Daftar Isi
- # 1 Tidak Memahami Investasi
- # 2 Jatuh Cinta Dengan Perusahaan
- # 3 Kurang Kesabaran
- # 4 Terlalu Banyak Perputaran Investasi
- # 5 Mencoba Mengatur Waktu Pasar
- # 6 Menunggu untuk Meratakan
- # 7 Gagal Melakukan Diversifikasi
- # 8 Membiarkan Aturan Emosi Anda
- Cara Menghindari Kesalahan Ini
- Garis bawah
Itu telah terjadi pada sebagian besar dari kita pada suatu waktu atau yang lain: Anda berada di pesta koktail menikmati minuman dan hors d'oeuvres Anda dan "blowhard" terjadi dengan cara Anda. Anda tahu dia akan membual tentang "pencapaian raksasa" terbarunya. Kali ini, dia mengambil posisi panjang di Widgets Plus.com, pemasar online gadget rumah tangga terbesar dan terbaru. Anda datang untuk menemukan dia tidak tahu apa-apa tentang perusahaan, masih benar-benar terpikat dengan itu dan telah menginvestasikan 25% dari portofolionya dengan berharap dia dapat menggandakan uangnya dengan cepat.
Terlepas dari penolakan Anda untuk mendengarkannya, Anda mulai merasa nyaman dan puas mengetahui bahwa ia telah melakukan setidaknya empat kesalahan investasi yang umum dan bahwa, mudah-mudahan, kali ini dia akan mempelajari pelajarannya. Selain dari empat kesalahan yang dilakukan penghuni rumah, artikel ini akan membahas empat kesalahan umum lainnya.
# 1 Tidak Memahami Investasi
Salah satu investor paling sukses di dunia, Warren Buffett, memperingatkan agar tidak berinvestasi dalam bisnis yang tidak Anda mengerti. Ini berarti Anda tidak boleh membeli saham di perusahaan jika Anda tidak memahami model bisnisnya. Cara terbaik untuk menghindari hal ini adalah dengan membangun portofolio diversifikasi dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) atau reksa dana. Jika Anda berinvestasi dalam saham individu, pastikan Anda benar-benar memahami setiap perusahaan yang diwakili saham tersebut sebelum Anda berinvestasi.
# 2 Jatuh Cinta Dengan Perusahaan
Terlalu sering, ketika kita melihat perusahaan tempat kita berinvestasi dengan baik, mudah untuk jatuh cinta padanya dan lupa bahwa kita membeli saham sebagai investasi. Selalu ingat, Anda membeli stok ini untuk menghasilkan uang. Jika ada fundamental yang mendorong Anda untuk membeli ke perusahaan berubah, pertimbangkan untuk menjual saham.
# 3 Kurang Kesabaran
Berapa kali kekuatan kemajuan lambat dan mantap menjadi jelas dalam waktu dekat? Lambat dan mantap biasanya keluar di atas - baik itu di gym, di sekolah atau dalam karier Anda. Jadi, mengapa kita mengharapkannya berbeda dari berinvestasi? Pendekatan yang lambat, mantap, dan disiplin akan melangkah lebih jauh dalam jangka panjang daripada bermain untuk drama "Hail Mary" menit terakhir. Mengharapkan portofolio kita untuk melakukan sesuatu selain dari apa yang mereka rancang adalah resep untuk bencana. Ini berarti Anda harus menjaga harapan Anda realistis dalam hal panjang, waktu dan pertumbuhan yang akan dihadapi setiap saham.
# 4 Terlalu Banyak Perputaran Investasi
Pergantian, atau melompat masuk dan keluar dari posisi, adalah pembunuh bayaran lainnya. Kecuali jika Anda seorang investor institusional dengan manfaat dari tingkat komisi yang rendah, biaya transaksi dapat memakan Anda hidup-hidup - belum lagi tarif pajak jangka pendek dan biaya peluang kehilangan keuntungan jangka panjang dari investasi yang baik.
# 5 Mencoba Mengatur Waktu Pasar
Waktu pasar, sepupu jahat omset, juga membunuh pengembalian. Berhasil menentukan waktu pasar sangat sulit dilakukan. Bahkan investor institusi sering gagal melakukannya dengan sukses. Sebuah studi terkenal, "Penentu Kinerja Portofolio" ( Financial Analysts Journal, 1986), yang dilakukan oleh Gary P. Brinson, L. Randolph Hood dan Gilbert Beerbower membahas pengembalian dana pensiun Amerika. Studi ini menunjukkan bahwa, rata-rata, hampir 94% variasi pengembalian dari waktu ke waktu dijelaskan oleh keputusan kebijakan investasi. Dalam istilah awam, ini menunjukkan bahwa, biasanya, sebagian besar pengembalian portofolio dapat dijelaskan oleh keputusan alokasi aset yang Anda buat, bukan oleh waktu atau bahkan pemilihan keamanan.
# 6 Menunggu untuk Meratakan
Membalas dendam hanyalah cara lain untuk memastikan Anda kehilangan keuntungan yang mungkin Anda hasilkan. Ini berarti Anda menunggu untuk menjual pecundang sampai kembali ke basis biaya semula. Keuangan perilaku menyebutnya "kesalahan kognitif". Dengan gagal menyadari kerugian, investor sebenarnya kehilangan dalam dua cara. Pertama, mereka menghindari penjualan pecundang, yang mungkin terus meluncur sampai tidak berharga. Kedua, ada biaya peluang dari apa yang mungkin lebih baik digunakan untuk dolar investasi tersebut.
# 7 Gagal Melakukan Diversifikasi
Sementara investor profesional mungkin dapat menghasilkan alpha, (atau kelebihan pengembalian atas tolok ukur) dengan berinvestasi di beberapa posisi terkonsentrasi, investor umum tidak boleh mencoba melakukan ini. Berpegang teguh pada prinsip diversifikasi. Dalam membangun ETF atau portofolio reksa dana, ingatlah untuk mengalokasikan eksposur ke semua ruang utama. Dalam membangun portofolio saham individu, alokasikan ke semua sektor utama. Sebagai pedoman umum, jangan mengalokasikan lebih dari 5% hingga 10% untuk satu investasi.
# 8 Membiarkan Aturan Emosi Anda
Mungkin pembunuh pengembalian investasi No.1 adalah emosi Anda. Aksioma bahwa ketakutan dan ketamakan menguasai pasar adalah benar. Jangan biarkan rasa takut atau keserakahan menguasai Anda. Fokus pada gambar yang lebih besar. Pengembalian pasar saham mungkin menyimpang secara liar dalam jangka waktu yang lebih pendek, tetapi dalam jangka panjang, pengembalian historis untuk saham-saham berkapitalisasi besar dapat rata-rata 10%. Sadarilah bahwa, dalam jangka waktu yang lama, pengembalian portofolio Anda seharusnya tidak banyak menyimpang dari rata-rata tersebut. Bahkan, Anda dapat mengambil manfaat dari keputusan tidak rasional dari investor lain.
Cara Menghindari Kesalahan Ini
Di bawah ini adalah beberapa cara lain Anda dapat menghindari kesalahan umum ini dan menjaga portofolio Anda tetap pada jalurnya.
Kembangkan Rencana Aksi
Tentukan secara proaktif di mana Anda berada dalam siklus hidup investasi, apa tujuan Anda, dan berapa banyak yang harus Anda investasikan untuk mencapainya. Jika Anda merasa tidak memenuhi syarat untuk melakukan ini, cari perencana keuangan yang memiliki reputasi baik. Ingat mengapa Anda menginvestasikan uang Anda, dan Anda akan terinspirasi untuk menabung lebih banyak dan mungkin akan lebih mudah menentukan alokasi yang tepat untuk portofolio Anda. Marah harapan Anda dengan pengembalian pasar historis. Jangan berharap portofolio Anda membuat Anda kaya dalam semalam. Strategi investasi jangka panjang yang konsisten dari waktu ke waktu adalah apa yang akan membangun kekayaan.
Letakkan Paket Anda di Otomatis
Saat penghasilan Anda tumbuh, Anda mungkin ingin menambahkan lebih banyak. Pantau investasi Anda. Pada akhir setiap tahun, tinjau investasi Anda dan kinerjanya. Tentukan apakah rasio ekuitas terhadap pendapatan Anda tetap sama atau berubah berdasarkan di mana Anda berada dalam kehidupan.
Selamat bersenang-senang
Kita semua tergoda oleh kebutuhan untuk menghabiskan uang di waktu. Itu adalah sifat dari kondisi manusia. Jadi, alih-alih mencoba untuk melawannya, ikuti saja. Sisihkan "uang investasi menyenangkan Anda". Anda harus membatasi jumlah ini tidak lebih dari 5% dari portofolio investasi Anda. Jangan gunakan uang pensiun. Selalu mencari investasi dari perusahaan keuangan terkemuka. Karena beberapa orang dapat membandingkan proses khusus ini dengan perjudian, ikuti aturan yang sama dengan yang Anda lakukan dalam usaha itu.
- Batasi kerugian Anda pada pokok Anda (misalnya, jangan menjual panggilan pada saham yang tidak Anda miliki). Bersiaplah untuk kehilangan 100% dari investasi Anda. Pilih dan tetap pada batas yang telah ditentukan sebelumnya untuk menentukan kapan Anda akan pergi.
Garis bawah
Kesalahan adalah bagian dari proses investasi. Mengetahui apa itu, kapan Anda berkomitmen, dan bagaimana cara menghindarinya akan membantu Anda sukses sebagai investor. Untuk menghindari melakukan kesalahan di atas, kembangkan rencana yang bijaksana, sistematis dan patuhi itu. Jika Anda harus melakukan sesuatu yang liar, sisihkan sejumlah uang menyenangkan yang siap Anda hilangkan. Ikuti panduan ini, dan Anda akan siap membangun portofolio yang akan memberikan banyak pengembalian dalam jangka panjang.
