Apa itu Kunci Pinjaman?
Kunci pinjaman mengacu pada janji pemberi pinjaman untuk menawarkan kepada peminjam suku bunga tertentu atas hipotek dan untuk mempertahankan suku bunga itu untuk periode waktu yang disepakati.
Cara Kerja Kunci Pinjaman
Kunci pinjaman menjamin peminjam bahwa pemberi pinjaman hipotek akan, pada saat penutupan, memberikan pinjaman dengan tingkat bunga tertentu. Biasanya, pemberi pinjaman menawarkan penawaran kepada calon peminjam yang mencerminkan suku bunga yang berlaku pada saat penawaran, bukan pada saat penyelesaian. Kurs yang dikutip juga akan mencakup margin pemberi pinjaman. Suku bunga bisa naik atau turun sebelum ditutup, sehingga kunci pinjaman memberi peminjam perlindungan terhadap kenaikan suku bunga selama periode kunci. Pemberi pinjaman terkadang akan menawarkan kunci pinjaman sebagai suku bunga tertentu ditambah sejumlah poin. Poin mewakili biaya yang dibayarkan pada awal pinjaman untuk menerima suku bunga yang lebih rendah selama masa pinjaman.
Jika tarif turun, peminjam mungkin memiliki opsi untuk menarik diri dari perjanjian. Probabilitas penarikan seperti itu dikenal sebagai risiko kejatuhan pemberi pinjaman. Namun, peminjam harus sangat berhati-hati untuk memastikan bahwa perjanjian kunci memungkinkan untuk penarikan.
Dalam beberapa kasus di mana tarif yang berlaku menurun selama periode kunci, peminjam mungkin memiliki opsi untuk mengambil keuntungan dari ketentuan float-down untuk mengunci dalam tarif baru yang lebih rendah. Seperti halnya fitur yang meningkatkan risiko suku bunga kepada pemberi pinjaman, ketentuan float-down hanya akan tersedia dengan biaya tambahan kepada peminjam.
Kunci pinjaman umumnya bertahan 30 atau 60 hari. Minimal mereka harus mencakup periode yang diperlukan bagi pemberi pinjaman untuk memproses permohonan pinjaman peminjam. Contoh periode kunci pendek adalah periode yang berakhir tidak lama setelah proses persetujuan pinjaman selesai. Dalam beberapa kasus, periode kunci ini dapat sesingkat beberapa hari. Seorang peminjam dapat menegosiasikan persyaratan kunci pinjaman dan sering memperpanjang jangka waktu kunci untuk biaya atau tingkat yang sedikit lebih tinggi.
Kunci pinjaman memberi peminjam perlindungan terhadap kenaikan suku bunga selama periode kunci.
Kunci Pinjaman vs. Komitmen Pinjaman
Penting untuk membedakan antara kunci pinjaman dan komitmen pinjaman. Komitmen pinjaman dapat merujuk pada jalur kredit komersial, tetapi ketika digunakan mengacu pada perjanjian hipotek, istilah tersebut merujuk pada niat pemberi pinjaman untuk meminjamkan jumlah tertentu pada titik yang tidak ditentukan di masa depan. Komitmen tersebut mungkin atau mungkin tidak mengandung kunci pinjaman. Umumnya, peminjam menggunakan komitmen pemberi pinjaman untuk membuat penawarannya lebih menarik bagi penjual properti di lingkungan penawaran yang kompetitif.
