Meskipun jumlah paket e-commerce diperkirakan akan tumbuh dari 50 juta menjadi 100 juta pada tahun 2026, industri angkutan udara dan kargo telah mengungguli pasar yang lebih luas sekitar 4% year to date (YTD). Investor tetap berhati-hati karena mereka mencoba memahami tren yang lebih besar yang mempengaruhi ruang, seperti tarif yang memperlambat pertumbuhan global, evolusi dinamis dari belanja online, dan bagaimana langkah strategis kunci akan membentuk lanskap industri.
Baru-baru ini, berita bahwa Layanan Pos Amerika Serikat (USPS) mencatat penurunan 3, 2% pada pengiriman paket kuartal kedua (Q2) tidak banyak membantu meredakan kekhawatiran. Namun, analis JPMorgan Brian Ossenbeck berpendapat bahwa metrik diambil dari konteks, mencatat bahwa USPS sekarang hanya memiliki 30% saham dari pengiriman jarak jauh raksasa ritel online Amazon.com, Inc. (AMZN), turun dari 60% pada 2017, dan pendapatan per unitnya sebenarnya meningkat 8%. Dia juga menyebutkan bahwa saingan agensi yang diperdagangkan secara publik dapat mengejar peluang di dunia e-commerce sesuai keinginan mereka tetapi perlu memperhatikan struktur penetapan harga kantor pos.
"Secara keseluruhan, kami percaya bahwa USPS tetap menjadi faktor netral untuk UPS dan FedEx, yang harus menekuk kurva biaya tunai di AS sendiri untuk berhasil menavigasi gelombang e-commerce, " kata Ossenbeck kepada Barron.
Dari sudut pandang teknis, tiga pemimpin industri yang dibahas di bawah ini berdagang di dekat level dukungan penting dan duduk siap untuk menambah keuntungan di paruh belakang 2019. Mari kita lihat lebih dalam pada setiap raksasa pengiriman dan tunjukkan beberapa peluang perdagangan.
FedEx Corporation (FDX)
FedEx Corporation (FDX) menyediakan transportasi global, e-commerce, dan layanan bisnis. Perusahaan $ 39, 87 miliar, yang memelopori pengiriman semalam pada tahun 1973, baru-baru ini mengumumkan bahwa mereka mengakhiri kemitraannya dengan Amazon pada akhir bulan untuk fokus pada pasar e-commerce yang lebih besar. Langkah ini memungkinkan FedEx untuk menjalin dan mengembangkan kemitraan dengan pengecer besar-kotak lainnya, seperti Walmart Inc. (WMT) dan Target Corporation (TGT), yang ingin meningkatkan penjualan online.
"Ini tidak mengejutkan bagi kami, " kata analis Citi Research, Christian Wetherbee dalam catatan kliennya, per USA Today. "Perusahaan ini jelas berusaha untuk menjauh dari kemitraannya dengan Amazon, dan kami percaya ia menggunakan langkah ini sebagai titik penjualan untuk memenangkan bisnis baru non-Amazon, " tambah Wetherbee. Saham FedEx mengeluarkan hasil dividen 1, 68% dan diperdagangkan turun 3, 08% YTD pada 16 Agustus 2019.
Saham FedEx telah berjuang untuk mendapatkan traksi pada 2019 setelah beberapa laporan triwulanan yang beragam. Penurunan terbaru yang dimulai pada akhir Juli telah mendorong saham menuju level psikologis $ 150, di mana harga menemukan dukungan penting dari posisi terendah swing Desember dan Juni. Trader dapat memutuskan untuk menunggu pembalikan, seperti pola palu atau bullish engulfing, sebelum masuk. Pertimbangkan untuk memesan keuntungan di dekat $ 179, di mana harga mungkin menemui hambatan dari garis horizontal dan SMA 200-hari. Potong kerugian jika stok gagal mempertahankan level terendah 12-bulan di $ 149, 80.
United Parcel Service, Inc. (UPS)
United Parcel Service, Inc. (UPS) menyediakan pengiriman surat dan paket, transportasi khusus, logistik, dan layanan keuangan di Amerika Serikat dan secara global. Perusahaan telah menginvestasikan antara $ 5 miliar dan $ 6 miliar di hub baru dan teknologi inovatif selama beberapa tahun terakhir, yang menempatkannya dalam posisi yang kuat untuk memanfaatkan pengiriman Amazon di hari berikutnya, yang diluncurkan oleh e-commerce untuk para anggota utamanya di kuartal kedua. Inisiatif raksasa pengiriman lainnya meliputi pusat penyortiran yang lebih cepat, pengiriman tujuh hari mulai tahun 2020, perluasan jam, lokasi penjemputan tambahan, dan pelacakan paket yang lebih canggih untuk pelanggan. Diperdagangkan pada $ 113, 90 dengan kapitalisasi pasar $ 97, 81 miliar dan menawarkan hasil dividen 3, 37%, stok UPS telah memberikan keuntungan YTD 18, 90%, mengungguli rata-rata industri pengiriman dan logistik terintegrasi dengan 8, 31% dibandingkan periode yang sama pada 16 Agustus 2019.
Laba kuartal kedua perusahaan angkutan yang optimis membantu pemecahan saham di atas kisaran $ 25 pada volume di atas rata-rata. SMA 50-hari juga baru-baru ini menyeberang di atas SMA 200-hari dalam apa yang disebut pedagang sebagai "golden cross" - sinyal yang menunjukkan munculnya tren naik baru. Sebuah retracement ke level breakout awal, yang sekarang bertindak sebagai area dukungan, memberikan titik masuk probabilitas tinggi pada $ 114. Mereka yang membeli saham harus mencari tes ulang tertinggi Januari 2018 di $ 128, 88. Terapkan manajemen risiko dengan menempatkan stop-loss order di bawah level terendah bulan ini di $ 112, 22 dan memindahkannya ke titik impas jika harga naik di atas ayunan tertinggi Juli.
Expeditors International of Washington, Inc. (EXPD)
Expeditors International of Washington, Inc. (EXPD) menyediakan layanan logistik di Amerika, Asia Utara, Asia Selatan, Eropa, Timur Tengah, Afrika, dan India. Perusahaan yang berbasis di Seattle, Washington ini memberikan hasil Q2 yang beragam. Penghasilan datang di $ 153, 15 juta, atau 88 sen per saham, melampaui ekspektasi Street sebesar 80 sen per saham untuk menghasilkan kejutan pendapatan 10%. Sementara itu, pendapatan $ 2, 04 miliar jatuh jauh dari perkiraan konsensus sebesar $ 10 juta. Pertumbuhan tahun-ke-tahun bottom-line dan top-line untuk periode masing-masing sebesar 11% dan 4%. Manajemen menghubungkan peningkatan ini dengan pendapatan yang lebih tinggi dari segmen angkutan laut dan pialang pabean serta tarif pajak efektif yang lebih rendah. Pada 16 Agustus 2019, saham Expeditors International memiliki kapitalisasi pasar $ 12, 02 dan naik 3, 83% pada tahun itu. Investor menerima hasil dividen 1, 42%.
Stok spesialis pengiriman internasional tetap terjebak dalam kisaran perdagangan selama tiga bulan terakhir, dengan tidak ada sapi jantan atau beruang mampu mengendalikan tindakan harga. Pedagang yang menyukai strategi batas-terikat harus mencari entri di dekat $ 69, di mana saham mendapatkan dukungan dari akhir Mei / awal Juni rendah. Sekali dalam perdagangan, berhenti sekitar $ 2 di bawah harga masuk untuk membatasi kerugian downside. Pikirkan tentang menjual 50% dari posisi pada resistance di sekitar $ 77 dan sisanya 50% di dekat ayunan April di atas $ 80.
StockCharts.com
