Pasar bullish yang solid berjalan selama beberapa tahun terakhir telah menggeser minat investor menjauh dari saham berkualitas dan menuju saham pertumbuhan, tetapi tren itu mungkin berbalik jika pasar berubah bearish. Ini dikenal sebagai "Penerbangan ke Kualitas."
Banyak investor mendefinisikan stok berkualitas sebagai saham yang menawarkan lebih banyak keandalan dan lebih sedikit risiko.
Investor yang percaya bahwa lintasan positif pasar hari ini akan segera berakhir memiliki beberapa opsi investasi untuk beralih ke saham berkualitas. Saham-saham ini mungkin tidak memiliki kenaikan harga saham yang cepat yang dinikmati saham pertumbuhan, tetapi mereka memiliki neraca yang lebih stabil dan pendapatan yang dapat diandalkan.
Stok berkualitas telah bernasib baik selama setahun terakhir. IShares Edge MSCI USA Quality Factor ETF (QUAL), yang meliputi stok berkualitas seperti Johnson & Johnson (JNJ), Starbucks Corp (SBUX) dan Visa Inc. (V), telah memperoleh 9, 29% tahun -saat ini. Dana ini mencakup saham besar dan menengah yang "berkualitas" untuk metrik seperti laba atas ekuitas, variabilitas pendapatan, dan utang terhadap ekuitas.
Analis Goldman Sachs mengatakan nama-nama berkualitas dapat membantu investor mengalahkan pasar dengan pertumbuhan jangka panjang yang tidak hanya mempertahankan pengembalian tinggi, tetapi juga memperluasnya. Perusahaan baru-baru ini mengidentifikasi 50 saham berkualitas yang memiliki karakteristik defensif dengan periode panjang kepemimpinan industri, serta arus kas bebas yang tinggi yang membaik. Goldman Sachs juga memperhitungkan valuasi, yang dapat membantu investor menemukan penawaran di tengah pasar dengan harga saham yang sangat tinggi.
Berikut adalah tiga dari 50 pilihan teratas Goldman Sachs dalam saham berkualitas di bursa AS. Mereka memiliki hasil dividen tertinggi dari perusahaan dalam daftar dan mewakili investasi jangka panjang yang solid. Semua angka akurat pada 26 September 2018.
Mitra Produk Perusahaan LP
Mitra Produk Perusahaan LP (EPD) memiliki hasil dividen 5, 91% dengan pembayaran tahunan $ 1, 72. Perusahaan ini memiliki sejarah meningkatkan dividen setiap kuartal, kembali selama hampir dua dekade. Perusahaan energi - yang memiliki portofolio sebagian besar bisnis berbasis biaya, termasuk jaringan pipa, fasilitas penyimpanan dan pemrosesan - telah mampu melakukan ini melalui membangun atau membeli aset yang menghasilkan uang, sambil juga menjaga profil keuangan yang kuat. Perusahaan menyelesaikan $ 4, 5 miliar dalam proyek pertumbuhan tahun lalu dan memiliki lebih dari $ 5 miliar dalam proyek pertumbuhan dalam pembangunan yang akan selesai dalam beberapa tahun ke depan.
Perusahaan energi telah terus meningkatkan hasil keuangannya, dan mencari keuntungan dari lonjakan harga minyak yang sedang berlangsung. Perusahaan melaporkan pendapatan dan pendapatan 2018 kuartal pertama dan kedua yang melampaui perkiraan dan meningkat dari tahun sebelumnya. Hasil kuartal ketiga diharapkan untuk menunjukkan pertumbuhan tahun ke tahun juga.
Mitra Produk Perusahaan Saham LP naik 8, 3% tahun-ke-tanggal.
Penyimpanan Publik
Public Storage (PSA) menawarkan hasil dividen 3, 95%, dengan pembayaran tahunan sebesar $ 8. Perusahaan juga mengumumkan dividen $ 2 per saham, tetapi investor harus masuk pada 11 Juni 2018. Pada 12 Juni, perusahaan itu memperdagangkan de-dividen.
Sebuah kepercayaan investasi real estat (REIT), Penyimpanan Publik memiliki kepentingan ekuitas tidak langsung di 2.348 fasilitas penyimpanan mandiri di AS. Ia juga memiliki segmen bisnis di Eropa. Perusahaan berkembang sepanjang 2017 dan paruh pertama 2018 dan siap untuk melanjutkan pertumbuhannya sepanjang sisa tahun ini. REIT yang berbasis di Glendale, California, melaporkan dana inti kuartal pertama 2018 dari operasi $ 2, 48 per saham, melampaui estimasi dan naik hampir 5% dari angka tahun lalu. Estimasi kuartal kedua adalah untuk pertumbuhan tahun ke tahun.
Saham Storage Publik naik 3, 76% tahun-ke-tanggal.
Schlumberger Ltd.
Schlumberger Ltd. (SLB) menawarkan hasil dividen 3, 20%, dengan pembayaran tahunan sebesar $ 2, 00. Ini adalah hasil dividen tertinggi di antara perusahaan peralatan dan layanan ladang minyak utama.
Perusahaan baru-baru ini melaporkan pendapatan triwulan kedua 2018 dan pendapatan yang naik dari tahun lalu, dengan pendapatan 31 sen per saham mengalahkan ekspektasi dan membaik dari kerugian di kuartal tahun lalu. Namun, pendapatan triwulanan jauh dari harapan. Perusahaan mendapat manfaat dari rebound dalam aksi pengeboran di Rusia dan Laut Utara, yang sebagian dihalangi oleh biaya mobilisasi yang lebih tinggi.
Perusahaan mengatakan dalam perkiraannya bahwa pemulihan di pasar minyak internasional sedang berlangsung dan mengharapkan pertumbuhan dua digit selama tahun depan di unit pengeboran internasionalnya yang menguntungkan.
Saham Schlumberger turun hampir 10% tahun-ke-tanggal, setelah jatuh hampir 20% pada 2017, tetapi perusahaan mengatakan prospeknya untuk jangka pendek tetap kuat.
