan menanggung risiko karena tidak berinvestasi dengan baik dan menghemat lebih lama dari tabungan mereka.
Ada perbedaan lain juga, termasuk ketersediaan setiap rencana. Majikan Anda lebih mungkin menawarkan program 401 (k) daripada program pensiun dalam paket tunjangannya. Pensiun menjadi kurang umum, dan rencana kontribusi pasti harus mengambil kendur, meskipun dirancang sebagai suplemen pensiun tradisional daripada sebagai pengganti.
Pengambilan Kunci
- Paket dan pensiun 401 (k) adalah dua kaki dari kursi pensiun berkaki tiga: pensiun di tempat kerja, Jaminan Sosial, dan tabungan pensiun pribadi. Pensiun memberikan jaminan pendapatan seumur hidup, dengan majikan mengambil risiko investasi dan umur panjang.401 (k) rencana menempatkan semua risiko di tangan masing-masing karyawan.401 (k) rencana dirancang sebagai pelengkap pensiun tradisional alih-alih sebagai pengganti, meskipun itulah yang sekarang diminta untuk dilakukan.
Memahami Rencana 401 (k)
Paket 401 (k) terutama didanai melalui kontribusi karyawan melalui pemotongan gaji sebelum pajak. Uang yang dikontribusi dapat ditempatkan ke dalam berbagai investasi, seperti saham, obligasi, reksadana, dan dana yang diperdagangkan di bursa (ETF), tergantung pada opsi apa yang tersedia melalui rencana tersebut.
Setiap pertumbuhan investasi dalam 401 (k) terjadi bebas pajak, dan tidak ada batasan pada pertumbuhan akun individu 401 (k). Kelemahan utama dari rencana 401 (k) adalah bahwa tidak ada lantai juga; 401 (k) dapat kehilangan nilai jika portofolio yang mendasarinya berkinerja buruk. Ada tradeoff risiko / pengembalian yang lebih besar dengan 401 (k) rencana.
Banyak pengusaha menawarkan program yang sesuai dengan paket 401 (k) mereka, yang berarti mereka menyumbangkan uang tambahan ke akun karyawan (hingga tingkat tertentu) setiap kali karyawan memberikan kontribusi sendiri. Misalnya, asumsikan bahwa majikan Anda menawarkan kecocokan 50% dari kontribusi individu Anda dengan 401 (k) Anda hingga 6% dari gaji Anda. Anda menghasilkan $ 100.000 dan menyumbang $ 6.000 (6%) ke 401 (k) Anda, sehingga majikan Anda memberikan tambahan $ 3.000 ke 401 (k) Anda.
Tidak ada perlindungan umur panjang dengan 401 (k); jika Anda hidup lebih lama dari tabungan Anda, Anda tidak akan menerima uang lagi.
Memahami Rencana Pensiun
Karyawan tidak memiliki kendali atas keputusan investasi dengan program pensiun, dan mereka tidak menanggung risiko investasi. Alih-alih, kontribusi diberikan — baik oleh majikan atau karyawan, seringkali keduanya — ke portofolio investasi yang dikelola oleh profesional investasi. Sponsor, pada gilirannya, berjanji untuk memberikan penghasilan bulanan tertentu kepada karyawan pensiunan seumur hidup, berdasarkan jumlah yang disumbangkan dan, seringkali, pada jumlah tahun yang dihabiskan bekerja untuk perusahaan.
Penghasilan dijamin datang dengan peringatan: Jika portofolio perusahaan berkinerja buruk, perusahaan menyatakan kebangkrutan, atau menghadapi masalah lain, ada kemungkinan manfaat akan berkurang. Hampir semua pensiun swasta diasuransikan oleh Pension Benefit Guaranty Corporation, namun, dengan majikan membayar premi reguler, sehingga pensiun karyawan sering dilindungi. Program pensiun memberikan risiko individual yang secara individual lebih rendah dari 401 (k) kepada setiap karyawan.
Penasihat Wawasan
Arie Korving, CFP
Korving & Company LLC, Suffolk, Va.
A 401 (k) juga disebut sebagai "rencana kontribusi pasti, " yang mengharuskan Anda, pensiunan, untuk menyumbangkan tabungan Anda dan membuat keputusan investasi untuk uang dalam rencana tersebut. Oleh karena itu, Anda memiliki kendali atas berapa banyak yang Anda masukkan ke dalam rencana tetapi tidak seberapa banyak yang bisa Anda dapatkan ketika pensiun, yang akan tergantung pada nilai pasar dari aset yang diinvestasikan pada saat itu.
Di sisi lain, program pensiun umumnya dikenal sebagai "program manfaat pasti, " di mana sponsor program pensiun, atau perusahaan Anda, mengawasi manajemen investasi dan menjamin sejumlah pendapatan tertentu ketika Anda pensiun. Sebagai hasil dari tanggung jawab yang sangat besar ini, banyak pengusaha memilih untuk menghentikan program pensiun manfaat pasti dan menggantinya dengan rencana 401 (k).
