Raksasa ritel Walmart Inc. (WMT) memperpanjang kemenangan beruntun dengan ketujuh estimasi laba per saham berturut-turut dalam laporannya yang dirilis pada 14 November. Saham itu menetapkan intraday tertinggi sepanjang masa hari itu di $ 125, 38 tetapi kemudian ditutup di bawah kuartalannya dan pivot bulanan masing-masing sebesar $ 123, 15 dan $ 121, 04. Kelemahan telah menahan rata-rata bergerak sederhana 50 hari, yang berakhir pekan lalu di $ 118, 63. Grafik mingguan menunjukkan peringatan dan akan menjadi negatif jika saham berakhir November di bawah rata-rata pergerakan lima minggu yang dimodifikasi di $ 118, 29.
Saham Walmart, yang merupakan komponen dari Dow Jones Industrial Average, memiliki keuntungan 28, 1% tahun ini dan berada di wilayah pasar bullish di 39, 1% di atas level terendah 24 Desember di $ 85, 78. Saham tersebut 4, 8% di bawah level tertinggi 14 November di $ 125, 38. Secara fundamental, saham itu tidak murah, karena rasio P / E-nya adalah 24, 12 dengan hasil dividen 1, 77%, menurut Macrotrends.
Penghasilan Walmart mengalahkan estimasi, dan prospek liburannya positif, tetapi penjualan turun sedikit dibandingkan estimasi. Penjualan online meningkat berkat barang-barang kebutuhan sehari-hari, tetapi biaya perdagangan online adalah hambatan pada pendapatan karena mendapatkan merek dan meningkatkan kecepatan pengiriman.
Grafik harian untuk Walmart
Refinitiv XENITH
Grafik harian untuk Walmart menunjukkan bahwa saham telah berada di atas "salib emas" sejak 17 September 2018, ketika rata-rata bergerak sederhana 50-hari naik di atas rata-rata bergerak sederhana 200-hari untuk menunjukkan bahwa harga yang lebih tinggi ada di depan. Ini sinyal positif dan masih berperan ketika saham menetapkan harga terendah pada malam Natal $ 85, 78. Investor yang ingin membeli pada rata-rata bergerak sederhana selama 200 hari bisa melakukannya antara 17 Desember dan 27 Desember, ketika rata-rata adalah $ 90, 82.
Penutupan $ 93, 15 pada 31 Desember merupakan masukan penting untuk analitik hak milik saya. Pivot tahunan tetap di $ 103, 41, yang merupakan magnet antara 19 Februari dan 5 Juni karena level ini dilintasi beberapa kali. Penutupan $ 110, 49 pada 28 Juni adalah masukan penting lain untuk analitik saya. Level nilai setengah tahunan kedua adalah $ 101, 88. Penutupan $ 118, 68 pada 30 September merupakan input yang menghitung level berisiko triwulanan pada $ 123, 15. Penutupan $ 117, 25 pada 31 Oktober adalah input yang menghasilkan poros bulanan untuk November di $ 121, 04.
Grafik mingguan untuk Walmart
Refinitiv XENITH
Grafik mingguan untuk Walmart adalah netral, dengan saham di atas rata-rata pergerakan lima minggu yang dimodifikasi $ 118, 29. Saham ini jauh di atas rata-rata bergerak sederhana 200-minggu, atau "pembalikan ke rata-rata, " pada $ 86, 91, terakhir diuji selama minggu 14 Juli 2017, ketika rata-rata adalah $ 73, 34.
Pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan diproyeksikan akan berakhir minggu ini menurun menjadi 71, 07, turun dari 83, 18 pada 15 November. Pada level tertinggi 14 November, pembacaan ini berada di atas ambang 90, 00 sebagai "menggembungkan gelembung parabola, " yang biasanya diikuti oleh penurunan 10% hingga 20%.
Strategi perdagangan: Beli saham Walmart pada kelemahan ke tingkat nilai tahunan dan setengah tahunan di $ 103, 41 dan $ 101, 88, masing-masing, dan mengurangi kepemilikan pada kekuatan ke tingkat berisiko triwulanan di $ 123, 15.
Cara menggunakan tingkat nilai dan tingkat berisiko saya: Tingkat nilai dan tingkat berisiko didasarkan pada sembilan penutupan bulanan, triwulanan, semesteran, dan tahunan terakhir. Set level pertama didasarkan pada penutupan pada 31 Desember 2018. Level tahunan asli tetap berlaku. Penutupan pada akhir Juni 2019 membentuk tingkat setengah tahunan baru, dan tingkat setengah tahunan untuk paruh kedua 2019 tetap dalam permainan. Level kuartalan berubah setelah akhir setiap kuartal, sehingga penutupannya pada 30 September menetapkan level untuk kuartal keempat. Penutupan pada 31 Oktober menetapkan level bulanan untuk November.
Teori saya adalah bahwa volatilitas sembilan tahun antara penutupan cukup untuk mengasumsikan bahwa semua peristiwa bullish atau bearish yang mungkin terjadi untuk saham diperhitungkan. Untuk menangkap volatilitas harga saham, investor harus membeli saham dengan kelemahan ke tingkat nilai dan mengurangi kepemilikan pada kekuatan untuk menjadi. tingkat yang berisiko. Pivot adalah level nilai atau level berisiko yang dilanggar dalam horizon waktunya. Pivot bertindak sebagai magnet yang memiliki probabilitas tinggi untuk diuji lagi sebelum waktu mereka habis.
Cara menggunakan pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan: Pilihan saya untuk menggunakan pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan didasarkan pada backtesting banyak metode membaca momentum harga saham dengan tujuan menemukan kombinasi yang menghasilkan paling sedikit sinyal salah. Saya melakukan ini setelah jatuhnya pasar saham tahun 1987, jadi saya senang dengan hasilnya selama lebih dari 30 tahun.
Pembacaan stokastik mencakup tertinggi, terendah, dan penutupan 12 minggu terakhir untuk stok. Ada perhitungan mentah perbedaan antara tertinggi tinggi dan terendah terendah versus penutupan. Level-level ini dimodifikasi menjadi membaca cepat dan membaca lambat, dan saya menemukan bahwa membaca lambat bekerja dengan sangat baik.
Skala membaca stokastik antara 00, 00 dan 100, 00, dengan pembacaan di atas 80, 00 dianggap overbought dan pembacaan di bawah 20, 00 dianggap oversold. Baru-baru ini, saya mencatat bahwa stok cenderung memuncak dan turun 10% hingga 20% dan lebih lama setelah pembacaan naik di atas 90, 00, jadi saya menyebutnya "gelembung parabola yang menggembung", karena gelembung selalu muncul. Saya juga menyebut bacaan di bawah jam 10.00 sebagai "terlalu murah untuk diabaikan."
