Daftar Isi
- 1. Joel Tillinghast
- 2. Will Danoff
- 3. Tom Soviero
- 4 Sonu Kalra
- 5. John Roth
Didirikan di Boston pada tahun 1946, Fidelity Investments telah berkembang menjadi salah satu perusahaan reksa dana, broker, dan jasa keuangan multinasional terbesar dan paling diakui di dunia. Ini juga rumah bagi beberapa manajer portofolio paling sukses dan terkenal dalam bisnis reksa dana, termasuk investor terkenal Peter Lynch, yang mengelola dana utama Magellan Fund Fidelity dari 1977 hingga 1990, menghasilkan pengembalian tahunan rata-rata 29% dan cukup menarik. investor menumbuhkan aset dana dari $ 20 juta menjadi hampir $ 15 miliar.
Pengambilan Kunci
- Di antara para manajer menonjol di Fidelity, Joel Tillinghast menjalankan Dana Fidelitas Harga Rendah yang berorientasi pada nilai, dan Dana Peluang Intrinsik Seri Fidelity. Penasihat Dana Wawasan Baru dengan anak didiknya, John Roth.Tom Soviero adalah manajer utama Dana Saham Perusahaan Fidelity Leveraged serta Dana Efek Konversi Fidelity. Sonu Kalra mengelola Dana Pertumbuhan Chip Biru Fidelity, setelah mengepalai analisis teknologi Fidelity tim selama lebih dari tujuh tahun. John Roth telah dibimbing oleh Will Danoff selama 20 tahun karirnya di Fidelity; dia saat ini mengelola bersama, bersama dengan Danoff, Penasihat Fidelity New Insights Fund, dana pertumbuhan besar-besaran.
1. Joel Tillinghast
Joel Tillinghast mulai dengan Fidelity pada tahun 1986, setelah percakapan telepon dengan Peter Lynch. Setelah percakapan itu, Lynch menutup telepon dan berkata, "Kita harus mempekerjakan orang itu." Lynch secara pribadi membimbing Tillinghast. Pada tahun 1989, Tillinghast adalah manajer portofolio sendiri, mengambil tampuk manajemen dari Fidelity Low-Priced Stock Fund yang berorientasi nilai. Dana ini secara teratur mengungguli Indeks S&P 500 selama 25 tahun terakhir dan hanya mengalami empat tahun ke bawah. Sejak 2012, Tillinghast juga mengelola Dana Peluang Intrinsik Seri Fidelity, meningkatkan nilai aset bersih (NAV) dari $ 10 menjadi lebih dari $ 16 per saham dalam tujuh tahun.
Tillinghast berpegang teguh pada strategi investasi nilai holistik yang dengan ketat memeriksa keuangan dan manajemen fundamental perusahaan, dan memperhitungkan tren makroekonomi dan industri. Fidelity Low-Priced Stock Fund patut dicatat karena secara bersamaan memiliki jumlah kepemilikan terbesar (sekitar 900), namun salah satu rasio turnover portofolio terendah dari setiap dana yang dikelola secara aktif yang ditawarkan Fidelity.
Dengan 40.000 rekanan tersebar di AS dan 8 negara lain di Amerika Utara, Eropa, Asia, dan Australia, Fidelity adalah salah satu perusahaan reksa dana, broker, dan jasa keuangan terbesar di dunia.
2. Will Danoff
Will Danoff bergabung dengan Fidelity setelah menyelesaikan gelar MBA di Wharton School of Business pada tahun 1986. Danoff adalah murid Lynch yang lain. Sedangkan Tillinghast lebih dari nilai investor yang dikonfirmasi, Danoff cenderung lebih fokus pada pertumbuhan investasi. Dia berusaha mengidentifikasi perusahaan besar yang menurutnya akan menggandakan pendapatan dalam tiga hingga lima tahun, mengharapkan harga saham perusahaan mengikuti.
Pada tahun 1990, Danoff mengambil alih manajemen dari apa yang menjadi dana Fidelity yang paling banyak diperdagangkan, Fidelity Contrafund, yang saat ini memiliki lebih dari $ 108 miliar total aset yang dikelola (AUM). Dana tersebut setiap tahun telah menghasilkan 15, 53 persen selama lima tahun terakhir dan 13, 31 persen selama dekade terakhir. Contrafund adalah reksa dana tunggal terbesar Fidelity dalam hal total aset portofolio. Sepanjang jalan, Danoff membangun reputasinya lebih jauh dengan melakukan investasi awal yang terkenal di Facebook dan Alibaba.
Danoff baru-baru ini membawa muridnya sendiri, John Roth, sebagai co-manager dari dana Fidelity utama lainnya yang dia tangani, Fidelity Advisor New Insights Fund. Beberapa orang di Fidelity melihat Roth sebagai penerus Danoff yang dipilih sendiri. Masalah siapa yang akan menggantikan manajer bintang Fidelity Contrafund jelas merupakan masalah penting bagi manajemen Fidelity.
$ 7, 4 triliun
Total aset pelanggan Fidelity; perusahaan keuangan multinasional ini juga memiliki 30 juta investor individu, hingga 2019.
3. Tom Soviero
Tom Soviero adalah manajer utama Dana Saham Perusahaan Fidelity Leveraged. Dana ini telah menghasilkan pengembalian rata-rata 10 tahun sebesar 12, 77% melalui kemampuan Soviero untuk mengidentifikasi perusahaan yang secara menguntungkan dapat menggunakan tingkat utang yang tinggi untuk menghasilkan keuntungan.
Soviero mengambil alih manajemen dana pada tahun 2003, dan sejak itu, dana tersebut telah mengalahkan S&P 500 dan Credit Suisse Leveraged Equity Index. Dia cenderung melihat investasi dalam jangka panjang dan sering bertahan dengan investasi bahkan jika itu turun dalam waktu dekat selama dia yakin akan nilai fundamentalnya. Dia juga telah mengelola, sejak 2005, Fidelity Convertible Securities Fund, dan rasio turnover portofolionya hanya ada sepertiga dari rata-rata kategori.
Strategi investasi Soviero berfokus pada pengidentifikasian saham perusahaan yang undervalued dengan arus kas yang kuat relatif terhadap total nilai perusahaan. Dia terutama mencari situasi di mana katalis spesifik, seperti produk baru, akuisisi atau perubahan manajemen, dapat mendorong saham naik.
4. Sonu Kalra
Setelah mendapatkan gelar MBA dari Wharton School of Business, Sonu Kalra bergabung dengan Fidelity pada tahun 1998, awalnya sebagai analis saham untuk sektor media dan hiburan. Setelah bekerja sebagai analis di sejumlah subsektor teknologi khusus, Kalra diangkat sebagai pemimpin sektor untuk tim analisis teknologi Fidelity pada tahun 2002 dan mulai mengelola Portofolio Teknologi Pilih Fidelity dan dana Portofolio Teknologi VIP Fidelity.
Pada tahun 2009, Kalra mengambil alih sebagai manajer utama Fidelity Blue Chip Growth Fund, yang berfokus pada saham-saham pertumbuhan blue-chip berkapitalisasi besar. Dana ini telah menjadi dana dengan kinerja terbaik untuk Fidelity sejak Kalra mengambil alih kendali, dengan pengembalian tahunan rata-rata lima tahun sebesar 11, 22%.
Seperti Soviero, Kalra mencari situasi atau katalis khusus yang dapat secara signifikan meningkatkan nilai saham. Dia juga mencari saham yang dia yakini memiliki prospek pertumbuhan solid di atas perkiraan pasar konsensus. Seperti hampir semua pemetik saham Fidelity yang menonjol, ia mengambil pendekatan investasi nilai yang bertujuan mengidentifikasi perusahaan yang secara fundamental undervalued.
5. John Roth
John Roth telah sebagian besar di bawah asuhan Will Danoff sejak datang ke Fidelity pada tahun 1999. Ia telah mengelola sebagian dana Fidelity Select dan ditunjuk sebagai manajer Dana Milenium Baru Fidelity pada tahun 2006 dan Dana Saham Cap Fidelity Mid-Cap di 2011 Pada tahun 2013, Roth diangkat sebagai co-manager, bersama Danoff, dari Fidelity Advisor New Insights Fund, dana pertumbuhan besar-besaran.
Roth dikenal di kantor Fidelity untuk panggilan 2004-nya untuk membeli penawaran umum perdana Google (IPO) seharga $ 100 per saham, atau sekitar $ 600 per saham lebih sedikit dari yang dijual saham Google untuk hari ini.
Roth mengambil pendekatan kombinasi dari kedua investasi nilai dan analisis investasi pertumbuhan, dan ia telah membawa perubahan ke arah saham topi yang sedikit lebih kecil ke New Insights Fund. Dia dan Danoff mencari saham di mana mereka mengidentifikasi peluang yang diwakili oleh pandangan yang berbeda, lebih positif dari sebuah perusahaan daripada kebanyakan analis.
