Meskipun banyak investor dan analis berfokus pada suku bunga rendah, kenaikan suku bunga mengubah lanskap pasar untuk bisnis dan investor individu. Beginilah cara investor mendapat untung dari kenaikan suku bunga.
Pengambilan Kunci
- Berinvestasi dalam kenaikan suku bunga dapat berhasil dilakukan dengan berinvestasi di perusahaan yang akan melakukannya dengan baik dengan suku bunga yang lebih tinggi — seperti broker, saham teknologi dan perawatan kesehatan, dan perusahaan yang memiliki saldo kas besar. Investor juga dapat memanfaatkan prospek tingkat bunga yang lebih tinggi dengan membeli real estat dan menjual aset yang tidak dibutuhkan. Obligasi jangka pendek dan suku bunga mengambang juga merupakan investasi yang baik selama kenaikan suku bunga karena mereka mengurangi volatilitas portofolio.
1. Investasi di Perusahaan Pialang
Perusahaan pialang mendapatkan uang dari bunga yang diperoleh dari saldo kas yang disimpan dalam akun klien. Secara alami, mereka mendapatkan bunga lebih banyak ketika suku bunga lebih tinggi. Sebuah tinjauan periode 2003-2004, ketika tingkat dana federal naik dari 1, 25% menjadi 2, 25%, menunjukkan broker online utama seperti E * Trade dan Charles Schwab menikmati peningkatan 38% dalam pendapatan bunga dan menghasilkan peningkatan 10% dalam operasi margin keuntungan.
2. Investasikan pada Perusahaan yang Kaya Kas
Perusahaan kaya uang juga akan mendapat manfaat dari kenaikan suku bunga, menghasilkan lebih banyak pada cadangan kas mereka. Investor dapat mencari perusahaan dengan rasio utang terhadap ekuitas (D / E) yang rendah atau perusahaan dengan persentase besar nilai buku dalam bentuk uang tunai.
3. Kunci Tarif Rendah
Individu dengan hipotek tingkat-disesuaikan (ARM), atau perusahaan dengan pembiayaan tingkat-disesuaikan dalam bentuk apa pun, akan disarankan untuk membiayai kembali dengan pembiayaan tingkat bunga tetap, mengunci suku bunga serendah mungkin untuk jangka panjang.
4. Beli Dengan Pembiayaan
Individu atau bisnis yang merencanakan pembelian besar atau belanja modal harus mempertimbangkan untuk membeli sekarang, sementara mereka masih memiliki kemampuan untuk mengunci suku bunga jangka panjang yang rendah. Pembelian yang dilakukan sebelum suku bunga mulai naik secara signifikan dapat menghasilkan penghematan besar dalam biaya pembiayaan dan keseluruhan biaya jangka panjang.
5. Investasikan dalam Tech, Healthcare
Sebagian besar perusahaan di sektor teknologi dan layanan kesehatan berpegang pada jumlah yang lebih besar dari laba sebagai laba ditahan untuk menginvestasikan kembali dalam pertumbuhan, daripada membayar mereka dalam bentuk dividen. Sejarah masa lalu menunjukkan bahwa sikap seperti itu biasanya mengarah pada peningkatan pendapatan dalam lingkungan tingkat kenaikan. Dalam 13 periode terakhir kenaikan suku bunga — selama setengah abad terakhir — sektor kesehatan dan teknologi mengalami kenaikan rata-rata 13% hingga 20% selama tahun pertama setelah kenaikan suku bunga. Sebagai perbandingan, keuntungan rata-rata keseluruhan untuk Indeks S&P 500 hanya antara 6% dan 7%.
6. Rangkul Obligasi Jangka Pendek atau Mengambang
Investor obligasi dapat mengurangi volatilitas portofolio selama lingkungan tingkat kenaikan dengan pindah ke obligasi dengan jangka waktu yang lebih pendek hingga jatuh tempo atau dengan membeli obligasi dengan tingkat kupon yang mengambang bersamaan dengan tingkat pasar.
7. Investasi di Perusahaan Pemroses Penggajian
Prosesor penggajian, seperti Paychex dan Pemrosesan Data Otomatis, biasanya mempertahankan saldo uang tunai yang besar bagi pelanggan di periode antara pembayaran gaji, ketika uang didistribusikan sebagai penggajian. Perusahaan-perusahaan ini harus melihat peningkatan pendapatan bunga ketika suku bunga naik.
8. Jual Aset
Individu atau bisnis dengan properti yang tidak dibutuhkan atau aset lain mungkin dapat mengambil untung dari penjualan aset tersebut sebelum harga mulai naik. Pembeli cenderung mencari ketika mereka masih dapat mengunci rendah, tingkat jangka panjang, sehingga mereka mungkin bersedia membayar premi untuk memperoleh aset yang diperlukan sebelum harga mulai naik.
9. Mengunci Kontrak Pasokan Jangka Panjang
Naiknya tingkat umumnya berarti kenaikan harga juga. Bisnis yang dapat mengunci kontrak jangka panjang dengan pemasok mungkin dapat menikmati margin yang lebih baik dengan menghindari kenaikan harga selama mungkin.
10. Beli atau Investasikan dalam Real Estat
Harga real estat cenderung naik dengan, dan bahkan sering melebihi suku bunga. Membeli real estat atau berinvestasi dalam trust investasi real estat (REIT) adalah cara lain untuk merealisasikan keuntungan dari lingkungan yang semakin meningkat.
Meningkatnya suku bunga mungkin terdengar seperti hal buruk bagi mereka yang perlu mengambil pinjaman atau membeli sesuatu secara kredit, tetapi investor dapat mengambil untung dengan merencanakan ke depan dan membeli jenis investasi yang tepat.
