Apa itu ARM Margin?
Margin ARM adalah tingkat persentase tetap yang ditambahkan ke tingkat diindeks untuk menentukan tingkat bunga sepenuhnya diindeks dari hipotek tingkat disesuaikan (ARM). KPR disesuaikan adalah salah satu produk kredit suku bunga variabel paling umum yang ditawarkan di pasar pinjaman primer.
BREAKING DOWN ARM Margin
Margin ARM adalah bagian yang sangat penting dan sering diabaikan dari tingkat suku bunga pinjaman hipotek disesuaikan. Margin ARM biasanya mencakup mayoritas bunga yang dibayar peminjam atas pinjaman mereka. Ini ditambahkan ke tingkat indeks yang ditentukan produk untuk menentukan tingkat bunga yang diindeks sepenuhnya yang dibayar peminjam atas pinjaman. Ketentuan untuk tingkat yang diindeks dan margin ARM dirinci dalam perjanjian kredit pinjaman.
Pinjaman hipotek yang dapat disesuaikan adalah produk hipotek rumah yang populer. Mereka disusun dengan jadwal amortisasi yang memberikan arus kas stabil kepada pemberi pinjaman melalui pembayaran cicilan. Ketika tingkat naik, tingkat yang disesuaikan pada ARM meningkat yang menguntungkan kreditur dan menghasilkan tingkat pendapatan bunga yang lebih besar. Pinjaman hipotek yang dapat disesuaikan bermanfaat bagi peminjam ketika suku bunga turun.
Dengan hipotek suku bunga yang disesuaikan, peminjam membayar bunga tetap dan suku bunga variabel selama masa pinjaman. Beberapa tahun pertama pinjaman memerlukan tingkat bunga tetap sementara tahun-tahun sisanya memiliki tingkat variabel. Peminjam dapat mengidentifikasi tahun-tahun yang tetap dan variabel dengan kutipan produk. Misalnya ARM 5/1 akan memiliki tingkat bunga tetap selama lima tahun dan tingkat variabel setelah itu yang disetel ulang setiap tahun.
Tarif Terindeks
Tingkat diindeks pada hipotek tingkat disesuaikan adalah apa yang menyebabkan tingkat diindeks sepenuhnya berfluktuasi untuk peminjam. Dalam produk tingkat variabel, seperti ARM, pemberi pinjaman memilih patokan khusus untuk indeks tingkat bunga dasar. Indeks dapat mencakup LIBOR, suku bunga pemberi pinjaman dan berbagai jenis Treasuries AS. Diindeks tingkat tarif produk variabel akan diungkapkan dalam perjanjian kredit. Setiap perubahan pada kurs yang diindeks akan menyebabkan perubahan pada suku bunga peminjam yang terindeks sepenuhnya.
Level Margin ARM
Margin ARM adalah komponen kedua yang terlibat dalam tingkat peminjam sepenuhnya diindeks pada hipotek tingkat disesuaikan. Dalam ARM, penjamin emisi menentukan tingkat margin ARM yang ditambahkan ke tingkat yang diindeks untuk menciptakan tingkat bunga yang sepenuhnya diindeks yang harus dibayar oleh peminjam. Peminjam dengan kualitas kredit yang tinggi dapat mengharapkan memiliki margin ARM yang lebih rendah yang menghasilkan tingkat bunga yang lebih rendah secara keseluruhan pada pinjaman. Peminjam dengan kualitas kredit yang lebih rendah akan memiliki margin ARM yang lebih tinggi yang mengharuskan mereka membayar tingkat bunga yang lebih tinggi atas pinjaman mereka.
