"Daftar VIP Hedge Fund" Goldman Sachs — yang memuat 50 saham paling populer di antara portofolio hedge fund — telah mengungguli pasar yang lebih luas selama 18 tahun terakhir. Ini adalah "saham yang paling penting, " kata Goldman, karena mereka adalah saham yang paling sering muncul di antara 10 besar kepemilikan dana lindung nilai yang memiliki 10 hingga 200 posisi ekuitas yang berbeda.
Keranjang VIP Hedge Fund telah mengalahkan pasar dengan rata-rata 50 bps di setiap triwulan sejak tahun 2001. Namun setelah mengungguli S&P 500 sebesar 450 bps pada tahun 2017, keranjang tersebut telah menurun sebesar 325 bps sejak awal 2018 dan naik hanya 16% pada tahun dibandingkan dengan kenaikan S&P sebesar 18%, pada 19 Agustus.
Daftar ini adalah alat yang dapat digunakan investor untuk "mengikuti uang pintar, " tulis analis Goldman dalam laporan Monitor Hedge Fund Trend Monitor terbaru mereka, yang menganalisis sekelompok 835 dana lindung nilai yang berbeda. "Dengan konstruksi, daftar VIP mengidentifikasi 50 saham yang kinerjanya sebagian besar akan mempengaruhi sisi panjang dari banyak dana lindung nilai yang didorong secara fundamental."
Di bawah ini adalah 10 saham teratas yang dimiliki oleh dana lindung nilai menurut peringkat VIP Goldman:
1. Amazon.com Inc. (AMZN)
Meskipun menghadapi penyelidikan antitrust oleh regulator, Amazon terus mengungguli, naik lebih dari 20% di tahun ini. Platform ritel online yang telah mengganggu banyak industri baru-baru ini membuka kampus baru di India setelah membatalkan rencana untuk membangun pos terdepan di New York di tengah pertentangan dari para pemimpin lokal. Dari dana lindung nilai dalam daftar VIP Goldman, 136 memegang saham di Amazon dan 95 dana memegangnya sebagai salah satu dari 10 kepemilikan teratas mereka.
2. Facebook Inc. (FB)
Facebook, naik hampir 39% pada tahun ini, juga telah menjadi subyek pengawasan antimonopoli dari regulator, menambah kesulitannya atas kebocoran data masa lalu dan berita palsu. Apakah raksasa media sosial itu hanya menarik perhatian regulasi atau tidak dengan memasuki ruang mata uang digital dengan mata uang Libra yang diusulkannya masih belum ditentukan. Tetapi hedge fund seperti prospek perusahaan dengan 140 dana memegang sahamnya dan 71 dari mereka memegangnya sebagai salah satu dari 10 kepemilikan teratas mereka.
3. Microsoft Corp. (MSFT)
Microsoft telah membuat sedikit comeback dalam beberapa tahun terakhir dan telah merebut kembali gelar perusahaan paling berharga yang terdaftar di kapitalisasi pasar $ 1 triliun. Sebagian besar kembalinya itu adalah komitmen perusahaan untuk membangun Azure, divisi komputasi awannya. Saham Microsoft naik lebih dari 35% pada tahun ini dan dimiliki oleh 128 dana lindung nilai pada daftar VIP, 70 di antaranya menjadikannya sebagai salah satu dari 10 kepemilikan teratas mereka.
4. Alibaba Group Holdings LTD (BABA; ADR)
Alibaba, Amazon.com dari Cina, tidak menunjukkan tanda-tanda melambat bahkan di tengah-tengah perang perdagangan saat ini antara AS dan Cina. Perusahaan terus mengalahkan estimasi pendapatan dan pendapatan meskipun perlambatan ekonomi China. 97 hedge fund yang memegang saham Alibaba, dan terutama 54 yang memegangnya sebagai salah satu dari 10 teratas mereka, menerima dorongan yang bagus karena saham tersebut telah naik lebih dari 25% sejak awal tahun.
5. Alphabet Inc. (GOOGL)
Salah satu dari raksasa teknologi yang menghadapi investigasi antitrust, Alphabet telah melihat sahamnya naik 14% tahun ini. Google, anak perusahaan bintang Alphabet dan mesin pencari terkemuka di dunia, memegang sekitar 38% dari total pendapatan iklan digital AS, yang lebih dari yang dimiliki gabungan Facebook dan Amazon. Saham perusahaan dipegang oleh 93 dana pada daftar VIP Goldman dan 46 dari dana tersebut memegangnya sebagai salah satu dari 10 kepemilikan teratas mereka.
6. Celgene Corp. (CELG)
Perusahaan bioteknologi Celgene sedang menikmati kabar baik karena sahamnya telah meningkat hampir 50% sepanjang tahun ini. Sejumlah obat-obatannya telah mendapat persetujuan dari Badan Pengawas Obat dan Makanan AS (FDA) tahun ini, dan berharap dapat memenangkan persetujuan atas obat-obatan lain akhir tahun ini. Sebanyak 66 dana lindung nilai dalam keranjang VIP memegang saham Celgene dan 44 di antaranya memegangnya sebagai salah satu dari 10 teratas mereka.
7. Walt Disney (DIS)
Walt Disney, meskipun memiliki laporan pendapatan yang berantakan untuk kuartal terakhir, naik 24% di tahun ini. Analis sangat antusias dengan prospek masa depan Disney, terutama peluncuran layanan streaming Disney + mendatang serta tonggak pencapaian lainnya dalam bisnis TV, film, dan taman hiburan yang lebih tradisional. Saham perusahaan hiburan dipegang oleh 82 dari dana lindung nilai pada daftar Goldman dengan 41 dari dana tersebut memegang saham tersebut di antara 10 besar dari kepemilikan mereka.
8. Netflix Inc. (NFLX)
Saham Netflix mabuk setelah melaporkan hasil kuartal kedua kembali pada bulan Juli yang menunjukkan kerugian lebih dari 100.000 pelanggan di AS dibandingkan dengan ekspektasi kenaikan lebih dari 300.000. Dalam upaya untuk mempertahankan pelanggan, perusahaan streaming video baru-baru ini mengumumkan bahwa mereka akan meluncurkan fitur baru yang memungkinkan pengguna untuk melacak rilis terbaru dan yang akan datang. Saham perusahaan, yang naik sekitar 11% dalam setahun, dipegang oleh 86 dana lindung nilai dalam keranjang VIP, 39 di antaranya memegangnya sebagai salah satu dari 10 kepemilikan teratas mereka.
9. Visa Inc. (V)
Saham Visa naik hampir 37% pada tahun ini karena perusahaan jasa pembayaran menggandakan fintech. Perusahaan telah mengumumkan sejumlah akuisisi fintech tahun ini, termasuk dengan Verifi dan Payworks, dan juga telah menjalin kemitraan fintech dengan Go-Jek, Paymate, dan Setoo. Sebanyak 80 dana lindung nilai dalam daftar Goldman memegang saham Visa dan 36 menyimpannya sebagai salah satu dari 10 kepemilikan teratas mereka.
10. Mastercard Inc. (MA)
Mastercard telah melihat sahamnya naik hampir 49% tahun ini dan diharapkan, bersama dengan Visa saingannya, untuk mendapat manfaat dari peraturan pembayaran Eropa baru yang mulai berlaku bulan depan. Mastercard telah membuat akuisisi baru, seperti Vocalink, yang akan mendapat manfaat dari perubahan regulasi PSD2. Sebanyak 65 dana lindung nilai dalam keranjang VIP Hedge Fund memegang saham perusahaan layanan pembayaran, dan 33 dana memegang sahamnya sebagai salah satu dari 10 kepemilikan teratas mereka.
