Manfaat memulai ira untuk anak Anda

Daftar Isi

• Jenis IRA untuk Anak
• Keuntungan dari Roth IRA for Kids
• Cara Membuka IRA untuk Anak
• Cara Mendanai IRA Anak
• Bisakah Orang Lain Berkontribusi untuk IRA Anak?
• Manfaat IRA untuk Anak
• Garis bawah

Kaum muda sering membuka rekening pensiun perorangan (IRA) ketika mereka mulai menerima gaji dari pekerjaan pertama mereka. Tetapi sebenarnya, IRA membuat kendaraan hemat yang sangat baik untuk orang-orang yang usianya lebih muda. Karena tahun-tahun tender mereka, dan dekade yang mereka miliki sebelum mereka, anak-anak siap untuk mengambil keuntungan penuh dari waktu dan kekuatan peracikan dalam jenis kendaraan tabungan yang diuntungkan pajak ini.

Anak Anda, berapapun usianya, dapat berkontribusi pada IRA asalkan ia telah mendapatkan penghasilan, yang didefinisikan oleh IRS sebagai "semua penghasilan kena pajak dan upah yang Anda dapatkan dari bekerja… untuk seseorang yang membayar Anda atau dalam bisnis yang Anda miliki."

Di sini, kita melihat dua jenis IRA untuk anak-anak, manfaat yang ditawarkan oleh kendaraan investasi yang diuntungkan oleh pajak ini, dan bagaimana membuka dan memberikan kontribusi kepada IRA untuk anak-anak.

Pengambilan Kunci

• IRA dapat membantu anak Anda (atau cucu) menabung untuk masa pensiun, rumah pertama, atau biaya pendidikan. Walaupun IRA tradisional dan Roth adalah pilihan, varietas Roth sering lebih disukai, karena menguntungkan mereka yang akan mengenakan pajak yang lebih tinggi. kurung di kemudian hari. Setiap anak, berapa pun usianya, dapat berkontribusi pada IRA asalkan mereka telah mendapatkan penghasilan; yang lain dapat berkontribusi juga, selama mereka tidak melebihi jumlah penghasilan anak yang diperoleh. IRA anak harus ditetapkan sebagai akun kustodian oleh orang tua atau orang dewasa lainnya.

Jenis IRA untuk Anak

Dua jenis IRA cocok untuk anak-anak: tradisional dan Roth. Perbedaan utama antara IRA tradisional dan Roth adalah ketika Anda membayar pajak atas uang yang Anda kontribusikan pada rencana tersebut. Dengan IRA tradisional, Anda membayar pajak saat menarik uang selama pensiun (dengan tarif pajak yang berlaku saat itu). Semua dana, baik kontribusi Anda dan pendapatan apa pun yang telah mereka terima, dianggap sebagai pra-pajak dalam IRA tradisional. Dengan Roth IRA, Anda membayar pajak saat memasukkan uang ke dalam akun, sehingga dana — kontribusi dan penghasilannya — dianggap sebagai uang setelah pajak.

Uang tumbuh bebas pajak sementara itu dalam IRA tradisional atau Roth. Tetapi manfaat Roth adalah ketika anak menarik uang beberapa dekade dari sekarang, ia tidak perlu membayar pajak penghasilan untuk itu. Terlebih lagi, tidak ada distribusi minimum yang disyaratkan (RMD) pada uang tersebut. Tentu saja, aturan ini dapat berubah dalam 40 tahun ke depan, tetapi di sanalah mereka sekarang.

Bahkan jika Anda mengklaim anak Anda sebagai tanggungan, ia mungkin diharuskan untuk mengajukan pengembalian pajak penghasilannya sendiri jika pendapatan kotornya melebihi jumlah tertentu yang ditetapkan oleh IRS. Jika anak Anda berpenghasilan kurang dari jumlah ini, ia kemungkinan berada dalam kelompok pajak penghasilan 0% dan dia mungkin tidak akan mendapat manfaat dari pengurangan pajak di muka yang terkait dengan IRA tradisional.

Keuntungan dari Roth IRA for Kids

Karena banyak anak-anak tidak mendapatkan cukup uang untuk mendapat manfaat dari pengurangan pajak di muka yang terkait dengan IRA tradisional, dalam banyak kasus masuk akal untuk berfokus pada Roth IRA. Secara umum, Roth IRA adalah IRA pilihan bagi anak di bawah umur yang memiliki penghasilan terbatas sekarang — karena direkomendasikan bagi mereka yang cenderung berada di golongan pajak yang lebih tinggi di masa depan.

“Jika seorang anak bertahan hingga usia 59 ½ (di bawah aturan hari ini), penarikan apa pun akan bebas pajak. Dalam masa pensiun, dia kemungkinan besar akan berada dalam kelompok yang jauh lebih tinggi, sehingga akan secara efektif menyimpan lebih banyak uangnya, ”kata Allan Katz, presiden, Grup Manajemen Kekayaan Komprehensif, LLC, di Staten Island, NY. Bahkan jika seorang anak ingin menggunakan dana lebih awal dari itu, akun tersebut akan menguntungkan: Roth IRA dibuat khusus untuk orang-orang yang kelompok pajaknya cenderung lebih tinggi ketika mereka perlu mengeluarkan uang, dibandingkan dengan ketika mereka Sedang memasukkannya ke dalam.

Cara Membuka IRA untuk Anak

Meskipun Anda mungkin melihat broker meneriakkan "A Roth IRA for Kids" (seperti yang dilakukan oleh Fidelity Investments) atau semacamnya, tidak ada yang istimewa dalam cara kerja IRA anak, setidaknya sejauh menyangkut IRS. Jumlah pembukaan untuk berinvestasi mungkin kurang dari minimum broker biasanya. Kalau tidak, perbedaan utama antara IRA ini dan IRA reguler adalah bahwa mereka merupakan akun kustodian atau wali.

Secara hukum, bank, pialang, dan perusahaan investasi memerlukan akun kustodian atau wali jika anak Anda masih di bawah umur (di bawah 18 tahun di sebagian besar negara bagian; di bawah 19 dan 21 di negara lain). Sebagai penjaga, Anda (orang dewasa) mengendalikan aset di IRA, membuat semua keputusan investasi, hingga anak Anda mencapai usia mayoritas, di mana saat itu mereka diserahkan kepadanya.

IRA dibuka atas nama anak Anda, dan Anda harus memberikan nomor Jaminan Sosial mereka saat Anda membuka akun.

Perlu diingat, tidak semua lembaga keuangan melakukan IRA kustodian. Perusahaan yang saat ini membuka akun untuk anak di bawah umur meliputi:

Investopedia telah membuat daftar pialang terbaik untuk IRA, di mana Anda dapat membandingkan pialang terbaik secara berdampingan.

Cara Mendanai IRA Anak

Anak-anak dari segala usia dapat berkontribusi untuk IRA selama mereka telah mendapatkan penghasilan dari pekerjaan, baik dari majikan (seperti jalur kertas atau penjaga pantai) atau dari bisnis kecilnya sendiri. Untuk 2019 dan 2020, maksimum anak Anda dapat berkontribusi untuk IRA (baik tradisional atau Roth) adalah lebih kecil dari $ 6.000 atau penghasilan kena pajak untuk tahun itu. Misalnya, jika anak Anda menghasilkan $ 3.000 tahun ini, ia dapat berkontribusi hingga $ 3.000 untuk IRA; jika anak Anda menghasilkan $ 10.000, ia hanya bisa berkontribusi $ 6.000, kontribusi maksimum. Jika anak Anda tidak memiliki penghasilan, ia tidak dapat berkontribusi sama sekali.

Yang penting untuk diingat adalah bahwa anak Anda harus mendapatkan penghasilan selama tahun di mana kontribusi diberikan. Uang dari uang saku atau pendapatan investasi tidak dihitung sebagai pendapatan yang diperoleh dan, oleh karena itu, tidak dapat digunakan untuk kontribusi.

Idealnya, anak Anda akan menerima W-2 atau Formulir 1099 untuk pekerjaan yang dilakukan. Tapi tentu saja, itu biasanya tidak terjadi dengan upaya kewirausahaan seperti menjaga anak, pekerjaan di halaman, berjalan-jalan di anjing, dan pekerjaan remaja lainnya. Jadi itu ide yang baik untuk menyimpan tanda terima atau catatan. Ini harus mencakup:

• Jenis pekerjaan Ketika pekerjaan selesai Untuk siapa pekerjaan dilakukanBerapa banyak anak Anda dibayar

Uang itu tidak bisa berupa uang saku (bahkan jika anak mengerjakannya) atau hadiah uang tunai yang diberikan langsung kepada anak itu. Namun, meskipun tunjangan tidak diperbolehkan, Anda mungkin dapat membayar anak Anda untuk pekerjaan yang dilakukan di sekitar rumah asalkan itu sah dan bayarannya sesuai dengan harga pasar yang berlaku (Anda tidak dapat membayar $ 1.000 untuk penitipan bayi di malam hari, misalnya). Ini membantu jika anak melakukan pekerjaan serupa untuk orang luar; tidak hanya memotong rumput keluarga, tetapi yang lain di lingkungan itu, misalnya. Atau jika Anda memiliki bisnis sendiri, Anda dapat membuat anak Anda bekerja melakukan tugas yang sesuai dengan usia untuk upah yang wajar.

Bisakah Orang Lain Berkontribusi untuk IRA Anak?

Kontribusi langsung ke Roth IRA anak dapat menjadi hadiah dari Anda atau orang lain. Dan mereka benar-benar adalah hadiah yang terus memberi: Karena IRA dapat diinvestasikan di hampir semua jenis aset, mereka cenderung berkinerja lebih baik daripada obligasi tabungan atau rekening bank lama yang baik.

Banyak orang tua memilih untuk "mencocokkan" penghasilan anak mereka dan membuat kontribusi IRA sendiri. Misalnya, jika anak Anda menghasilkan $ 3.000 di pekerjaan musim panas, Anda dapat membiarkannya membelanjakan uangnya sesuai keinginan dan memberikan kontribusi IRA $ 3.000 dengan uang Anda sendiri. Anda mungkin juga menawarkan untuk menyumbang persentase dari apa yang anak Anda hasilkan, seperti 50% (anak Anda menghasilkan $ 3.000 dan Anda berkontribusi $ 1.500).

Ingatlah untuk mempertimbangkan aturan pajak hadiah IRS. Kontribusi yang Anda berikan kepada Roth IRA untuk anak Anda akan dihitung berdasarkan batas hadiah bebas pajak yang dapat Anda berikan untuk satu orang, yaitu $ 15.000 untuk 2019.

Apa pun pendekatan yang Anda putuskan untuk diambil, IRS tidak peduli siapa yang memberikan kontribusi asalkan tidak melebihi penghasilan anak Anda untuk tahun itu. Jika Joe Jr menghasilkan $ 2.000 dari kios limunnya satu musim panas, $ 2.000 adalah semua yang Anda atau dia dapat berinvestasi di IRA. Karena kontribusi diberikan kepada IRA anak Anda, anak Anda — bukan Anda — menerima pengurangan pajak apa pun.

Manfaat IRA untuk Anak

Seiring dengan motivasi yang jelas — membangun telur sarang — IRA menawarkan manfaat lain untuk anak-anak, baik di masa kini maupun di masa depan.

Literasi Keuangan

Membuka IRA untuk anak Anda tidak hanya memberi dia mulai menabung untuk pensiun, tetapi juga pelajaran keuangan yang berharga. Bahkan IRA kecil dapat memberikan dan pengantar tentang investasi dan platform untuk mengajar anak Anda tentang uang dan hubungan antara menghasilkan, menabung, dan belanja.

“Setiap kali Anda bekerja sendiri dengan anak Anda untuk mengajari mereka tentang uang, berinvestasi dan menabung adalah waktu yang dihabiskan dengan baik. Senyawa bekerja paling baik jika memiliki waktu paling banyak untuk mengerjakan keajaibannya. Jika Anda dapat memulai anak Anda lebih awal, itu akan memberi mereka awal dari masa depan finansial mereka, ”kata Kirk Chisholm, manajer kekayaan di Innovative Advisory Group di Lexington, Mass.

Kontribusi tunggal IRA $ 1.000 yang dibuat pada usia 10, misalnya, dapat tumbuh menjadi $ 11.467 selama 50 tahun, dengan asumsi tingkat pertumbuhan tahunan rata-rata konservatif 5%. Kontribusikan $ 50 setiap bulan, dan akun mungkin tumbuh menjadi $ 137.076 (dengan kontribusi awal $ 1.000 dan tingkat pertumbuhan hipotetis yang sama sebesar 5%). Atau gandakan kontribusi menjadi $ 100 setiap bulan dan akun bisa mencapai $ 262.685.

Penggunaan nyata

Manfaat lain dari IRA adalah bahwa anak Anda mungkin dapat memanfaatkannya untuk pengeluaran penting lainnya — terutama jika itu adalah Roths, yang memungkinkan penarikan kontribusi, asalkan akun tersebut setidaknya berusia lima tahun. IRA reguler lebih keras tetapi memungkinkan penarikan bebas penalti dalam situasi khusus. Kebutuhan tersebut dapat meliputi:

• Untuk biaya pendidikan. Pemegang akun dapat menarik uang untuk kuliah, tetapi mereka akan membayar pajak atas penghasilan. Namun, tidak ada penalti penarikan awal 10% jika uang itu digunakan untuk biaya pendidikan yang memenuhi syarat (uang sekolah, biaya, buku, persediaan, peralatan, dan sebagian besar biaya kamar dan makan). Untuk membeli rumah. Pemegang akun dapat menarik dana untuk membeli rumah sebelum mencapai 59 ½. Uang itu harus digunakan sebagai uang muka atau untuk menutup biaya. Penarikan terbatas hingga $ 10.000. Penarikan awal untuk pembelian rumah bebas penalti dan bebas pajak. Untuk keadaan darurat. Pemilik Roth IRA dapat menarik uang dalam keadaan darurat. Tetapi penarikan akan dikenakan pajak atas penghasilan, ditambah biaya penarikan awal 10%.

Namun, "kami menyarankan agar dana ini tetap utuh jika memungkinkan daripada menghapusnya untuk pembelian rumah pertama, misalnya, " kata Elyse Foster, CFP®, kepala sekolah, Harbor Financial Group, Inc., Boulder, Colo.

Garis bawah

Kaum muda memiliki keuntungan luar biasa dalam hal berinvestasi — yaitu waktu. "Pada usia muda, peracikan tendangan ke gigi tinggi karena cakrawala lama, " kata Dan Stewart, CFA®, presiden dan CIO, Revere Asset Management, Inc., di Dallas, Texas. Dia cenderung menyukai Roth IRA, karena "biasanya mereka akan berada di golongan pajak rendah atau bahkan nol." Bahkan kontribusi IRA yang relatif kecil dapat tumbuh secara signifikan dari waktu ke waktu, katanya. Jika Anda membuat satu kontribusi, sekali saja $ 6.000 untuk Roth IRA anak ketika mereka berusia 15, misalnya, yang dapat tumbuh menjadi lebih dari $ 176.000 uang bebas pajak pada saat mereka mencapai 65, dengan asumsi pengembalian tahunan 7%. Jika mereka menunggu sampai mereka berusia 35 tahun untuk memberikan kontribusi pertama, mereka perlu menginvestasikan $ 23.000 untuk mencapai jumlah yang sama.

Selain pertumbuhan uang tunai dalam rekening IRA, anak Anda akan mendapat manfaat tambahan dari mengembangkan kebiasaan keuangan yang sehat: banyak ahli keuangan dan pendidik percaya bahwa anak-anak sebelumnya mulai belajar tentang uang, semakin baik peluang mereka untuk stabilitas keuangan di masa depan.

Ini mungkin penjualan yang sulit bagi anak-anak dibandingkan dengan membelanjakan uang yang mereka hasilkan (atau menabungnya untuk kuliah, sesuatu yang akan terjadi lebih cepat daripada pensiun) —tetapi IRA yang dibuka lebih awal dapat mengeja banyak keamanan finansial di kemudian hari.