Memilih untuk berinvestasi dalam dana yang diperdagangkan di bursa saham pilihan atau ETF obligasi harus didasarkan pada lingkungan ekonomi saat ini serta strategi investasi Anda. Jika Anda mencari hasil tinggi, pertimbangkan ETF saham pilihan. Ini terutama terjadi di lingkungan suku bunga rendah. Sejauh kualitas berjalan, banyak akan tergantung pada ETF, tetapi secara umum, ETF saham preferen dipandang lebih baik daripada saham biasa tetapi obligasi junior untuk korporasi. ETF saham pilihan lebih berkualitas daripada ETF saham biasa karena Anda akan memiliki prioritas di atas pemegang saham biasa untuk dividen dan klaim atas aset. Namun, ETF saham preferen biasanya di bawah ETF ekuitas berkinerja selama pasar bullish. Sejauh tidak berkualitas tinggi seperti obligasi, ini hanya berkaitan dengan risiko.
Sebagian besar ETF obligasi menawarkan portofolio obligasi yang beragam, likuiditas sangat baik, dan biaya rendah. Salah satu ETF obligasi yang dicakup di bawah ini jelas harus menawarkan potensi jangka panjang terlepas dari bagaimana kinerja pasar saham yang lebih luas. (Untuk lebih lanjut, lihat: Exchange-Traded Funds: Pendahuluan .)
ETF Saham Pilihan
Mari kita mulai dengan melihat sekilas pada dua ETF saham pilihan yang paling populer.
Invesco Preferred ETF (PGX)
Melacak ICE BofAML Core Plus Fixed Securities Index Preferred Securities
- Total Aset: $ 4, 34 miliar Volume: 230.000 Biaya: 0, 51% Hasil 12 bulan: 5, 98% Tanggal Awal: 31 Januari 20081-Kinerja Tahun: -3, 54%
iShares US Preferred Stock (PFF) ETF
Melacak S&P US Preferred Stock Index. (Untuk lebih lanjut, lihat: Primer pada Saham Pilihan .)
- Total Aset: $ 13, 5 miliar Volume: 1.584.000 Biaya: 0, 46% Hasil 12 bulan: 5, 79% Tanggal Awal: 26 Maret 20071 Tahun Kinerja: -3, 15%
Apresiasi dan hasil tinggi untuk dua ETF saham preferen di atas mungkin menggoda, tetapi ketika suku bunga naik, mereka tidak cenderung berkinerja baik. Keduanya juga berkinerja buruk selama krisis keuangan, menunjukkan kurangnya ketahanan.
ETF Saham preferen Vs Obligasi ETF
ETF obligasi
ETDR Obligasi Hasil Tinggi SPDR Bloomberg Barclays (JNK)
Melacak Indeks Sangat Likuiditas Tinggi Bloomberg Barclays ( Untuk lebih lanjut, lihat: Apakah JNK ETF Investasi yang Baik? )
- Total Aset: $ 6, 63 miliar Volume: 14.000.000 Biaya: 0, 40% Hasil 12 bulan: 5, 69% Tanggal Awal: 28 November 20071-Kinerja Tahun: -0, 97%
iShares 20+ Tahun Treasury Bond (TLT)
Melacak Bloomberg Barclays Long US Treasury Index.
- Total Aset: $ 8, 28 miliar Volume: 5.300.000 Biaya: 0, 15% Hasil 12 bulan: 2, 45% Tanggal Awal: 22 Juli 20021-Kinerja Tahun: -7, 05%
Ini adalah salah satu dari banyak situasi di mana hasil atau kurangnya itu bisa menipu. Sebagian besar investor mengejar hasil tinggi, tidak menyadari bahwa mereka sering menempatkan diri mereka lebih berisiko mengalami depresiasi. Hasil tinggi tidak berarti apa-apa jika saham ETF turun. Itulah keindahan TLT. Hasil mungkin tidak luar biasa (masih relatif murah hati), dan cenderung untuk menghargai selama masa-masa sulit karena uang besar bergegas ke tempat yang aman.
Garis bawah
ETF saham preferen lebih menarik di lingkungan suku bunga rendah berkat hasil tinggi, tetapi mereka tidak cenderung untuk menghargai sebanyak ETF melacak saham biasa selama pasar bull. Obligasi ETF memiliki reputasi untuk menawarkan lebih banyak keamanan, tetapi tergantung pada ETF ikatan. Misalnya, JNK menawarkan hasil tinggi, tetapi itu bukan tempat jika default lebih mungkin karena kondisi ekonomi yang buruk. TLT mungkin tidak menawarkan banyak hasil, tetapi menawarkan ketahanan dan rasio biaya rendah adalah bonus tambahan.
