Daftar Isi
- Membalikkan Hipotek
- Bagaimana Reverse Mortage Bekerja
- Pinjaman Ekuitas Rumah
- Tentang HELOC
- Perbedaan Antara Jenis Pinjaman
- Bagaimana Anda Dibayar
- Jadwal pembayaran
- Persyaratan Umur dan Kesetaraan
- Status Kredit dan Penghasilan
- Keuntungan Pajak
- Memilih Pinjaman yang Tepat untuk Anda
Membalikkan Hipotek
Sebagian besar pembelian rumah dilakukan dengan hipotek biasa, atau forward. Dengan hipotek biasa, Anda meminjam uang dari pemberi pinjaman dan melakukan pembayaran bulanan untuk membayar pokok dan bunga. Seiring berjalannya waktu, utang Anda berkurang seiring meningkatnya ekuitas Anda. Ketika hipotek dibayar penuh, Anda memiliki ekuitas penuh dan memiliki rumah langsung.
Bagaimana Reverse Mortage Bekerja
Hipotek terbalik berfungsi berbeda: Alih-alih melakukan pembayaran kepada pemberi pinjaman, pemberi pinjaman melakukan pembayaran kepada Anda, berdasarkan persentase dari nilai rumah Anda. Seiring waktu utang Anda meningkat — saat pembayaran dilakukan kepada Anda dan bunga bertambah — dan ekuitas Anda berkurang ketika kreditor membeli semakin banyak ekuitas. Anda terus memegang hak milik atas rumah Anda, tetapi segera setelah Anda pindah dari rumah selama lebih dari setahun, menjualnya atau meninggal dunia — atau menunggak pajak properti Anda dan / atau asuransi atau rumah tersebut menjadi rusak — pinjaman menjadi jatuh tempo. Pemberi pinjaman menjual rumah untuk memulihkan uang yang telah dibayarkan kepada Anda (serta biaya). Setiap ekuitas yang tersisa di rumah jatuh ke tangan Anda atau ahli waris Anda.
Perhatikan bahwa jika kedua pasangan memiliki nama pada hipotek, bank tidak dapat menjual rumah sampai pasangan yang masih hidup meninggal — atau pajak, perbaikan, asuransi, situasi pindah atau penjualan rumah yang tercantum di atas terjadi. Pasangan harus menyelidiki masalah pasangan hidup dengan hati-hati sebelum menyetujui hipotek terbalik. Bunga yang dikenakan pada hipotek terbalik umumnya terakumulasi sampai hipotek berakhir, pada saat peminjam atau ahli warisnya mungkin atau mungkin tidak dapat mengurangi itu
(Untuk lebih lanjut, lihat Membalikkan Lubang Hipotek ).
Pinjaman Ekuitas Rumah
Jenis pinjaman ekuitas rumah adalah jalur kredit ekuitas rumah (HELOC). Seperti hipotek terbalik, pinjaman ekuitas rumah memungkinkan Anda mengubah ekuitas rumah Anda menjadi uang tunai. Cara kerjanya sama seperti hipotek utama Anda — bahkan, pinjaman ekuitas rumah juga disebut hipotek kedua. Anda menerima pinjaman sebagai pembayaran sekaligus sekaligus dan melakukan pembayaran rutin untuk melunasi pokok dan bunga, yang biasanya merupakan suku bunga tetap.
Dengan HELOC Anda memiliki opsi untuk meminjam hingga batas kredit yang disetujui, atas dasar yang diperlukan. Dengan pinjaman ekuitas rumah standar, Anda membayar bunga atas seluruh jumlah pinjaman; dengan HELOC Anda membayar bunga hanya pada uang yang sebenarnya Anda tarik. HELOC adalah pinjaman yang dapat disesuaikan, sehingga pembayaran bulanan Anda berubah karena suku bunga berfluktuasi.
Tentang HELOC
Saat ini, bunga yang dibayarkan untuk pinjaman ekuitas rumah dan HELOCs tidak dapat dikurangkan dari pajak kecuali uang tersebut digunakan untuk renovasi rumah atau kegiatan serupa. (Sebelum undang-undang pajak 2017 yang baru, bunga atas utang ekuitas rumah adalah semua atau sebagian dapat dikurangkan dari pajak. Perhatikan bahwa perubahan ini untuk tahun pajak 2018 hingga 2025.) Selain itu — dan ini merupakan alasan penting untuk membuat pilihan ini — dengan pinjaman ekuitas rumah, rumah Anda tetap menjadi aset bagi Anda dan ahli waris Anda. Penting untuk dicatat, bagaimanapun, bahwa rumah Anda bertindak sebagai jaminan, sehingga Anda berisiko kehilangan rumah Anda untuk disita jika Anda default pada pinjaman.
Perbedaan Antara Jenis Pinjaman
Membalikkan hipotek, pinjaman ekuitas rumah, dan HELOCs semuanya memungkinkan Anda untuk mengubah ekuitas rumah Anda menjadi uang tunai. Namun, mereka berbeda dalam hal pencairan, pembayaran, persyaratan usia dan ekuitas, persyaratan kredit dan pendapatan, dan keuntungan pajak. Berdasarkan faktor-faktor ini, kami menguraikan perbedaan mendasar antara ketiga jenis pinjaman:
Bagaimana Anda Dibayar
- Reverse Mortgage: Pembayaran bulanan, pembayaran lump-sum, jalur kredit atau kombinasi dari semuanya
(lihat Cara Memilih Paket Pembayaran Hipotek Balik ) Pinjaman Ekuitas Rumah: pembayaran lump-sum HELOC: Berdasarkan kebutuhan, hingga batas kredit yang disetujui sebelumnya — dilengkapi dengan kartu kredit / debit dan / atau buku cek sehingga Anda dapat menarik uang saat dibutuhkan
Jadwal pembayaran
- Reverse Mortgage: Pembayaran ditangguhkan — pinjaman yang jatuh tempo begitu peminjam menunggak pajak properti dan / atau asuransi; rumah itu rusak; peminjam pindah lebih dari setahun, menjual rumah, atau mati. Home-Equity Loan: Pembayaran bulanan yang dilakukan selama jangka waktu tertentu dengan tingkat bunga tetap HELOC: Pembayaran bulanan berdasarkan jumlah yang dipinjam dan tingkat bunga saat ini
Persyaratan Umur dan Kesetaraan
- Reverse Mortgage: Harus sekurang-kurangnya 62 dan memiliki rumah langsung atau memiliki saldo hipotek kecil Home-Equity Loan: Tidak ada persyaratan usia dan harus memiliki setidaknya 20% ekuitas di rumah HELOC: Tidak ada persyaratan usia dan harus memiliki setidaknya 20% ekuitas di rumah
Status Kredit dan Penghasilan
- Reverse Mortgage: Tidak ada persyaratan pendapatan, tetapi beberapa pemberi pinjaman dapat memeriksa untuk melihat apakah Anda mampu melakukan pembayaran tepat waktu dan penuh untuk biaya properti yang sedang berlangsung — seperti pajak properti, asuransi, biaya asosiasi pemilik rumah, dan sebagainya pada Home-Equity Loan: Bagus skor kredit dan bukti penghasilan tetap yang cukup untuk memenuhi semua kewajiban finansial HELOC: Skor kredit yang baik dan bukti pendapatan tetap cukup untuk memenuhi semua kewajiban keuangan
Keuntungan Pajak
- Reverse Mortgage: Tidak ada sampai pinjaman berakhir; maka itu tergantung Pinjaman Ekuitas Rumah: Untuk tahun pajak 2018 hingga 2025, bunga tidak dapat dikurangkan, kecuali jika uang itu dihabiskan untuk tujuan yang memenuhi syarat — untuk membeli, membangun, atau secara substansial memperbaiki rumah pembayar pajak yang mengamankan pinjaman (terima kasih kepada Potongan Pajak dan Pekerjaan Act of 2017) HELOC: Sama seperti untuk pinjaman ekuitas rumah
Memilih Pinjaman yang Tepat untuk Anda
Membalikkan hipotek, pinjaman ekuitas rumah, dan HELOCs semuanya memungkinkan Anda untuk mengubah ekuitas rumah Anda menjadi uang tunai. Jadi, bagaimana cara menentukan jenis pinjaman yang tepat untuk Anda?
Secara umum, hipotek terbalik dianggap sebagai pilihan yang lebih baik jika Anda mencari sumber pendapatan jangka panjang dan tidak keberatan bahwa rumah Anda tidak akan menjadi bagian dari harta warisan Anda. Namun, jika Anda sudah menikah, pastikan bahwa hak pasangan yang selamat jelas.
(Untuk lebih lanjut, lihat Reverse Mortgage: Mungkinkah Janda Anda Kehilangan Rumah? Dan Panduan Lengkap untuk Membalik Hipotek .)
Pinjaman ekuitas rumah atau HELOC dianggap sebagai opsi yang lebih baik jika Anda membutuhkan uang tunai jangka pendek, akan dapat melakukan pembayaran bulanan dan lebih memilih untuk mempertahankan rumah Anda. Keduanya membawa risiko yang cukup besar beserta manfaatnya, jadi tinjau opsi secara menyeluruh sebelum mengambil tindakan.
