Apa itu Kontrak Bagian 1256?
Bagian 1256 Kontrak adalah jenis investasi yang didefinisikan oleh Internal Revenue Code (IRC) sebagai kontrak berjangka yang diatur, kontrak mata uang asing, opsi non-ekuitas, opsi ekuitas dealer, atau kontrak berjangka efek dealer. Apa yang membuat kontrak Bagian 1256 unik adalah bahwa setiap kontrak yang dipegang oleh wajib pajak pada akhir tahun pajak diperlakukan seolah-olah itu dijual untuk nilai pasar yang adil, dan keuntungan atau kerugian diperlakukan sebagai jangka pendek atau jangka panjang capital gain.
Pengambilan Kunci
- Bagian 1256 kontrak menentukan investasi yang dilakukan dalam instrumen derivatif dimana jika kontrak diadakan pada akhir tahun diperlakukan sebagai dijual pada nilai pasar wajar pada akhir tahun. Keuntungan atau kerugian tersirat dari penjualan fiktif diperlakukan sebagai pendek atau keuntungan atau kerugian modal jangka panjang. Bagian 1256 digunakan untuk mencegah manipulasi kontrak derivatif, atau penggunaannya, untuk menghindari perpajakan.
Bagaimana Bagian 1256 Kontrak Bekerja
Mari kita gunakan contoh instruktif menggunakan perdagangan opsi: Straddle adalah strategi yang melibatkan memegang kontrak yang mengimbangi risiko kerugian satu sama lain. Misalnya, jika seorang pedagang membeli opsi panggilan dan opsi put untuk aset investasi yang sama pada saat yang sama, investasinya dikenal sebagai straddle.
Bagian 1256 kontrak mencegah straddle bermotivasi pajak yang akan menunda pendapatan dan mengubah keuntungan modal jangka pendek menjadi keuntungan modal jangka panjang. Informasi lebih spesifik tentang kontrak Bagian 1256 dapat ditemukan di Subtitle A (Pajak Penghasilan), Bab 1 (Pajak Normal dan Surtax), Sub-bab (Keuntungan dan Kerugian Modal), Bagian IV (Aturan Khusus untuk Menentukan Keuntungan dan Kerugian Modal) dari Internal Revenue Code (IRC).
Internal Revenue Service (IRS) bertanggung jawab untuk mengimplementasikan IRC.
Tandai ke Pasar
Pedagang yang memperdagangkan berjangka, opsi berjangka, dan opsi indeks berbasis luas perlu mengetahui Bagian 1256 kontrak. Kontrak-kontrak ini, sebagaimana didefinisikan di atas, harus ditandai ke pasar jika diadakan sampai akhir tahun pajak. Keuntungan atau kerugian dari nilai pasar wajar kontrak harus dihitung terlepas dari apakah mereka benar-benar dijual untuk keuntungan atau kerugian modal. Laba / rugi mark-to-market sebenarnya belum direalisasi tetapi harus dilaporkan pada pengembalian pajak pedagang. Setelah posisi ditutup dalam kenyataannya untuk keuntungan / kerugian yang direalisasi, jumlah yang telah dilaporkan pada pengembalian pajak sebelumnya diperhitungkan untuk menghindari laporan yang berlebihan.
Penjualan cuci tidak berlaku untuk kontrak Bagian 1256 karena ditandai untuk dipasarkan.
Formulir 6781
Investor melaporkan keuntungan dan kerugian untuk Bagian 1256 Investasi kontrak dengan menggunakan Formulir 6781, tetapi transaksi lindung nilai diperlakukan berbeda. Karena kontrak ini dianggap dijual setiap tahun, periode holding dari aset yang mendasari tidak menentukan apakah keuntungan atau kerugian jangka pendek atau jangka panjang, melainkan semua keuntungan dan kerugian dari kontrak ini dianggap 60% panjang jangka dan 40% jangka pendek. Dengan kata lain, Bagian 1256 kontrak memungkinkan investor atau pedagang mengambil 60% dari keuntungan dengan tarif pajak jangka panjang yang lebih menguntungkan bahkan jika kontrak itu hanya diadakan selama satu tahun atau kurang.
Misalnya, anggap seorang pedagang membeli kontrak berjangka yang diatur pada 5 Mei 2017 seharga $ 25.000. Pada akhir tahun pajak, 31 Desember, ia masih memiliki kontrak dalam portofolionya dan bernilai $ 29.000. Keuntungan mark-to-market-nya adalah $ 4.000 dan dia melaporkan ini di Formulir 6781, diperlakukan sebagai 60% jangka panjang dan 40% capital gain jangka pendek. Pada 30 Januari 2018, ia menjual posisi buy-nya seharga $ 28.000. Karena ia telah mengakui keuntungan $ 4.000 pada SPT tahun 2017, ia akan mencatat kerugian $ 1.000 (dihitung sebagai $ 28.000 dikurangi $ 29.000) pada SPT 2018, diperlakukan sebagai kerugian jangka panjang 60% dan modal jangka pendek 40%.
Formulir 6781 memiliki bagian terpisah untuk Straddles dan Bagian 1256 Kontrak, yang berarti bahwa investor harus mengidentifikasi jenis investasi spesifik yang digunakan. Bagian I dari formulir ini mensyaratkan Bagian 1256 keuntungan dan kerugian investasi dilaporkan pada harga aktual investasi dijual atau harga mark-to-market yang ditetapkan pada tanggal 31 Desember. dilaporkan dalam Bagian A dan keuntungan yang dihitung di Bagian B. Bagian III disediakan untuk setiap keuntungan yang tidak diakui pada posisi yang dimiliki pada akhir tahun pajak, tetapi hanya harus diselesaikan jika kerugian diakui pada suatu posisi.
