Indeks saham terkemuka mengalami penurunan satu hari terbesar mereka pada Selasa sejak akhir Agustus, terganggu oleh data pabrik yang lemah. Indeks Pembelian Beli Manajer (PMI) Institute for Supply Management (ISM) untuk September secara tak terduga turun menjadi 47, 8, turun dari 49, 1 pada Juli dan datang jauh di bawah ekspektasi ekonom sebesar 50, 2, ke rekor terendah 10-tahun. Angka di bawah 50 mengindikasikan kontraksi dan membuat investor dan perusahaan mempertanyakan seberapa besar perselisihan perdagangan Amerika Serikat dengan Cina yang memengaruhi pabrik.
"Tarif Cina yang naik merugikan bisnis kami, " kata seorang responden survei, per Barron's. "Sebagian besar bahan tidak dibuat di Amerika Serikat dan hanya dibuat di Cina, " tegas anggota ISM lainnya.
Pedagang akan mendapatkan wawasan lebih lanjut tentang kesehatan ekonomi pada hari Jumat ketika Biro Statistik Tenaga Kerja AS (BLS) merilis laporan ketenagakerjaan bulan September yang diharapkan menunjukkan 145.000 pekerjaan baru yang dibuat bulan lalu dibandingkan dengan 130.000 pada bulan Agustus. Perhatian kemudian bergeser ke pembicaraan perdagangan AS-Cina di Washington akhir bulan ini dan petunjuk yang diberikan dari Federal Reserve tentang arah masa depan suku bunga.
Mereka yang ingin memposisikan penurunan selanjutnya dalam Indeks S&P 500, Dow Jones Industrial Average (DJIA), dan Nasdaq dapat memperoleh paparan singkat terhadap indeks yang diawasi ketat ini dengan memperdagangkan dana yang diperdagangkan di bursa terbalik (ETF) yang diuraikan di bawah ini. Setiap dana bergerak berlawanan arah dengan indeks dasarnya dan baru-baru ini membentuk pola bottoming. Mari kita membahas perincian yang lebih baik dari setiap ETF dan membahas beberapa peluang swing trading.
ProShares UltraShort S & P500 ETF (SDS)
Dengan basis aset yang sangat besar yaitu $ 1, 06 miliar, ProShares UltraShort S & P500 ETF (SDS) bertujuan untuk memberikan dua kali pengembalian terbalik satu hari dari Indeks S&P 500. Benchmark ini memberikan ukuran kinerja pasar saham AS yang besar. SDS menyerahkan lebih dari 7 juta saham per hari dengan spread rata-rata 0, 03% yang sempit, sehingga cocok untuk pedagang yang ingin memendekkan nama pasar seperti Microsoft Corporation (MSFT), Amazon.com, Inc. (AMZN), dan Warren Buffet's Berkshire Hathaway Inc. (BRK.B). Dana ini membebankan biaya manajemen 0, 90% yang kompetitif karena penggunaan produk turunannya untuk mencapai pengembalian yang diarahkan. Pada 2 Oktober 2019, SDS mengeluarkan hasil dividen 1, 90% dan telah jatuh hampir 30% dari tahun ke tahun (YTD).
Karena Indeks S&P 500 cenderung lebih tinggi untuk tujuh bulan pertama tahun ini, SDS melacak lebih rendah tetapi sekarang tampaknya membentuk double bottom. Meskipun swing low rendah telah terbentuk bulan ini dibandingkan dengan palung Juli, indeks kekuatan relatif (RSI) menunjukkan terendah terbaru yang lebih dangkal, menunjukkan divergensi bullish. Mereka yang membeli dana harus berpikir tentang membukukan keuntungan saat pindah ke $ 33, di mana harga menghadapi perlawanan dari rata-rata bergerak sederhana (SMA) 200 hari dan puncak Agustus. Lindungi modal perdagangan dengan menempatkan stop-loss order baik di bawah rendah kemarin di $ 29, 20 atau di bawah rendah September di $ 28, 63.
ProShares UltraShort Dow30 ETF (DXD)
ProShares UltraShort Dow30 ETF (DXD) berupaya mengembalikan dua kali lipat kinerja harian Indeks Dow Jones Industrial Average - tolok ukur blue-chip yang melacak 30 perusahaan besar milik publik yang diperdagangkan di New York Stock Exchange (NYSE) dan Nasdaq. DXD, yang memiliki rasio pengeluaran 0, 95% dan dibentuk pada tahun 2006, memberi pedagang alat taktis yang diungkit. Meskipun ETF cocok untuk mereka yang ingin bertaruh melawan industri, ETF juga memberikan paparan singkat yang wajar untuk sektor teknologi dan keuangan. Dana diperdagangkan lebih dari 1 juta saham hampir setiap hari dan memiliki spread rata-rata 0, 04% yang ketat untuk meminimalkan selip. DXD memiliki $ 169, 53 juta aset yang dikelola (AUM), menghasilkan 1, 78%, dan mencatat penurunan 26, 39% YTD pada 2 Oktober 2019.
Setelah awalnya turun di bawah ayunan terendah Juli di $ 25, 04, harga saham DXD telah berbalik arah untuk diperdagangkan kembali di atas level itu - menunjukkan kemungkinan double bottom. Divergensi bullish antara harga dan indikator RSI juga mengisyaratkan memudarnya momentum penjual. Pedagang yang mengambil posisi buy harus mengantisipasi pergerakan ke sekitar $ 29 - area pada grafik di mana harga dapat mengalami resistensi dari garis tren horisontal dan SMA 200-hari. Batasi risiko penurunan dengan menetapkan berhenti di bawah $ 25.
ProShares UltraPro, QQQ ETF Pendek (SQQQ)
Dibuat pada tahun 2010, ProShares UltraPro Short QQQ ETF (SQQQ) memiliki misi untuk mengembalikan tiga kali kinerja terbalik satu hari dari Indeks Nasdaq 100. Indeks yang mendasarinya terdiri dari 100 perusahaan AS yang paling aktif diperdagangkan terdaftar di Nasdaq yang beroperasi di industri seperti ritel, bioteknologi, industri, teknologi, dan perawatan kesehatan. Karena tujuan taktis jangka pendek dana tersebut, biaya manajemennya yang tinggi 0, 95% tidak akan terlalu mempengaruhi strategi aktif. Lebih penting lagi, spread rata-rata 0, 03% yang sangat tipis dan lebih dari $ 200 juta dalam likuiditas dolar setiap hari menjaga biaya perdagangan tetap rendah. Pada 2 Oktober 2019, SQQQ mengendalikan $ 1, 17 miliar dalam aset bersih dan turun sekitar 50% sepanjang tahun ini. Dana menghasilkan 3, 09%.
Bagan SQQQ, tidak mengherankan, terlihat mirip dengan dua dana pertama yang dibahas. Seperti halnya pembentukan divergensi positif, persilangan terbaru dari garis rata-rata konvergensi divergensi bergerak (MACD) di atas garis sinyalnya mendukung kasus bull. Harga ETF ditutup di atas SMA 50-hari di sesi perdagangan Kamis untuk menambah keyakinan naik lebih lanjut. Mereka yang masuk harus melihat untuk keluar pada $ 39, di mana harga menemukan perlawanan dari garis horizontal dan SMA 200-hari yang jatuh. Untuk memastikan rasio risiko / imbalan yang menguntungkan, lakukan stop order di bawah $ 31.
StockCharts.com
