Tingkat hipotek telah berada di posisi terendah sejak 2008 setelah krisis keuangan, tetapi konsensusnya adalah mereka akan naik; itu hanya masalah seberapa banyak dan kapan.
Tingkat rata-rata untuk hipotek suku bunga tetap 30 tahun telah berfluktuasi antara hanya di atas 4% dan 4, 5% untuk sebagian besar tahun 2014. Federal Home Loan Mortgage Corp, atau Freddie Mac seperti yang biasa disebut, memperkirakan suku bunga akan naik ke 5% pada akhir 2015. ( Untuk lebih lanjut, lihat: Cara Berbelanja Untuk Tarif Hipotek .)
Tingkat hipotek ditentukan oleh sejumlah faktor yang terkait dengan ekonomi, pasar utang dan kebijakan Federal Reserve.
Tautan ke Obligasi Negara
Suku bunga hipotek suku bunga tetap dikaitkan dengan suku bunga obligasi negara. Obligasi negara diterbitkan oleh Departemen Keuangan AS untuk membayar hutang.
Suku bunga hipotek suku bunga tetap 30 tahun, misalnya, biasanya terkait dengan imbal hasil obligasi Treasury 10-tahun. Hasil adalah tingkat pengembalian yang dinyatakan sebagai persentase. Ketika hasil naik atau turun begitu juga tingkat bunga.
Tarif pada hipotek tingkat disesuaikan (ARM), sementara itu, terikat dengan tingkat dana Federal. Ini adalah tingkat di mana lembaga penyimpanan atau bank meminjamkan dana yang dikelola di Federal Reserve satu sama lain dalam semalam. ( Untuk lebih lanjut, lihat: Hipotek: Tingkat bunga tetap vs Tingkat Adjustable .)
Ketika ekonomi sedang sakit Federal Reserve mempertahankan suku bunga rendah untuk mendorong pinjaman dan merangsang pengeluaran di antara konsumen. Inilah yang terjadi setelah pasar keuangan dan perumahan ambruk dan mengapa suku bunga tetap pada level terendah historis.
Pelonggaran Kuantitatif Segera Berakhir
Dalam langkah yang tidak biasa setelah jatuhnya pasar, Federal Reserve memulai program pelonggaran kuantitatif (QE) pada akhir 2008. Dalam upaya untuk meningkatkan ekonomi dan pasar perumahan, ia mulai membeli obligasi US Treasury dan sekuritas yang didukung hipotek, yang membantu tingkat hipotek yang lebih rendah. ( Untuk lebih lanjut, lihat: Pelonggaran Kuantitatif: Apakah Berhasil? )
The Fed telah membeli lebih dari $ 4 triliun dalam obligasi negara dan sekuritas yang didukung hipotek sejak awal program.
Suku bunga diperkirakan akan naik setelah program pembelian obligasi pelonggaran kuantitatif Federal Reserve meruncing. The Fed telah mengindikasikan kemungkinan besar akan berakhir pada bulan Oktober. ( Untuk lebih lanjut, lihat: Apa yang Akan Terjadi pada Treasury Menghasilkan Dengan Yellen Dan Meruncing? )
Penguatan Ekonomi
Faktor-faktor lain yang berkontribusi terhadap kenaikan tarif yang diantisipasi termasuk penguatan ekonomi. Pertumbuhan ekonomi diperkirakan rata-rata 3, 3% pada 2015, menurut Freddie Mac. Tingkat pengangguran juga turun dan diperkirakan akan terus berlanjut. Ingat, ketika ekonomi sedang berjuang, suku bunga dijaga tetap rendah untuk merangsang pertumbuhan. ( Untuk lebih lanjut, lihat: Apa yang Tingkat Pengangguran Tidak Memberitahu Kami .)
Tarif hipotek diperkirakan akan naik lebih cepat. Tetapi Federal Reserve, dipimpin oleh Janet Yellen, sedang menyeimbangkan - tidak menaikkan - suku bunga terlalu dini untuk mencegah merugikan ekonomi yang masih lemah dan pasar perumahan.
Garis bawah
Kecuali ledakan pasar keuangan dan perumahan lainnya, dan jika ekonomi terus membaik, perkirakan suku bunga akan naik pada paruh kedua tahun 2015. Jika mereka melonjak ke kisaran 5%, itu akan menjadi kenaikan moderat jika dibandingkan dengan rata-rata historis. Tarifnya masih jauh di bawah sekitar 8, 5% 30 tahun hipotek suku bunga tetap rata-rata sejak 1971 ketika Freddie Mac mulai melacaknya. Tarif rata-rata 6% di tahun-tahun menjelang resesi. ( Untuk lebih lanjut, lihat: Dasar-Dasar Hipotek: Pengantar .)
