CFA vs Seri 7: Tinjauan
Singkatnya, lisensi Seri 7 jauh lebih mudah diperoleh daripada sertifikasi Chartered Financial Analyst (CFA). Seri 7 hanya membutuhkan sebagian kecil dari waktu untuk mempersiapkan dibandingkan dengan ujian CFA. Materi dalam Seri 7 tidak sesulit atau seluas itu. Seri 7 dapat dicapai setelah melewati dua tes yang relatif singkat sedangkan CFA membutuhkan tiga tes panjang.
Penunjukan CFA dan Seri 7 biasanya akan membawa Anda ke jalur karier yang berbeda di industri keuangan. Secara keseluruhan, Seri 7 diperlukan untuk pembelian dan penjualan produk-produk sekuritas, termasuk saham, obligasi, reksadana, opsi, program partisipasi langsung, dan kontrak variabel. CFA tidak dimandatkan oleh badan pengatur mana pun untuk posisi industri keuangan. CFA terutama merupakan sertifikasi, sebanding dengan gelar master, yang meningkatkan kredibilitas profesional investasi dan juga meningkatkan prospek peningkatan karier.
Pengambilan Kunci
- Lisensi Seri 7 dan sertifikasi Analis Keuangan Chartered adalah dua penunjukan dalam industri keuangan yang biasanya mengarah ke jalur karier yang berbeda. Seri 7 dikelola oleh FINRA dan diperlukan untuk individu yang membeli dan menjual daftar sekuritas khusus dalam pekerjaan mereka. CFA dikelola oleh CFA Institute dan biasanya dipandang sebagai akreditasi tingkat tinggi yang mirip dengan gelar master. Pemegang saham CFA biasanya bekerja terutama dalam bidang analisis portofolio investasi, penasihat investasi, analisis sekuritas, perbankan investasi, ekonomi, dan akademisi.
CFA
CFA Institute menerbitkan piagam CFA kepada orang-orang yang dapat memenuhi persyaratan ketatnya. Orang-orang kadang membandingkan program studi CFA dengan memperoleh gelar master administrasi bisnis (MBA) kecuali bahwa itu jauh lebih khusus di bidang investasi.
Untuk mendapatkan CFA, seorang individu harus memenuhi semua persyaratan yang ditetapkan oleh CFA Institute, termasuk:
- Lulus semua tiga tingkatan ujian CFA. Dapatkan gelar sarjana atau tunjukkan empat tahun pengalaman kerja profesional yang dapat diterima. Jadilah anggota Institut CFA, yang membutuhkan afiliasi dengan cabang lokal
Rincian kurikulum program CFA dapat ditemukan di situs web CFA Institute.
Pemegang CFA merasa bahwa aspek program yang paling menantang adalah memenuhi persyaratan pendidikan. Calon harus lulus tiga ujian kesulitan progresif. CFA Institute menyarankan minimal 250 jam waktu belajar untuk setiap tes. Menawarkan ujian Tingkat I dua kali setahun pada bulan Juni dan Desember. Ini menawarkan ujian Tingkat II dan III hanya sekali setiap tahun pada bulan Juni. Secara efektif, kandidat hanya dapat lulus satu tes per tahun karena tanggal ujian. Tidak ada batasan berapa kali seorang kandidat dapat mengikuti ujian. Kandidat Tingkat I berpotensi menguji pada bulan Juni dan Desember. Kandidat Level II dan III harus menunggu satu tahun penuh untuk mengulang tes karena tes ini hanya tersedia pada bulan Juni. Biaya dibebankan termasuk biaya pendaftaran dan biaya ujian mulai dari $ 650 hingga $ 1.380.
Tingkat kelulusan rendah program CFA mengindikasikan sulitnya ujian. Statistik rata-rata sepuluh tahun menunjukkan bahwa 44% pendaftar menyelesaikan program. Sedangkan untuk tes individu, 41% lulus Level I, 44% lulus Level II, dan 52% lulus Level III.
CFA dianggap sebagai salah satu sertifikasi analisis investasi paling khusus dalam industri keuangan. CFA dapat secara signifikan membantu kemajuan karier seseorang, terutama dalam bidang:
- Manajemen investasiAnalisis portofolioPembelian di sisi lainJelas analisis sisi penjualanInvestment bankingAcademiaEkonomiNasehat keuangan
Seri 7
Perbedaan utama antara Seri 7 dan CFA adalah bahwa satu adalah lisensi sedangkan yang lainnya adalah sertifikasi. Lisensi Seri 7 diperlukan untuk individu yang pekerjaannya melibatkan permintaan, pembelian, atau penjualan sekuritas, termasuk saham, obligasi, reksadana, opsi, program partisipasi langsung, dan kontrak variabel. Pada Oktober 2018, lulus ujian Seri 7 bukan satu-satunya persyaratan bagi pemegang lisensi FINRA baru. Kandidat lisensi baru juga harus lulus ujian Essential Industry Essentials (SIE).
SIE adalah ujian pilihan ganda dengan 75 pertanyaan. Calon memiliki satu jam dan 45 menit untuk mengikuti tes. Diperlukan skor kelulusan 70. Ujian SIE dirancang oleh FINRA untuk memastikan bahwa pemegang lisensi FINRA menunjukkan pemahaman menyeluruh tentang pengetahuan dasar industri sekuritas.
Ujian Seri 7 dikelola oleh FINRA. Ini memiliki 125 pertanyaan yang mencakup empat fungsi pekerjaan utama dari perwakilan berlisensi Seri 7. Tes harus diselesaikan dalam 225 menit.
Empat fungsi pekerjaan utama meliputi:
- Fungsi 1: Mencari bisnis untuk broker-dealer melalui pelanggan dan pelanggan potensial. Fungsi 2: Membuka akun setelah mendapatkan dan mengevaluasi profil keuangan dan tujuan investasi pelanggan. 4: Memperoleh dan memverifikasi instruksi dan perjanjian pembelian dan penjualan pelanggan; memproses, menyelesaikan, dan mengonfirmasi transaksi
Sebagian besar kursus persiapan ujian Seri 7 menyarankan 80 hingga 100 jam waktu belajar, termasuk ujian praktik langsung dan setidaknya 1.000 pertanyaan praktik. Berbeda dengan ujian CFA, yang mencakup studi kasus, teori keuangan dan investasi, dan matematika kuantitatif, ujian Seri 7 melibatkan menghafal peraturan SEC dan beberapa matematika dasar. Skor 72% diperlukan untuk lulus ujian, dan angka kelulusannya lebih besar dari 70%.
Untuk mendapatkan lisensi Seri 7 sepenuhnya, kandidat harus:
- Diasosiasikan dengan dan disponsori oleh perusahaan anggota FINRA atau perusahaan anggota organisasi mandiri (SRO) lain yang berlaku.
Perbedaan utama
Lisensi Seri 7 dan sertifikasi CFA umumnya diperoleh untuk karier yang berbeda dalam industri keuangan. Perwakilan berlisensi Seri 7 cenderung bekerja dalam penjualan pasar keuangan, seringkali sebagai pialang saham atau penasihat keuangan berbasis transaksi. Ingatlah bahwa Seri 7 diperlukan untuk meminta, membeli dan menjual saham, obligasi, reksadana, opsi, program partisipasi langsung, dan kontrak variabel dalam posisi keuangan apa pun. Lisensi Seri 7 dapat kedaluwarsa jika perwakilan tidak dipekerjakan dengan organisasi yang terdaftar FINRA selama dua tahun.
Meskipun beberapa penasihat investasi berlisensi 7 juga memegang piagam CFA, sebagian besar karir yang membutuhkan CFA tidak memerlukan lisensi Seri 7. Berbeda dengan Seri 7, sertifikasi CFA tidak kedaluwarsa. Dengan demikian, ini adalah sertifikasi yang dapat digunakan dalam memasarkan keterampilan pribadi Anda sepanjang karier Anda. Dengan piagam CFA dan keanggotaan dengan CFA Institute, pembuat peta memiliki kesempatan untuk melanjutkan pendidikan mereka setiap tahun melalui kursus pendidikan berkelanjutan. Secara umum, CFA dapat menjadi saluran yang baik untuk pekerjaan bergaji tinggi dengan kebebasan yang lebih besar untuk tanggung jawab dan otoritas manajemen.
Dalam hal kurikulum dan kesulitan, ada perbedaan besar antara Seri 7 dan CFA. Lisensi Seri 7 mencakup terminologi pasar sekuritas dasar, produk, dan fungsi pekerjaan melalui ujian SIE dan ujian Seri 7. Kurikulum CFA jauh lebih kuantitatif dan teoritis, mencakup bidang analisis kuantitatif, penilaian sekuritas, ekonomi, pelaporan keuangan, akuntansi, dan banyak lagi.
