Definisi cd jumbo

Apa itu Jumbo CD?

CD jumbo adalah sertifikat setoran (CD) yang membutuhkan kewajiban keseimbangan minimum yang lebih tinggi daripada yang dibutuhkan oleh sertifikat setoran tradisional. Sebagai gantinya, CD jumbo membayar tingkat pengembalian bunga yang lebih tinggi. Sertifikat deposito adalah jenis rekening tabungan yang membayar bunga tetap sebagai imbalan bagi para penabung yang menyimpan dananya di rekening sampai tanggal jatuh tempo yang ditentukan.

CD Jumbo Dijelaskan

Sertifikat deposito tradisional biasanya menawarkan tingkat pengembalian (RoR) yang lebih tinggi daripada rekening tabungan standar atau rekening giro berbunga. Dengan nada yang sama, CD jumbo akan membayar tarif yang bahkan lebih tinggi dari yang diterima CD tradisional. Jumbo menerima tingkat yang lebih tinggi karena mereka membutuhkan investasi minimum yang lebih besar daripada CD standar. Sebagian besar CD jumbo mulai dari $ 100.000, tetapi lembaga keuangan yang menawarkan produk mungkin memiliki beberapa produk yang memiliki titik masuk yang lebih rendah.

CD Jumbo dianggap sebagai investasi bebas risiko karena diasuransikan hingga $ 250.000 oleh Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC). Credit Union juga memasarkan CD jumbo, dan dana ini menemukan perlindungan di bawah National Credit Union Administration (NCUA).

Pengambilan Kunci

CD jumbo adalah sertifikat deposito (CD) dengan persyaratan saldo minimum $ 100.000. Meskipun CD Jumbo memiliki persyaratan saldo minimum yang lebih tinggi daripada CD tradisional, sebagai imbalannya mereka membayar tingkat bunga yang lebih tinggi daripada CD konvensional. tingkat bunga membantu menstabilkan pengembalian dalam portofolio investasi dengan sebagian mengimbangi risiko pasar. CD Jumbo dapat digunakan sebagai jaminan untuk pinjaman.

Penghasilan dari Jumbo CD

Investor menerima premi — berdasarkan tingkat bunga tetap — sebagai kompensasi karena tidak memiliki akses ke uang mereka selama umur akun. Misalnya, CD jumbo satu tahun yang membayar bunga 1, 5% mungkin mengharuskan dana tetap terkunci di akun selama satu tahun. CD Jumbo dapat memiliki panjang term sesingkat beberapa hari atau selama satu dekade. Namun, rentang standar adalah antara tiga bulan hingga lima tahun. Juga, semakin panjang jangka waktu, semakin tinggi tingkat bunga yang dikembalikan pada dana yang diinvestasikan.

Setelah CD jatuh tempo, lembaga keuangan mengembalikan pokok investor. Penarikan awal dapat dilakukan, tergantung pada ketentuan produk yang dibeli. Namun, investor akan membayar penalti untuk penghentian awal kontrak.

Bagaimana Investor Menggunakan CD Jumbo

Investor institusi besar adalah pelanggan khas untuk CD jumbo. Lembaga-lembaga besar ini termasuk bank, beberapa perusahaan besar, dan dana pensiun. Terutama, ini karena persyaratan keseimbangan minimum yang tinggi. Pelanggan ini menggunakan CD jumbo sebagai sarana investasi sementara karena beberapa emiten memiliki tenor selama tujuh hari. Jatuh tempo jangka pendek memungkinkan investor institusional dan perusahaan untuk mendapatkan bunga atas uang menganggur untuk jangka pendek sebelum menggulirkan dana ke usaha lain.

Selain dibayar untuk memarkir dana mereka dalam produk ini, investor besar menggunakannya sebagai instrumen untuk mengurangi paparan risiko pasar portofolio mereka. Risiko pasar muncul ketika harga di pasar saham berfluktuasi dari waktu ke waktu. Akibatnya, portofolio saham dapat memperoleh pengembalian tinggi, tetapi mereka juga dapat mengalami kerugian besar. Bunga stabil yang dibayarkan pada CD jumbo membantu mengimbangi dan mengurangi risiko pengembalian negatif yang dapat terjadi dari memegang saham.

Bisnis yang mencari pinjaman atau jenis pembiayaan lain dari bank dapat menjaminkan jumbo CD-nya sebagai jaminan. Jaminan adalah aset yang dipegang oleh pemberi pinjaman sebagai jaminan untuk pinjaman jika peminjam ketinggalan atau gagal bayar atas pembayaran pinjaman. Jika peminjam lalai dalam pengiriman pembayaran yang tepat waktu, kreditur dapat mengambil jaminan untuk mengganti kerugian. Namun, sertifikat deposito yang disimpan dalam rekening pensiun tidak dapat dijadikan jaminan untuk pinjaman.

Risiko dan Kerugian CD Jumbo

Meskipun CD jumbo memiliki aspek positif dari tingkat yang lebih tinggi dan perlindungan FDIC, ada kelemahan untuk berinvestasi di dalamnya. Secara historis, CD jumbo telah membayar tingkat yang jauh lebih tinggi daripada CD tradisional dan rekening tabungan. Namun, perbedaan antara pengembalian tersebut telah menyempit dalam beberapa tahun terakhir menjadikan jumbo CD investasi yang kurang menarik.

Risiko Inflasi

CD jumbo biasanya tidak mengikuti inflasi — dikenal sebagai risiko inflasi. Inflasi adalah ukuran laju kenaikan harga dalam perekonomian. Misalnya, jika tingkat inflasi dalam perekonomian adalah 2%, dan tingkat bunga pada CD adalah 2, 5%, investor hanya mendapatkan 0, 5% secara riil. Untuk membuat investasi dalam CD jumbo bermanfaat, investor perlu mengunci dana mereka untuk jangka waktu yang lebih lama menghasilkan tingkat yang lebih tinggi.

Sanksi Penarikan Awal

Jika pemegang membutuhkan dana ini sebelum CD Jumbo jatuh tempo, penarikan akan menghasilkan penalti. Denda dapat berupa biaya yang dinilai oleh bank, atau investor mungkin kehilangan bunga yang diperoleh sampai saat ini. Setiap bank akan memiliki aturan dan pedoman khusus untuk penarikan awal. Jika kemungkinan dana dibutuhkan sebelum CD jatuh tempo, investor mungkin lebih baik menginvestasikan dana di akun yang tidak memiliki batasan penarikan seperti rekening tabungan berbunga tinggi.

Risiko Tingkat Bunga

Kekhawatiran lain bagi investor CD jumbo adalah risiko tingkat bunga. Risiko ini muncul ketika suku bunga pasar saat ini naik di atas yang ditawarkan oleh jumbo CD. Jika suku bunga naik ketika investor memegang CD Jumbo, mereka kehilangan tingkat yang lebih tinggi jika dana ini bebas untuk berinvestasi di tempat lain.

Sebaliknya, jika suku bunga turun selama periode holding, pada saat jatuh tempo, investor mungkin tidak dapat menginvestasikan kembali dana pada tingkat yang sebanding dengan CD. Bahaya ini dikenal sebagai risiko reinvestasi. Meskipun CD jumbo membayar tingkat yang lebih tinggi pada permulaan dibandingkan dengan produk lain, investor harus mempertimbangkan pro dan kontra untuk memastikan mereka tidak berakhir dengan pengembalian yang lebih rendah dalam jangka panjang.

Pro

CD Jumbo menawarkan tingkat bunga yang stabil selama jangka waktu holding.
CD Jumbo biasanya membayar tingkat bunga yang lebih tinggi daripada CD tradisional atau rekening tabungan.
Bunga stabil yang dibayarkan pada CD Jumbo sebagian dapat mengimbangi risiko pasar portofolio dari pengembalian negatif dari memegang saham.
CD Jumbo membawa jaminan hingga $ 250.000 per akun oleh FDIC atau NCUA.

Cons

CD Jumbo membayar pengembalian yang lebih rendah daripada banyak investasi dengan suku bunga tetap lainnya seperti obligasi.
Dalam lingkungan suku bunga pasar yang meningkat, CD jumbo menghadapi risiko suku bunga karena investor mungkin memegang CD yang membayar suku bunga lebih rendah.
CD jumbo biasanya tidak mengikuti inflasi yang berarti harga bisa naik pada tingkat yang lebih cepat daripada tingkat pengembalian CD.
Investor tidak dapat mengakses dana mereka dalam CD Jumbo sebelum jatuh tempo tanpa dikenakan penalti penarikan awal.
CD Jumbo dapat memiliki persyaratan keseimbangan minimum yang tinggi.

Contoh Dunia Nyata dari CD Jumbo

Wells Fargo Bank (WFC) adalah bank konsumen di AS yang menawarkan banyak jenis CD termasuk CD jumbo. Contoh tingkat jumbo pada 13 April 2019, termasuk:

CD jumbo enam bulan dengan setoran minimum $ 100, 000 membayar 1, 15%. CD jumbo satu tahun dengan setoran minimum $ 100, 000 membayar 1, 25%.

Harap dicatat bahwa suku bunga yang ditawarkan oleh bank dapat berubah kapan saja untuk CD baru dan mungkin berbeda tergantung pada keadaan di mana deposan berada.

Daftar Isi: