Saham Costco Wholesale Corp (COST) mungkin menuju lebih rendah sekitar 11% dalam waktu dekat, berdasarkan analisis grafik teknis. Saham saham telah mengungguli S&P 500 yang lebih luas sejauh ini pada tahun 2018 meningkat hampir 6%, dibandingkan kenaikan S&P 500 sekitar 2%. Tetapi analis memperkirakan pertumbuhan pendapatan Costco akan melambat secara material di tahun-tahun mendatang, meninggalkan saham mahal pada penilaian saat ini.
Perusahaan diatur untuk melaporkan hasil kuartal ketiga fiskal pada 31 Mei setelah penutupan perdagangan. Analis mencari perusahaan untuk menunjukkan bahwa pendapatan tumbuh 10% menjadi $ 31, 75 miliar, sementara pendapatan diperkirakan naik sebesar 19% menjadi $ 1, 67 per saham.
BIAYA data oleh YCharts
Perlawanan Teknis
Pengaturan teknis dalam grafik menunjukkan rentang perdagangan yang terdefinisi dengan baik untuk saham selama beberapa tahun terakhir. Saham saat ini diperdagangkan di ujung atas saluran, dan jika mereka jatuh ke ujung bawah, itu bisa mengakibatkan penurunan sekitar 11, 5% menjadi $ 174. Harga saham terhenti selama sebulan terakhir dan tidak mampu naik di atas resistance di sekitar $ 200. (Untuk lebih lanjut, lihat juga: Pedagang Costco Bullish Menjelang Penghasilan .)
Melemahnya Kekuatan Relatif
Selain itu, indeks kekuatan relatif (RSI) telah cenderung lebih rendah baru-baru ini setelah mencapai level overbought lebih dari 80. Level di atas 70 adalah overbought. Selanjutnya, RSI telah menjadi tren lebih rendah sementara saham telah memantul sejak awal Februari. Divergensi dalam arah antara RSI dan harga saham adalah tanda bearish. Tingkat volume juga telah menurun di saham, dan itu mungkin menunjukkan minat beli mungkin memudar.
Tidak murah
Analis saat ini melihat pendapatan untuk setahun penuh naik 8% dibandingkan tahun lalu, menjadi $ 139, 54 miliar. Sementara pendapatan terlihat naik 17, 5% menjadi $ 6, 84 per saham. Tetapi pertumbuhan pendapatan untuk Costco terlihat melambat selama dua tahun ke depan, ke tingkat pertumbuhan 12, 6% pada tahun 2019 menjadi 7, 6% pada tahun 2020. Ini membuat saham perdagangan Costco sekitar 25, 5 kali perkiraan pendapatan 2019 — tidak murah untuk suatu perusahaan dengan pertumbuhan melambat. Selain itu, penghasilan Multipel Costco saat ini berada di tengah rentang historisnya, dari 22 hingga 28, menjadikannya bernilai terbaik. (Untuk lebih lanjut, lihat juga: Bagaimana Saham Costco Dapat Melambung di E-Commerce .)
Data Bagan Fundamental oleh YCharts
Grafik teknis bearish Costco dan stok mahal tidak menjadi pertanda baik untuk masa depan dalam jangka pendek. Ini akan menjadi hasil kuartalan pada akhir Mei yang akan memiliki dampak yang lebih signifikan di mana saham bergerak dalam jangka panjang.
