Investor dana indeks memiliki portofolio yang terdiri dari reksa dana yang dibangun untuk mencocokkan atau melacak komponen indeks pasar keuangan, seperti Indeks 500 Standard & Poor (S&P 500). Reksa dana indeks memberikan paparan pasar yang luas, biaya operasional yang rendah, dan pergantian portofolio yang rendah. Secara efektif, investor dana indeks rata-rata membeli semua perusahaan S&P 500 dengan biaya rendah.
Seseorang dengan akun pensiun cenderung berinvestasi dalam dana indeks karena dianggap sebagai kepemilikan ideal untuk akun pensiun individu (IRA) dan 401 (k).
Pengambilan Kunci
- Seorang investor dana indeks secara efektif membeli semua perusahaan S&P 500 dalam suatu sektor dengan biaya rendah. saham dasar dalam suatu indeks diperkirakan akan meningkat dalam jangka panjang.
Indeks Dana dan Potensi Kerugian
Ada beberapa kepastian di dunia keuangan, tetapi hampir tidak ada peluang bahwa dana indeks mana pun bisa kehilangan semua nilainya.
Ada beberapa alasan untuk ini. Pertama, hampir semua dana indeks sangat beragam. Sebagian besar dana indeks mencoba untuk mencerminkan beberapa keranjang besar atau indeks saham, seperti S&P 500, dengan hanya membeli dan memegang bobot yang identik dari setiap saham sebagai indeks itu sendiri. Dengan demikian, karena kepemilikan dana indeks terdiversifikasi dengan baik, hampir tidak mungkin bahwa semua harga pasar kepemilikan ini akan jatuh ke nol menghancurkan nilai keseluruhan indeks.
Pertimbangkan memilih 100 perusahaan secara acak. Peluang bahwa satu perusahaan dari 100 akan bangkrut mungkin cukup tinggi. Namun, kemungkinan bahwa masing-masing dari 100 perusahaan akan bangkrut dan meninggalkan pemegang saham dengan ekuitas nol pada dasarnya nol. Dengan demikian, investasi dalam dana indeks khas memiliki peluang yang sangat rendah untuk menghasilkan sesuatu yang mendekati kerugian 100%.
Karena dana indeks berisiko rendah, investor tidak akan membuat keuntungan besar yang mereka dapat dari saham individu berisiko tinggi.
Perbankan pada Nilai Buku
Alasan lain bahwa dana indeks relatif berisiko rendah adalah pasar saham secara keseluruhan. Sebagian besar dana indeks mewakili setidaknya sebagian atau sektor tertentu dari keseluruhan pasar. Pasar keseluruhan hampir pasti akan menghasilkan nilai nyata dalam jangka panjang. Oleh karena itu, nilai buku total dari semua saham pokok dalam indeks diperkirakan akan naik dalam jangka panjang. Ini memastikan bahwa setiap dana indeks yang terdiversifikasi dengan baik tidak akan menurun nilainya secara signifikan pada horizon yang lebih panjang.
Fakta Cepat
Karena dana indeks cenderung terdiversifikasi, setidaknya dalam sektor tertentu, mereka sangat tidak mungkin kehilangan semua nilainya.
Dana indeks cenderung menjadi investasi yang menarik untuk portofolio yang seimbang. Selain diversifikasi dan paparan luas, dana ini memiliki rasio biaya rendah, yang berarti mereka lebih murah untuk dimiliki dibandingkan dengan jenis investasi lainnya. Beragamnya dana indeks memungkinkan investor untuk mencelupkan jari-jari mereka ke dalam sejumlah industri, sektor, dan kelas saham yang berbeda tanpa melakukan kerja keras uji tuntas pada setiap saham.
Untuk investor pemula, investor jangka panjang, dan mereka yang tidak ingin menghabiskan terlalu banyak waktu mengelola portofolio, dana indeks menawarkan cara yang relatif berisiko rendah untuk berinvestasi dan mendapatkan eksposur ke berbagai ekuitas.
